Торговые стили и Волновой Принцип: Корректирующие паттерны

Автор: Джеффри Кеннеди

Итак, как Волновой Принцип вписывается в мой торговый стиль? Просто. Работа Р.Н. Эллиотта над корректирующими волновыми паттернами позволяет мне определить противотрендовые движения на трендовых рынках. Поскольку я знаком с данными паттернами и их особенностями, я могу определить наиболее вероятные моменты, когда и когда движение против тренда завершится. Чем больше вы будете знать о корректирующих волнах, тем ближе вы окажитесь в нужном месте в нужное время, когда возобновится большая тенденция.


Рисунок 3-1
Тем не менее знакомство с каким-либо волновым паттерном помогает только в том случае, если вы можете распознать его во время формирования. В мои ранние годы, в качестве студента Эллиоттчика, я неустанно запоминал все волновые графики, представленные в книге «Волновой Принцип» Фроста и Пректера: ключ к пониманию рынка. Но когда я искал похожие паттерны на ценовых графиках, мне было трудно их увидеть, потому что мои глаза были обучены видеть линейные графики, а не волновые паттерны на реальном графике. Итак, в этом обзоре корректирующих волновых паттернов я покажу вам линейные графики из учебника, а также некоторые примеры реальных ценовых графиков.



Рисунок 3-2
1. Зигзаги
На рис. 3-1 показан паттерн зигзаг на бычьем рынке. Волна А подразделяется на пять волн, волна В — три волны и волна С — пять волн. Вот почему Эллиоттчики обычно называют волны A, B и C зигзага как паттерн 5-3-5. На медвежьем рынке данный паттерн будет перевёрнут и выглядеть будет, как трёхвлновой рост. Именно это вы можете увидеть на рисунке 3-2 (Пшеница) — зигзаг в качестве трехволнового роста на более крупном рынке нисходящего тренда. Я нарисовал сплошные линии, чтобы выделить волны A, B и C.


Рисунок 3-3
Зигзаги чаще всего встречаются как одиночные волновые паттерны, но иногда можно увидеть двойные и даже тройные зигзаги. На рисунке 3-3 (Пшеница) я провёл волны в двойном зигзаге. Правильное обозначение этого паттерна будет (W)—(X)—(Y), поскольку оно указывает на фактическую степень импульсивных подразделений каждого паттерна. Тем не менее я по-прежнему предпочитаю практику старой школы просто использовать A-B-C-X-A-B-C, что продемонстрировано на втором графике.


Рисунок 3-4
Очередной пример зигзага показан на рис. 3–4 (Говядина). На нём видно, что волна B приобрела форму сходящегося треугольника. На первый взгляд, это может показаться немного сложным, пока вы не поймёте, что треугольники также являются корректирующими волновыми паттернами, а в данном случае волна B корректирует волну A.


Рисунок 3-5


Рисунок 3-6
2. Плоскости
Плоскости представляют собой группу корректирующих волновых паттернов, которые особенно распространены на товарных рынках. Эта категория включает регулярные плоскости и ирегулярные или расширяющиеся плоскости. Две основные характеристики плоскостей позволяют легко идентифицировать их. Во-первых, обе волны A и B подразделяются на три волны (3-3-5). Во-вторых, волна B заканчивается не выходя за начало волны A или умеренно за её пределами. Если волна B заканчивается не выходя за пределы волны A, паттерн является регулярной плоскостью (рис. 3–5). В случае расширяющейся плоскости, волна B уходит за начало волны A перед тем, как цены развернутся в волне C (рис. 3–6).


Рисунок 3-7
Прекрасный пример регулярной плоскости показан на рисунке 3–7 (Неэтилированный бензин). Обратите внимание, как легко различимы подразделы каждой волны.



Рисунок 3-8
Рисунок 3–8 (Пиломатериалы) показывает более сложный пример регулярной плоскости. Как вы можете видеть, волна B заканчивается вблизи начала волны A, а не выше её. Когда я размечаю регулярные плоскости, для меня лучше, чтобы волна B заканчивалась в пределах диапазона максимального бара, на котором начинается волна A. На первый взгляд можно подумать, что волна B слишком импульсивна, чтобы быть волной B. Однако, если вы подсчитаете подразделения в пределах волны B, вы увидите, что их семь. Если вы забыли, согласно Волновому Принципу семь равно трём, потому что семиволновое движение представляет собой двойной зигзаг.


Рисунок 3-9
Теперь посмотрим на рис. 3–9 (Говядина). Вначале я бы не назвал этот паттерн плоскостью, потому что волна B оказалась намного выше начала волны A. Обычно мне больше по душе, когда волна B заканчивается немного ближе к этому уровню. Однако в этом случае волна A, представляет собой трехволновую структуру, и волна B не завершилась в пределах диапазона часового бара, с которого началась волна A, лишь в пределах пункта. А также можно заметить, что волна C завершилась немного не дойдя до показателя 89.87. Недоделанная или усечённая волна возникают, когда цены не могут дойти до нового экстремума, когда обычно они должны это сделать.


Рисунок 3-10


Рисунок 3-11


Рисунок 3-12
На рисунках 3–10, 3–11 и 3–12 (Кофе, Свинина и Сахар) показаны примеры расширяющихся плоскостей. В каждом из примеров видно, что волна B заканчивается умеренно за пределами волны A, это является отличительной характеристикой этого паттерна. Как и в других примерах, я применил сплошную линию для уточнения первичных подразделений.

3. Треугольники
Треугольники — это, пожалуй, самый простой для распознавания корректирующий волновой паттерн, потому что цены просто торгуются боком в течение периода его формирования. На рис. 3–13 показаны различные фигуры треугольников, которые могут быть, хотя я нахожу симметричный или сходящийся вариант наиболее распространённым. Хоть их можно легко заметить, они также могут быть обманчивыми. Для трейдера торгующего опционами, треугольники представляют собой переход времени (и отсутствие движения в цене), что снижает значение опциона.


Рисунок 3-13
В зависимости от размера треугольника он может истощить у трейдеров, что я зову «эмоциональным капиталом». Позвольте мне объяснить. Ваш торговый счёт представляет собой одну форму капитала (доллары), а ваше душевное состояние состоит из (эмоций). У вас когда-нибудь была убыточная сделка, которая полностью опустошила вас, или серия убыточных, которые заставили вас подвергнуть сомнению себя или вашу методику? Зачастую вы либо колеблетесь, либо принимаете следующий сигнал. Треугольники, особенно крупные с широкими колебаниями цен, могут съесть ваш эмоциональный капитал, потому что вы не знаете, пойдёт ли рынок по вашему пути, или выкинет вас из позиции. Часто негативное настроение перерастает в плохие торговые решения или упущенные возможности.



Рисунок 3-14
Иногда треугольники предлагают важную информацию — они встречаются только до финальной волны последовательности. Вот почему треугольники строго ограничены волнами четыре, B или X. Другими словами, если вы столкнулись с треугольником, вы знаете, что дело близится к концу.


Рисунок 3-15
На рисунках 3–14, 3–15 и 3–16 (говядина и овёс) показаны сходящиеся треугольники на реальных графиках. На рисунках 3–15 и 3–16 показана небольшая вариация сходящегося треугольника, который называется бегущим треугольником. Бегущий треугольник (см. Рис. 3–12) возникает, когда волна B создаёт новую крайность за пределами начала волны A. Этот тип корректирующего волнового паттерна часто формируется в сырьевых товарах.


Рисунок 3-16
И напоследок мысль
Разметка корректирующих волн на реальных рынках может быть сложной. Иногда коррекции чрезвычайно ясные, как из учебника. Однако чаще всего вы столкнётесь со сложными волновыми паттернами, которые затрудняют правильную идентификацию. Тонкости каждого из этих паттернов многочисленны и заслуживают более детального изучения.

Источник

«Теоретик Волн Эллиотта»: на русском языке