"Припарковать бабло" на ИИС - короткие облиги с доходом выше ОФЗ

Коллеги, добрый день!

Ранее писал пост на аналогичную тему, несколько «Смартлабовцев» одобрили актуальность темы.
Ценность письма подтверждается текущей возможностью покупки в стакане.

Поэтому кратко:
Вчера вошёл в ПИК-07.
Бумага не облагается НДФЛ, крупнейшая компания в отрасли + «реновация» + низкий долг. На этапе ввода много жилья + люди фиксящие бакс (либо которые будут фиксить на предполагаемых хаях) могут потом вкладываться в подешевевшие в долларах «метры».

До погашения 1,3 года, текущая доходность 15,48 %!!! Сейчас в стакане продается хороший объем бумаг под указанную доходность (котировка 93).
Из этой бумаги кто-то выходит из-за недостатка ликвидности, шестилетки Пика торгуются под 10 — 11% доходности. (ПИК 1 ни в коем случае не смотрите, там доходность рассчитана к концу текущего купона)

Также, как и ранее, припарковал часть своего ИИС (консервативная стратегия), при этом, вижу в горизонте, что короткие годовые ОФЗ будут торговаться под 9% и здесь вижу +2 + 3% к коротким ОФЗ. (11 -12 %). Поэтому до 12% доходности можно входить.
Рекомендация: вкладывать не более 5% портфеля.
Для себя вижу два пути: либо рост тела облиги на 5-6% в моменте (до уровня доходности 10%) — в этом случае продаю, либо сижу до погашения под доходность 15%.

Ранее закрыл имеющиеся в акциях позиции, поэтому у меня сейчас только облиги (не более полутора лет) с максимальной диверсификацией + кэш.

Всем удачи и хорошего профита!

Облигации доход надежность акции ПИК ОФЗ диверсификация

Дмитрий

Новосибирск

158

с 21 февраля 2016

12 Комментариев

SergeyJu
19 марта 2020, 10:22
Вы хотите в облигациях принять на себя риск, как в акции, 100% потери средств? Но дохи, как в акциях, при этом не получите!
+1
- Дмитрий
  19 марта 2020, 11:26
  SergeyJu, Как-то вроде бы риски по акциям и облигам несколько разные, по крайней мере не только я так считаю. И с чего бы потеря 100% средств была у достаточно надежного эмитента? Не спорю менее надежен, чем ОФЗ или СБЕР, но за это платится сейчас небывалая «добавка» к доходности. Если что, навес на покупку уже появился, как кто-то большой увидит эти котиры, они улетят на 97-98 номинала...
  
  0
  - SergeyJu
    19 марта 2020, 11:30
    Дмитрий, пусть Вам повезет.
    0
    - Дмитрий
      19 марта 2020, 14:32
      SergeyJu, Спасибо большое! И Вам того же!
      0
Душная писечка
19 марта 2020, 10:35
заманивают)
0
Inspire
19 марта 2020, 12:41
Добрый день!
Благодарю за интересную идею!
Сориентируйте, пожалуйста — как из данных по облигациям, отражаемым в Квике вы определили, что по ПИК БО-П01 доходность рассчитана к концу текущего купона (сейчас показывает 18,61%).
В этой же графе «доходность» по ПИК БО-П07, о которой вы пишете — доходность 15,5%
0
- Дмитрий
  19 марта 2020, 13:38
  Артём, если попроще, зайдя в облигу нужную на смартлабе (ищете её в поисковике) смотрите, есть ли у неё купоны до конца срока облиги или нет. ИМХО: мне не нравятся облиги, у которых нет всех купонов, доходность считается «из известных данных» и она получается завышена. Потом назначают сниженные купоны, доходность падает, и скорее всего падает и тело облиги. Проходил такое с Открытием (бин-банком), сейчас есть облиги с купоном 0,05%…
  0
  - Inspire
    19 марта 2020, 14:37
    Дмитрий, спасибо!
    
    0
Дмитрий
19 марта 2020, 14:48
Купон облиги (полугодовой) равен 43,48 руб. (грубо 8,7% годовых). Интересующая Вас запись означает, что за период до выплаты купона (до 26.06) Вы получите 23,6 руб. так как половина срока купона уже прошло. Общий же доход складывается в данном случае из купона + роста тела самой облиги. При погашении она будет стоить 100, а не 93, как была сегодня.

0
Vnik
19 марта 2020, 19:15
Дммитрий, наши с Вами взгляды совпали! Правда у меня немного другая ситуация. Я начал покупать ПИК-БО-П07 до обвала примерно по 98%, сегодня докупил по той-же цене 93%. Привлекательная бумага, жаль что не с квартальными купонами, как было в более ранних выпусках.
0
- Дмитрий
  22 марта 2020, 17:08
  Александр, Александр, отлично. 93 была «волшебная цена». Правда честно говоря, у меня на две трети бумаг в пятницу сработала заявка на продажу по 98,5. Поэтому по сути у меня получается вышел сценарий №1 (рост тела облиги в моменте на 5-6%)...
  Поэтому на просадке, я опять буду покупать от 94 и ниже.
  А просадка скорее всего будет уже в понедельник, вторник.
  Интересно, как написать правильнее об этом в теме первоначальной записи?
  Александр, какие еще интересные облиги Вы приметили на прошлой неделе и по каким ценам?
  0
  - Vnik
    22 марта 2020, 23:54
    Дмитрий, пока смотрю в сторону нового выпуска СофтЛайн Трейд 001Р-03 (должен выйти 25.03.20). Их предыдущий выпуск 001Р-02 торгуется по 99, просадка с 5.03.20 всего около 5% (при просадке ОФЗ порядка 10-15%), доходность при цене 99 около 11,1%. Посмотрю на новый выпуск и буду выбирать — какой взять. Больше не вижу интересных бумаг. Точнее, они, конечно есть и их все больше, но растут и опасения...
    
    0