налогообложение облигаций

Друзья, облагается ли продажа ранее купленных ОФЗ НДФЛ: a) если дождаться экспирации 2) продать раньше экспирации? И тот же вопрос по рублевым корпоративным облигациям!

корпоративные облигации ОФЗ

Топовые Фьючи Про

AlexGood

Один из лучших

1021

21 518

с 5 июня 2016

31 Комментарий

Тиш
11 ноября 2016, 18:49
нет
0
- AlexGood
  11 ноября 2016, 18:50
  Андрей Добрынин, а по корпоративным?
  0
Тиш
11 ноября 2016, 18:52
тоже нет
0
ves2010
11 ноября 2016, 18:53
гуглить несудьба?
1 офз облагается… но не купон а тело… исключение офз520001
2 корпоратив да и тело и купон
0
- AlexGood
  13 ноября 2016, 21:53
  ves2010, я новичок в этом деле, какие вообще бумаги выгодней брать: c ближним погашением или подальше? И чем офз520001 уникальны?
  0
  - ves2010
    14 ноября 2016, 09:37
    AlexGood,
    есть много видов облиг
    1 дисконтированные
    2 постоянный купон
    3 переменный купон
    4 индексируемое тело
    все торгуются на моск бирже
    иди разбирайся через гугл
    0
Тиш
11 ноября 2016, 19:03
www.banki.ru/forum/?PAGE_NAME=read&FID=21&TID=287588

с примерами
0
Тиш
11 ноября 2016, 19:04
Если основная цель — уменьшение налогов — ИИС.
0
- AlexGood
  13 ноября 2016, 21:54
  Андрей Добрынин, если ОФЗ до погашения держать — не обязательно ИИС?)
  0
Константин
11 ноября 2016, 19:08
Купон по ОФЗ — не облагается. Разница в цене — 13%. По корпоративным облигациям и то, и другое — 13%
+1
- Faithless
  12 ноября 2016, 07:34
  Константин, не в курсе как там с отменой НДФЛ с купонного дохода по корпоративным облигациям? Разговоры идут с начала года, но воз и ныне там.
  0
  - Константин
    13 ноября 2016, 19:25
    Faithless, воз действительно там. И если в этом году не сделают, то тогда ещё год ждать придётся
    0
- AlexGood
  13 ноября 2016, 21:55
  Константин, cпасибо, кстати, какие вообще бумаги выгодней брать: c ближним погашением или подальше?
  0
  - Константин
    14 ноября 2016, 07:59
    AlexGood, ну это же вечный вопрос. Дальний конец летает иногда сильнее, чем многие акции. Да и рынок очень разный. В ОФЗ дальние бумаги — это 10 лет и больше до погашения. В корпоратах — 3-5. А выбор конкретной бумаги уже зависит от ваших целей. Бонды ведь все по-разному используют.
    0
    - AlexGood
      14 ноября 2016, 11:01
      Константин, какой на ваш взгляд лучший сайт для новичка по этой теме, вроде справочника с примерами и что бы лично вы сейчас в условиях девальвации рубля и изменения процентных ставок прикупили?)
      0
      - Константин
        14 ноября 2016, 11:15
        AlexGood, такого сайта не знаю. Есть книги. Берите перевод Фабоцци и в путь. У меня в портфеле есть флоатер 29011 и немного в пятницу куплено дальнего конца, 31 года. Но это так, спекуляция :)
        0
        AlexGood
        14 ноября 2016, 11:42
        Константин, а есть смысл спекулировать длинными облигациями прогнозируя котировки, может проще акции/фьючерсы? Мне собственно нужно надежно припарковать средства на несколько месяцев, пока разрабатываю и тестирую свою ТС для лонг/short cпекуляций.
        0
        Константин
        14 ноября 2016, 11:49
        AlexGood, смысл у каждого свой. Для парковки рекомендую 24018. Или гляньте тикер FXMM
        0
Вячеслав Ппп
11 ноября 2016, 23:51
По ОФЗ тонкость, при погашении тело как и разница тоже не облагается. То есть, если купил и дождался погашения все деньги полученные от государства (купон и тело облиги) твои.
+1
- AlexGood
  13 ноября 2016, 21:57
  Вячеслав Ппп, благодарю, а если ОФЗ до погашения продал, что с налогом и какие вообще бумаги выгодней брать: c ближним погашением или подальше?
  0
  - Дмитрий Оренбург
    14 ноября 2016, 09:20
    AlexGood, Как пишут в умных статьях, нужно прогнозировать изменение процентных ставок. Если вы ожидаете в будущем рост процентных ставок, то нужно покупать короткие облигации, чтобы, после их погашения, купить новые с более высокой доходностью. Если ожидаете снижение процентных ставок, то нужно покупать длинные облигации, чтобы как можно дольше получать по ним высокую доходность, в то время, как процентные ставки снижаются, и новые выпуски облигаций дают все меньшую доходность.
    0
    - AlexGood
      14 ноября 2016, 11:05
      Дмитрий Оренбург, ясненько, и какой сейчас прогноз по ставкам? Вообще хотелось бы выйти на сайт-справочник для новичка с примерами, знаете такой?
      0
      - Дмитрий Оренбург
        14 ноября 2016, 12:08
        AlexGood, По России прогноз, по большинству мнений — ставку будут снижать. Поэтому выгоднее покупать длинные облигации. Сайтов-справочников, к сожалению, не знаю…
        0
        AlexGood
        14 ноября 2016, 14:45
        Дмитрий Оренбург, спасибо, а из этих видов какие лучше:
        1 дисконтированные
        2 постоянный купон
        3 переменный купон
        4 индексируемое тело?
        0
        Дмитрий Оренбург
        14 ноября 2016, 14:50
        AlexGood, Я еще сам учусь, но думаю так: лучше всего длинные облигации с постоянным купоном. Дисконтированные плохи потому, что со временем номинал облигации будет уменьшаться, а высвобождающиеся при частичном погашении ден. средства (рассматриваем прогноз снижения процентных ставок) уже придется инвестировать под низкую доходность. Переменный купон — опять же, при снижении процентных ставок следующие купоны будут ниже предыдущих. Индексируемые — эти не знаю.
        0
        AlexGood
        14 ноября 2016, 16:18
        Дмитрий Оренбург, понятно, а как вы относитесь к созданию синтетики продажей фьюча и покупкой акции? Риска дефолта вроде бы нет при таком подходе?!
        0
        Дмитрий Оренбург
        15 ноября 2016, 08:22
        AlexGood, Да, риска дефолта нет, и вообще, рыночного риска нет, так как это арбитражная стратегия, не зависящая от направления движения рынка. Проблема в том, что арбитраж спот-фьючерс (как и многие другие виды парного трейдинга) занят роботами. При появлении раздвижки, покрывающей комиссии, и дающей минимальную прибыль, роботы тут же открывают арбитражные позиции, и раздвижка схлопывается. Чтобы работать по этой стратегии, нужно качественное ПО, важна скорость выставления, перестановки и исполнения заявок, так как первые, открывшие позицию, получают максимальную прибыль; те, кто сработали медленнее — получают меньше, или не получают ничего.
        0
        AlexGood
        15 ноября 2016, 19:49
        Дмитрий Оренбург, ну это, как я понимаю, на HFT, неужели на среднесроке роботы житья не дают?)
        0
        Дмитрий Оренбург
        16 ноября 2016, 07:29
        AlexGood, Не знаю, нужно смотреть. Интересовался этой темой пару лет назад. Возможно, сейчас что-то поменялось.
        0

Читайте на SMART-LAB:

EUR/JPY: быки поднимают флаг, но явно не белый?

Кросс-курс предпринял попытку прорваться ниже локальной поддержки 183,15, но покупатели вовремя перехватили инициативу. В пятницу атаку агрессивно отбили, сформировав мощное «бычье поглощение»....

Tickmill

21:43

Как изменились средние доходности облигаций (по рейтингам) за неделю? Продолжили снижение

Средние доходности облигаций в зависимости от рейтинга (бледные столбцы — доходности без сглаживания). И как они изменились за неделю. Снижение продолжилось. Телеграм: @AndreyHohrin...

Иволга Капитал

08:39

Реальные доходы: новый выпуск «Лампы Трампа» с Элвисом Марламовым

Рынки в дисбалансе: рубль держится, а золото, палладий и алюминий становятся звездами инвестиций. Долговые обязательства компаний, перспективы черной металлургии и нефть — где реальные риски, а где...