Зацените стратегию!

Придумал тут стратегию как получать вроде как много процентов годовых (можно регулировать) почти пассивно, но нужно следить за рынком (или за тем фьючерсом который используется), интересно мнение сообщества какие в ней могут быть подводные камни и вообще сработает ли это.

Схема такая:
1) Покупаем фьючерс на индекс РТС (вообще подойдет любой но на него самая большая ликвидность в опционах)
2) Продаем на него опцион колл в деньгах как можно ниже (какой будут покупать), например сейчас при цене фьючерса 121180 есть опцион 117500 за 7100 экспирация через 44 дня, чем дальше цена тем меньше риск, про экспирацию тоже самое, чем дальше тем меньше риск (но и доходность меньше).

Теперь сценарии развития событий:
1) Индекс стоит на месте либо растёт либо двигается в диапазоне выше 117500:
смотрим как наш опцион распадается с течением времени и получаем прибыль, на экспирации можно закрывать фьючерс - 
мы получили 3420 за 44 дня на сумму от примерно 18 000 (текущее ГО для покупки фьючерса + проданный колл) до той величины на которую вы думаете может очень быстро упасть индекс РТС, чтобы у вас не было маржин колла, но больше 120 000 смысла наверное нет, вряд ли индекс уйдет в минус (хотя кто знает).
Получаем доходность для данного случая и сценария в зависимости какой риск и плечо используете от 157% (супер риск) до 23% годовых (мин. риск).

2) Значение индекса упало до страйка нашего опциона. Вот здесь важно, чтобы мы это заметили и мгновенно среагировали, тут же и начинаются активные действия этой стратегии. Как только это происходит, выкупаем наш опцион, который подешевел как минимум на 3680 (если индекс упал прямо как только мы купили фьючерс и опцион вообще не успел подешеветь) и продаем опцион уже ниже, снова в деньгах, итого в этой ситуации мы получаем убыток по фьючерсу, который компенсируется подешевевшим опционом и получаем убыток на оплате спрэдов при покупке — продаже опционов, при этом чем больше времени до падения мы держали опцион тем выгоднее мы его выкупим и уже можем получить прибыль. 

РИСКИ

Самый большой риск это, как мы знаем, что индекс РТС за один день может упасть на 10% и мы не сможем выкупить и продать новый опцион, а далее хотя наш опцион и обесценился, мы не сможем его не об кого закрыть а убыток по фьючерсу будет нарастать.

Получается запас, который позволяет нам успеть среагировать это текущая цена фьючерса минус наша премия за опцион, когда премия перестанет покрывать убыток по фьючерсу начнется чистый убыток, для описанных выше параметров это 114 000/121 000 = 6%, т.е. любой мощный гэп более 6% и мы застреваем во фьючерсе в убытке и тут уже либо сидеть ждать отскока рынка либо фиксировать убыток либо что-то ещё придумать с опционами.
При уменьшении дней до экспирации (например продать опцион с экспирацией через 10 дней) и увеличении страйка (например продать 120 000 а не 117 500) этот демпфер уменьшается и гэп вниз который мы выдержим будет ещё меньше, но доходность вырастет, но как по мне так лучше увеличить левередж, используя меньше денег свыше ГО но успевать менять опционы при падении.