Торговый план на неделю 30.07 – 03.08.2018

На прошлой неделе самым значимым событием стало решение ЕЦБ по процентным ставкам, а также последующая пресс-конференция от Марио Драги. Несмотря на то, что реакция на заседание была менее бурной, нежели в июне, мы получили ценную информацию о будущих перспективах ЕС. Так, ЕЦБ свернет программу скупки активов в конце нынешнего года, отметив, что риски, связанные с глобальным торговым конфликтом, не требуют отступлений от планов регулятора. Марио Драги сообщил, что необходимости менять прогноз в отношении ставок нет. Проще говоря, вектор направления монетарной политики ЦБ не меняется, а для нас это главное. Евро незначительно просел (-80 пунктов в паре с долларом), однако ключевые уровни не были пробиты.

В пятницу были опубликованы данные ВВП США, которые составили колоссальные 4.1% за квартал. Однако это только предварительные данные, и я уверен, что в момент следующей публикации данных о темпах экономического роста данный показатель будет пересмотрен в сторону понижения.

Хочу отметить, что в фокусе рынка стали результаты финансовой отчетности компании Facebook, которая после публикации своих показателей потеряла 20% в стоимости. Эти результаты рассмотрим в конце в разделе фондового рынка США.

Табл. 1. Карта рынка за неделю

Валютный рынок

Волатильность на валютном рынке продолжает быть слабой. Валюты больше двигаются за обеспеченным активом. Так, можно отметить укрепление канадского доллара на фоне роста цен на нефть, снижение японской иены и швейцарского франка на фоне роста фондового рынка (уход с активов-убежищ в более доходные финансовые инструменты).

EURUSD

График 1. Динамика валютной пары EURUSD, D1

Картина по EURUSD неизменна уже 2 месяца. После активного нисходящего тренда котировки двигаются в боковом канале между 1.1850 и 1.1515. Поэтому прогноз остается прежним: пробой одного из уровней станет сигналом к открытию торговых позиций. Обращаю ваше внимание на то, что на D1 замечается «сужение» котировок, где каждый новый пик ниже предыдущего и каждый минимум выше предыдущего. Вполне вероятный импульсный пробой изначально этих пивотных точек и уход за уровень.

USDJPY

График 2. Динамика валютной пары USDJPY, D1

Неизменной остается и ситуация по японской иене. По данному активу у меня открыта торговая операция, торговый сигнал по которой я дал ранее в своем блоге. Заход в позицию осуществлялся по цене 111.50. Котировки всю неделю удерживались на уровне в 111.000. Ключевой уровень поддержки и наклонный недельный канал помогают удержать котировки от дальнейшего снижения, что делает покупку иены до сих пор активной сделкой. Прогноз мой также неизменный: ожидаю рост стоимости USDJPY к локальным максимумам со стопом в 110.520.

GBPUSD

График 3. Динамика валютной пары GBPUSD, D1

Котировки британского фунта на прошлой неделе протестировали уровень сопротивления в 1.3200, о котором я писал в предыдущем торговом плане. Нисходящая динамика также подтвердилась сформированной дивергенцией между котировками актива и индикатором АО. Отскок от горизонтального наклонного уровня сопротивления провоцирует дальнейшее снижение фунта. Однако на этой неделе нас ждет решение Банка Англии по процентной ставке, и я ожидаю долгожданное повышение на 0.25% (с 0.5% до 0.75%). Экономические показатели Великобритании оставляют желать лучшего, однако для растущей инфляции, которая уже перевалила за 2.3%, необходимо повысить ставку. Обесценивание денег без необходимого ВВП будет провоцировать только дальнейшее усугубление в экономическом плане. Поэтому на данном заседании, вероятно, повысят ставку до 0.75%, и можно ожидать конец нисходящего тренда по GBPUSDи заход в новую восходящую волну к 1.4000 в долгосрочной перспективе.

Таким образом, если после решения Банка Англии котировки закроются выше 1.3200, можно искать точки для открытия длинных позиций.

Сырьё

Рынок энергоресурсов закрыл неделю уверенным ростом, и только в пятницу появились первые сигналы к развороту. Нефть закрылась выше 74.50, что выбило позицию на продажу, однако в текущих рыночных условиях нисходящие сигналы сохраняются. Что касается металлов, то по-прежнему сигналы к продаже присутствуют только у серебра, так как остальные металлы уже достаточно просели, а некоторые (золото) достигли своих целевых уровней снижения.

Серебро

График 4. Динамика котировок серебра, D1

Техническая картина по серебру сохраняется. Пробой уровня поддержки и технических индикаторов провоцирует дальнейший нисходящий тренд. Откат котировок в диапазон 15.55 вернет стоимость в уровень пробоя по индикатору PC&BB, от которого я буду заходить в рынок на продажу со стопом в 15.799 (за локальным уровнем сопротивления). Напоминаю, что SL срабатывает по закрытию цены по данному уровню.

Нефть

График 5. Динамика котировок нефти, D1

Как я писал, нефть закрылась выше $74.50вследствие чего закрыта сделка с убытком в 1%. Вероятно, что котировки могут уйти на повторный ретест уровня в $72.00 за бочку, что станет дополнительным сигналом к продаже. Сегодня котировки находятся на уровне сопротивления в $75.00, однако сейчас остается только наблюдать за рыночной динамикой. Напоминаю, что на следующей неделе мы сможем увидеть данные от ОПЕК о том, каким был уровень добычи за июль. Если значение будет демонстрировать рост добычи согласно договоренностям в конце июня, то стоимость «черного золота» может получить фундаментальный сигнал к снижению.

Фондовый рынок США

График 6. Динамика котировок S&P500, D1

Фондовый рынок США стремительно рос в начале прошлой недели после пробоя ключевого уровня сопротивления. Однако данные отчетности представителей IT сектора вызвали снижение в пятницу, что практически нивелировало весь недельный рост. Сам же S&P500 демонстрирует уверенное восстановление, однако открывать покупку я буду на уровне поддержки в 2794.30 с последующим заходом в 2864.34$.

В фокусе рынка стали данные финансовой отчетности Facebook. Так, ключевые показатели продемонстрировали рост, однако рынок увидел снижение темпов роста выручки и чистой прибыли.

Выжимка из отчета Facebook:

• Выручка: +42% (13.231 млрд долл.) 
• Расходы: +50% (7.368 млрд долл.)
• Чистая прибыль: +31% (5.106 млрд долл.)
• Доходность на акцию: +32% ($1.74)

Компания собирается дополнительно увеличить расходы на внедрение дополнительных мер по улучшению защиты конфиденциальных данных. Вероятен тот факт, что на рынок был «сброшен» большой пакет бумаг одного из ключевых акционеров (многие хэдж-фонды удерживают бумаги Facebook). Однако сами финансовые показатели я считаю приемлемыми и оптимальными в текущих рыночных условиях, поэтому данное снижение можно рассматривать как отличную цену для долгосрочной покупки. НО! Я советую еще эту неделю понаблюдать за динамикой акций и начинать покупки вместе с рынком, когда стоимость бумаг начнет отыгрывать свои потери, ибо вероятно снижение стоимости к нижней границе восходящего канала в диапазоне $165 за акцию.

Также на этой неделе мы увидим финансовый отчет еще одного IT-гиганта – Apple (во вторник после закрытия рынка).

Табл.2. Отчетность компаний на неделю

На этой неделе старт нового месяца, что обеспечит публикацию множества макроданных. Однако ключевым событием станет заседание Банка Англии, о котором я писал выше, показатель деловой активности в секторе услуг той же Великобритании (данный показатель составляет 80% от ВВП), а также данных рынка труда США в пятницу. Несмотря на то, что на этой неделе состоится заседание ФРС, не думаю, что волатильность будет значительной. А вот сделки по фунту я советую вам оптимизировать перед решением Центробанка.

Табл. 3. Календарь событий на неделю

Всем прибыльной недели!