крупный бизнес, инвесторы, население начали переводить рублевую денежную массу в валюту

Денежная масса в России достигла 20 трлн 847,5 млрд руб, увеличившись в 46 раз за 12 лет 

• 27 сентября 2011, 08:35
• 

Инфляция денежной массы в России     4500% за 12 лет
За 12 лет обьем денежной массы (агрегат М2) увеличилась
 с 453,7 млрд. рублей в начале 1999 года
до20 трлн 847,5 млрд руб на  01.08.2011 , то есть в 46 раз
Это 4500% инфляции за двенадцать лет.
только за 2010 год м2 увеличилась на 28.5%. Об этом свидетельствуют данные ЦБ.






часто неправильно понимается  явление как инфляция.  с экранов телевизоров, нам рассказывают, что растут цены — поэтому у нас инфляция. Это не так.
денежная Инфляция — это рост денежной массы  т.е. рост М2.
Аналогично, дефляция — это не снижение цен на товары, а сокращение денежной массы.
Чтобы было понятнее
Денежный агрегат М0 — наличные деньги в обращении (монеты и банкноты).

Денежный агрегат М1 — агрегат М0, плюс депозиты населения до востребования и средства предприятий на текущих банковских счетах.
Денежный агрегат М2 — агрегат М1, плюс срочные вклады предприятий, организаций, граждан и местных бюджетов; средства страховых учреждений.


Рост цен является следствием инфляции.
Чтобы остановить, замедлить рост цен нужно ограничить инфляцию — перестать увеличивать денежную массу.


Теперь предположим что крупный бизнес, инвесторы, и население начали переводить эту рублевую денежную массу в валюту, так как научены горьким опытом прошлых лет,
каков будет результат, и какой будет курс доллара?


2011 год 

«что такое инфляция, откуда она берется, и чем это может закончиться».

   Немного удивили многие последовавшие комментарии, которые свидетельствуют скорее о туманном представлении большинством трейдеров сути явления.
 
Не претендуя ни в коей мере на полноту и точность, попробую продолжить тему связи  денежной массы и общей инфляции.
 
Для начала, напомню, что привычные нам деньги — фикция, введенная обществом для оценки товаров и услуг. Причем в настоящее время фикция обеспечивается только политической стабильностью, не золотом, как ранее. В идеале видится удержание национальной валюты в равновесном состоянии, без инфляции либо дефляции. Дефляция может привести к ситуации, когда  люди будут накапливать, сидеть на деньгах, т.к. тенденция все равно к укреплению, зачем куда-то инвестировать, вести бизнес, если и так становишься богаче и богаче? Инфляция приводит к обнищанию населения, увеличению расслоения между людьми. Инфляцию платят бедные, это факт. Состоятельные не сидят на мешках деньгами, они постоянно избавляются от этой ненавистной дешевеющей фикции, засаживаясь в материальные активы, инвестируя в бизнес, скупая заводы. Возьмите того же Керимова, который сделал состояние на фондовом рынке. Разве он сейчас преимущественно в кэше? Нет, понимает, что кэш завтра может стать ничем.
 
Ключевым элементом мне видится соотношение объема денежной массы и количества всех товаров и услуг в стране. При росте этого суммарного количества товаров и услуг в экономике, вполне логично включить печатный станок, чтобы не допустить дефляции.  В современной России, как мы знаем, инфляция была всегда, все разговоры о ее усмирении — не более, чем популизм чистой воды. Таким образом, в моем понимании, основная долгосрочная причина инфляции в РФ —  темпы роста количества товаров и услуг меньше темпов роста денежной массы в экономике. Инфляция при этом не равна приросту денежной массы! Часть  денежной массы может стерилизовываться, висеть на балансах банков, не участвовать в экономике страны, и не оказывать до поры до времени никакого влияния на цены. Но сидит в потенциале. Процитирую   Puh:  «только за 2010 год м2 увеличилась на 28.5%». Официальная инфляция за 2010г, по  Росстату, составила 8,8%, рост ВВП России в 2010 году составил 4 %. Рационально было бы увеличивать денежную массу только на величину прироста ВВП (хотя еще вопрос, как он считается).
 
Почему это происходит, кому это выгодно?
Эмиссия денежных знаков — по большому счету, перераспределение ранее напечатанной меры стоимости от держателей ден. знаков (нас с вами) в пользу эмитента (ЦБ РФ). Это верно при неизменности суммарного количества товаров и услуг. 
 
 По закону, эмиссионная прибыль делится между бюджетом и ЦБ 50 на 50. В теории, хотя-бы 50% должно возвращаться назад, населению, если забыть про коррупцию, «освоение» и прямое разворовывание этих средств.