Андрей Иванов
Андрей Иванов личный блог
11 октября 2021, 19:18

Мой первый портфель. Помогите собрать.

Решил я спланировать свой будущий портфель. Буду рад вашему совету по его наполнению.

Вводные:
1. Состав портфеля — ETF.
2. Пополнение — ежемесячно равными суммами (какими пока не решил, но минимум 15 тысяч).
3. Срок инвестирования — минимум 5 лет, но скорее всего 10.

ETF решил выбирать таким образом, чтобы дефирсифицировать портфель по странам, валютам и активам. При этом смотрел по историческим данным на сколько проседал каждый инструмент в середине марта 2020 года (разгар коронокризиса) при покупке его за 2 месяца и за 1 год указанной даты.

Итак, какие ETF я выбрал:
Sbmx — индекс мосбиржи, валюта рубли, при сравнении с другими подобными ETF у меня сложилось мнение, что данный фонд максимально повторяет индекс. Цена продажи (в % от покупки) составила 66% и 96% соответственно. То есть при покупке sbmx в январе 20-го и продаже в марте 20-го я потерял бы 33%, а при покупке в марте 19-го — всего 4%.
Fxgd — физическое золото, валюта доллары. Цена продажи 122% и 138%.
Vtbg — физическое золото, валюта рубли (тут смотрел по цене обычного золота, потому что фонд существует меньше года). Цена продажи 81% и 108%.
Как видим фонд от finex значительо превосходит показатели ВТБ. Думаю это благодаря доллару.
Fxkz — акции Казахстана, валюта тенге. Цена продажи 97% и 97%. Этот фонд взял только для диверсификации.
Fxcn — акции Китая, валюта доллар. Цена продажи 101% и 111%.
Fxus — акции США, валюта доллар. Цена продажи 95% и 108%.
Fxde — акции Германии, валюта евро. Цена продажи 104% и 90%.
Vtbb — российские корпоративные облигации, валюта рубли. Цена продажи 97% и 108%.

Затем я посмотрел какую динамику показали фонды за 5 последних лет и распределил их доли в портфеле пропорционально роста. Рост за 5 лет:
Sbmx — рост на 113%
Fxgd — рост на 47%
Vtbg — рост на 32%
Fxkz — рост на 63%
Fxcn — рост на 61%
Fxus — рост на 158%
Fxde — рост на 62%
Vtbb — рост на 46%

В итоге доли в портфеле получились такие:
Sbmx — 25%
Fxgd — 7%
Vtbg — 5%
Fxkz — 10%
Fxcn — 10%
Fxus — 26%
Fxde — 10%
Vtbb — 7%

Состав портфеля по активам:
Акции — 81%
Облигации — 7%
Золото — 12%

Состав портфеля по валютам:
Рубль — 37%
Доллар — 43%
Евро — 10%
Тенге — 10%

Как написал уже выше, буду рад вашему мнению.
31 Комментарий
  • T-800
    11 октября 2021, 19:21
    Так не угадаешь. Бери как запланировал, после НГ сделаешь ребалансировку на основе полученного опыта.
  • Виктор Петров
    11 октября 2021, 19:26
    предыдущий рост не указывает на рост в будущем ©
  • Zuko Yuppi
    11 октября 2021, 19:34
    Слишком сложно. Казахстан — серьезно?
    Я вот совсем не эксперт в индексных портфелях, но Казахстан ради диверсификации это сильно. 
    У меня fxit, fxus, fxcn, fxdm и российский рынок отдельными бумагами. Облигации тоже отдельными бумагами, не знаю насколько это правильно, так повелось) 


      • Zuko Yuppi
        11 октября 2021, 20:21
        Андрей Иванов, именно по этой причине я и включил fxit. 
          • Zuko Yuppi
            13 октября 2021, 11:05
            Андрей Иванов, что бы увеличить долю биг техов в портфеле, относительно широкого рынка США.


  • Игорь ПМ
    11 октября 2021, 19:36
    Я бы убрал Vtbg и Fxkz
  • qxr1011
    11 октября 2021, 19:37
    научитесь определять value того, что вы собираетесь покупать и  держать, иначе беспредметный разговор
      • qxr1011
        11 октября 2021, 20:06
        Андрей Иванов, это ценность того, что стоит за акцией, облигацией или любым другим фин. инструментом 

        как правило это понятие многоплановое и может включать в себя различные компоненты, от продукции компании до политической ситуации в стране, где она находится итд итп

        ибо когда вы дернулись в инвестирование, то тем самым определили для себя предмет вашей спекуляции — ценность того, что стоит за активом (вы надеетесь на рост ценности того, что стоит за активом, который должен (но не обязятельно сразу ) отразиться в росте цены самого актива)

        поэтому оценка(и регулярная переоценка) ценности (value) через призму вашего инвестиционого метода — это то чем вы, как инвестор, должны заниматься
  • Geist
    11 октября 2021, 19:41

    Слон-живописец написал пейзаж,
    Но раньше, чем послать его на вернисаж,
    Он пригласил друзей взглянуть на полотно:
    Что, если вдруг не удалось оно?
     
    Вниманием гостей художник наш польщен!
    Какую критику сейчас услышит он?
    Не будет ли жесток звериный суд?
    Низвергнут? Или вознесут?
     
    Ценители пришли. Картину Слон открыл,
    Кто дальше встал, кто подошел поближе.
    «Ну, что же, — начал Крокодил, —
    Пейзаж хорош! Но Нила я не вижу…»
    «Что Нила нет, в том нет большой беды! —
    Сказал Тюлень. — Но где снега? Где льды?»
    «Позвольте! — удивился Крот. —
    Есть кое-что важней, чем лед!
    Забыл художник огород».
    «Хрю-хрю, — заметила Свинья, —
    Картина удалась, друзья!
    Но с точки зренья нас, Свиней,
    Должны быть желуди на ней».
     
    Все пожеланья принял Слон.
    Опять за краски взялся он
    И всем друзьям по мере сил
    Слоновьей кистью угодил,
    Изобразив снега, и лед,
    И Нил, и дуб, и огород,
    И даже мед!
    (На случай, если вдруг Медведь
    Придет картину посмотреть…)
     
    Картина у Слона готова,
    Друзей созвал художник снова.
    Взглянули гости на пейзаж
    И прошептали: «Ералаш!»
     
    Мой друг! не будь таким слоном:
    Советам следуй, но с умом!
    На всех друзей не угодишь,
    Себе же только навредишь. ©

      • Geist
        11 октября 2021, 20:03
        Андрей Иванов, это не мое произведение. ;)
  • Активный Инвестор
    11 октября 2021, 19:49


  • Ruslan_73
    11 октября 2021, 20:56
    Свой выбор Вы делали ориентируясь на корреляционные таблицы по ETF?
    Я бы однозначно выбросил Казахстан. Полная копия fxrl.
    Зачем Вам золото? Оно все более и более утрачивает свою функцию как актив-убежище при кризисах и инфляции. Возьмите лучше процентов на 10 крипты. К примеру Битка и Эфира в равных долях.
    Зачем Вам облигации? На таком временном промежутке, акции однозначно обгонят облигации по доходности в несколько раз.
    Европа — не самостоятельная экономика и ходит в  точности за америкой. Зачем брать вторичный продукт?
    Брать ETF на Россию от Сбера — хэджироваться в рубле. Вы верите в рубль? Что с ним будет на горизонте Ваших сроков, если уйдет Сам Знаете Кто.
    Китай — сомнительное вложение. Уж больно не рыночная экономика. Последний год это наглядно показал.
    Вообщем, на мой взгляд я бы взял ETF от Финикса на Америку и Россию, процентов по 40. Добавил бы 10% Китая и 10% крипты. Как вариант: ETF на Америку собрал бы из FXUS и FXIT в равных долях, ETF на Россию собрал бы из Феникса 3/4 и Сбера 1/4 как хэдж на доллары и рубли. Китай заменил бы фондом на Юговосточную Азию от VTB.
  • sl_walker
    11 октября 2021, 21:02
    я идею взял отсюда
    www.youtube.com/watch?v=HRwdC8eDAqA

    у меня;
    FXUS: 52%
    VTBE: 12%
    FXDM: 26%
    VTBX: 10%

    вроде должно охватывать весь мир.

    облиги выкинул.
    злота тоже нет

    ну может пропорции не совсем как в видео.

    вообще как я понял по идеологии пассивного инвестировани — объемы etf должны соответсвовать объемам соответсвующих фондовых рынков, иначе это не пассивное инвестирование. у вас, я гляжу, россии слишком много с этой точки зрения. ну это конечно ваше право.
    я решил придерживаться именно пропорций рынков (ну где то около)

    вношу по 15 тр еженедельно на ИИС из расчета до конца года туда залить 400. расходы на комиссии ETF надеюсь покрыть вычетами (но этот как получится — налоговая может встать в позу что это не совсемм российские акции)

    Для меня это как интересный эксперимент на 3-4 года
    • Профиль удален
      11 октября 2021, 21:09
      sl_walker, пока не встанет. Они торгуются на российских организованных
  • Профиль удален
    11 октября 2021, 21:08
    10-15 лет бпифами с более 1% от эквити в год?
    Посчитайте, а.

  • Araris Jod
    11 октября 2021, 21:43
    FXWO
  • Aleksei_Vladimirovich_T
    11 октября 2021, 22:42
    Золото не берите в текущей ситуации. Золото обратно коррелирует с американскими гособлигациями. Сейчас ставка растет и золото падает. Инвесторы рассматривают  облигации как очень надежный актив -такой же, как золото. 
  • Denis Martianov
    12 октября 2021, 00:34
    1. Облигации в наше время — сжигание покупательской способности вложений. В топку.
    2. За FXGD нет физического золота, только деривативный контракт с банком-посредником. В топку. Лучше на эти же деньги золотых монет купите.
    3. В FXCN очень много расписок вместо реальных акций. В случае проблем с листингом (смотрите кейсы CNOOC, China Mobile и тп) может получиться некрасиво. Возможно, это есть в других индексных фондах, например Европы/Казахстана — не смотрел.
    4. Этот пункт должен быть пунктом ноль. Меняйте свой подход к инвестированию, берите на себя ответственность за принятие решений и сами выбирайте конкретные акции, подходящие Вам, с Вашими ожиданиями, предположением о будущем и т.д. С индексами вы перекладываете ответственность за Ваши деньги на тех, кто сидит в комитете индекса. Вы уверены, что они лучше знают, что хотите Вы?

    Все — ИМХО, само собой.
  • ZaPutinNet
    12 октября 2021, 11:01
    У меня почему-то негатив ИТФ-ам, можно взять голубые фишки разных стран — вот тебе и тот же ИТФ. По крайней мере тут будет меньше комиссий и в депозитарии на вас будут записаны реальные бумажки, а не какие-то субпродукты, что тоже хоть чуть-чуть да душу греет.
  • UnembossedName
    12 октября 2021, 14:21
    Смартлаб, не лучшее место для таких рекомендаций. Я не буду тут телеграм-чаты пассивных инвесторов рекламировать, но если есть желание получить мнение других пассивных инвесторов, можно в личку.

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн