14 января 2021, 15:52
ОПИФы. Результаты 2020
Да, да, я понимаю, что индустрия с появлением дешевых БПИФов потихоньку загибается, но мне она по-прежнему интересна, поэтому вот подведу итоги и этого года.
По итогам выковыривания данных я насчитал данные 239 открытых фондов.
Из них 83 фонда акций
74 фонда облигаций
38 смешанных фондов
31 фондов фондов (внутри иностранные ETF/mutual обычно)
Ну и там немного еще индексных и фондов денежного рынка.
Средний результат фонда: +20,40%, медиана +14,92% (в этом году медиана обогнала индекс Мосбиржи полной доходности).
Конечно мы понимаем, что неслабую часть доходности нам подарили фонды, ориентированные на иностранные активы или активы в иностранной валюте.
Поэтому немного к категориям. Иностранных фондов меньше, да и они куда хуже умеют в инвестирование за рубежом, поэтому будем смотреть РФ.
Фондов на российские акции я насчитал 54. Их средняя доходность: +13,91%, медиана: +13,07% . При доходности MCFTR в 14,82%, результат в отличии от прошлого года очень достойный, проиграли меньше чем на комиссии ПИФов.
Фондов на российские рублевые облигации 43. Средняя +6,82%, медиана +7,37% (да там пару остойников портят среднюю).
Базовые индексы опять показали себя немного лучше, длинный RGBITR дал +8,59%, короткий корпоративный RUCBITR +8,25%.
В принципе поражение на уровне комиссий. В принципе тут и поле для конкуренции с индексом довольно слабое, в отличии от акций.
Ну и в конце таблицы долгосрочных результатов. Для того, чтобы посмотреть нормально нажмите «Открыть на новой вкладке»
Что меня больше интересует, так это то, как ведут себя лучшие фонды акций за много лет из моего исследования, которое закончилось этим постом (всё исследование можете найти в моем оглавлении блога)
Там было шесть фондов
Альфа-Капитал Ликвидные акции
Атон — Петр Столыпин
Регион Фонд Акций (теперь его купил МКБ)
Апрель Капитал — Акции
Арсагера — фонд акций
ПРОМСВЯЗЬ — Акции
За прошедший год Апрель (+23,5%), Промсвязь (+17,83%), Арсагера (+16,53%) обыграли индекс (напомню 14,82%)
Регион примерно на уровне индекса (+14,31%)
Альфа (+11,53%) и Атон (+10,00%) проиграли
За последние 5 лет, как видно из последней картинки подобная динамика. В принципе фонды-лидеры справляются. Хотя конечно это не значит, что они будут справляться в будущем.
Вот и закончил я это неблагодарное дело, которое точно интересует пожалуй одного моего читателя, но может быть еще кому-то интересно будет.
Тимофей Мартынов научи пожалуйста плиз выкладывать картинки, так чтобы люди глаза не ломали, даже при открытии в новой вкладке.
Картинки в нормальном разрешении
https://i.ibb.co/ydmzNP9/pif-2020-2004-2008.png
https://i.ibb.co/L6rk110/pif-2020-2009-2012.png
https://i.ibb.co/fM9xFWw/pif-2020-2013-2016.png
По итогам выковыривания данных я насчитал данные 239 открытых фондов.
Из них 83 фонда акций
74 фонда облигаций
38 смешанных фондов
31 фондов фондов (внутри иностранные ETF/mutual обычно)
Ну и там немного еще индексных и фондов денежного рынка.
Средний результат фонда: +20,40%, медиана +14,92% (в этом году медиана обогнала индекс Мосбиржи полной доходности).
Конечно мы понимаем, что неслабую часть доходности нам подарили фонды, ориентированные на иностранные активы или активы в иностранной валюте.
Поэтому немного к категориям. Иностранных фондов меньше, да и они куда хуже умеют в инвестирование за рубежом, поэтому будем смотреть РФ.
Фондов на российские акции я насчитал 54. Их средняя доходность: +13,91%, медиана: +13,07% . При доходности MCFTR в 14,82%, результат в отличии от прошлого года очень достойный, проиграли меньше чем на комиссии ПИФов.
Фондов на российские рублевые облигации 43. Средняя +6,82%, медиана +7,37% (да там пару остойников портят среднюю).
Базовые индексы опять показали себя немного лучше, длинный RGBITR дал +8,59%, короткий корпоративный RUCBITR +8,25%.
В принципе поражение на уровне комиссий. В принципе тут и поле для конкуренции с индексом довольно слабое, в отличии от акций.
Ну и в конце таблицы долгосрочных результатов. Для того, чтобы посмотреть нормально нажмите «Открыть на новой вкладке»
Что меня больше интересует, так это то, как ведут себя лучшие фонды акций за много лет из моего исследования, которое закончилось этим постом (всё исследование можете найти в моем оглавлении блога)
Там было шесть фондов
Альфа-Капитал Ликвидные акции
Атон — Петр Столыпин
Регион Фонд Акций (теперь его купил МКБ)
Апрель Капитал — Акции
Арсагера — фонд акций
ПРОМСВЯЗЬ — Акции
За прошедший год Апрель (+23,5%), Промсвязь (+17,83%), Арсагера (+16,53%) обыграли индекс (напомню 14,82%)
Регион примерно на уровне индекса (+14,31%)
Альфа (+11,53%) и Атон (+10,00%) проиграли
За последние 5 лет, как видно из последней картинки подобная динамика. В принципе фонды-лидеры справляются. Хотя конечно это не значит, что они будут справляться в будущем.
Вот и закончил я это неблагодарное дело, которое точно интересует пожалуй одного моего читателя, но может быть еще кому-то интересно будет.
Тимофей Мартынов научи пожалуйста плиз выкладывать картинки, так чтобы люди глаза не ломали, даже при открытии в новой вкладке.
Картинки в нормальном разрешении
https://i.ibb.co/ydmzNP9/pif-2020-2004-2008.png
https://i.ibb.co/L6rk110/pif-2020-2009-2012.png
https://i.ibb.co/fM9xFWw/pif-2020-2013-2016.png
Филипп Горбенко, можно открыть в декабре, пополнить, и в январе уже вычет получить
sinusoida, в едзип!
Что за тупизм? Есть Федеральный Закон, согласно которому утверждён срок перевода купонов и дивидендов.
Жди в следующем году и не истери. Изучай трейдинг и закон.
При доходности 8%: 238 — цена 93,18 (+66,54%); 248 — 138,94 (+73,45%). Лучше на 20% купон больше получать и реинвестировать его, чем через 16,5 лет получить больше тело.
как думаете после начала торгов x5 будет сильный переток ликвидности в ту акцию могут и вниз сильно упасть?
FinVision, Будут держать пока доходность будет выше дивидендов фонд дает +- 21 а акции
10-11% ну и зачем акции если есть без рисковая доходность в 2 раза превышающая дивы
Тут еще важный момен...
В марте перед боковиком жду рост ставки ЦБ до 25 процентов. А в сентябре плавный спуск
Тут же прям воочию вырисовывается треугольник на дневке с потенциальным выходом куда-то наверх в бесконечность.
3:25
Интересно рассуждают товарищи, которые торгуют в квике. Лично для себя в 2015 при выборе брокера брал того, кто дает хоть и сложную, но возможность торговать тем, у кого нет винды. Даже в 2020 в ковид...
any_to_real, не, ну крохи еще кому перепадаютИногда даже мысль чешется «А вот что-то доля чумазых мала, надо хотя бы до 15% дотяуть». Заходишь в терминал, а там ИИ по 430 . Второй шаг: «А вот что-т...
Попов АндрейПопов Андрей,
Альфа-банк зачислили.
По поводу «много работы» на написание интересного, хорошо оформленного и длинного поста меня не хватает. Не то, что у вас)
Но вот отчитался.
Недавна была инфа на ресурсе investfunds что
Наибольшую доходность за год показали ПИФы, ориентированные на технологический сектор. Первое место — ОПИФ «Система Капитал — Высокие технологии» с доходностью 95,91%. Также хорошую доходность продемонстрировали ПИФы, инвестирующие в драгоценные металлы.
Вопрос по поводу цифр доходности, в них учтены комсы опифов ?
И какая примерно средняя комиссия 4-5%? Как ее учесть в прибыли ПИФа.
Тем не менее народ активно продолжает нести деньги в опифы, по статистике ЦБ РФ, там большие объемы.
А вот в БПИФы несет меньше, не настолько популярны.
Pavel, да в цифрах комиссии учтены, потому что комиссии зашиты в цене пая.
Да, самый доходный ПИФ именно такой Система Капитал — Высокие технологии
Я брал данные с инвестфандс)
В ОПИФы несут, потому что их активно продают. В том числе и покупают на ДУ
Да и вообще бытует мнение, что ПИФы — это чуть ли не жульничество.
Наследие ПИФомании конца нулевых.