на сколько упали обороты на SIZ и RIZ после повышения комиссии на срочном рынке Московской Биржи?

Посчитал тут навскидку:

Видно что объемы упали катастрофически к тем, которые были 29-30 сентября.
Но если взять объемы прошлых вторника и среды, то падение не такое большое.

Если сравнивать объем с SIU6 и RIU6 на начало сентября, то пока объемы не упали вовсе.

P.S. Но скальперы конечно ачумевают, когда смотрят в конце дня в строчку комисс…

комиссия срочный рынок московская биржа

martynovtim

Тимофей Мартынов

Санкт-Петербург

7231

778 774

с 21 сентября 2010

44 Комментария

Logan1085
05 октября 2016, 22:56
меньше скальпёров станет, плавнее инструменты будут ходить. имхо. а то на миллиард открыли на миллиард закрыли и так через каждые 2 минуты, а рынок прыг скок от них )))) имхо.
+4
- Shadow
  05 октября 2016, 23:10
  Logan1085, откуда у скальперов миллиарды? :)) Большие дядьки не занимаются подобной ерундой!
  +3
  - Logan1085
    05 октября 2016, 23:33
    Shadow, это шутка ))) конечно большим дядям и плечи не нужны)… большие дяди вообще на комиссии стабильной сидят =))
    0
- all_trade(Светлана)
  06 октября 2016, 11:49
  Logan1085, ликвидность падает — откуда плавность? все будет летать как во втором эшелоне
  +2
  - Logan1085
    06 октября 2016, 13:38
    all_trade(Светлана), так я не серьёзно ) а с иронией )
    0
  - Logan1085
    06 октября 2016, 13:40
    all_trade(Светлана), наоборот, если много хфт и скальперов с приличными депозитами плюс роботов быстрых много это как раз не даёт манипулировать рынком потому что на чью-то манипуляцию может толпа хфт сработать в противоход и накрыть всю твою манипуляцию… видать кому-то тяжело стало манипулировать рынком, надо устранить угрозу… имхо.
    +2
- gib
  06 октября 2016, 20:24
  Logan1085, наоборот.
  Именно скальперы смягчают движение.
  Они — смазка.
  0
спидараминепью
05 октября 2016, 23:06
да ерунда это все насчет скальперов они то как раз никуда не дентуся а вот то что арбы со спредерами свалили уже очень сильно чувствуется во всех до этого еще более менее ликвидных инструментах у того же фьюча сбера сплошные сквизы без арбов
+4
- Мурен(а)
  06 октября 2016, 09:25
  Osen, что такое арб?
  0
  - спидараминепью
    06 октября 2016, 10:04
    Мурен(а), алгоритмы арбитража )
    +1
ELab
05 октября 2016, 23:07
Не скальперы, а алго трейдеры imho. Если на круг только бирже 5 рублей заплатить, то многие алго будут на грани или за пределами доходности (наверное — я не торгую на РТС. так только приценивался)
+1
Rotor78
05 октября 2016, 23:26
сбор вырос в 2 раза, а обороты упали на 8%. Биржа в шоколаде. Думаю, через полгодика еще поднимут комсу!
+2
- Logan1085
  05 октября 2016, 23:35
  Rotor78, еще роботы под новую комиссию не подстроились.
  +3
  - Тимофей Мартынов
    06 октября 2016, 00:33
    Logan1085, +
    0
- Тимофей Мартынов
  06 октября 2016, 00:32
  Rotor78, я думаю последствия проявятся в полной мере через несколько месяцев
  +3
  - Алексей Никитин
    06 октября 2016, 06:31
    Тимофей Мартынов, часть алго страт сразу вылетают в трубу и уходят с рынка. Микроструктура рынка меняется оставшиеся страты оптимизируют, часть алго снова вылетает с рынка. Микроструктура меняется ещё раз. И так месяца 2-3 эхо будет по рынку отдаваться. До кучи смена дата центра ещё убьет часть народа. В общем к весне останутся только самые сильные алго. Остальных смоет)))
    +2
Reznor
06 октября 2016, 00:24
Два дня слишком мало, чтобы делать выводы. Определенный контингент ХФТ-алго будут вынуждены уйти с рынка, но их смерть имхо будет не мгновенной. Думаю, что это только начало, в ближайшие 1-2 месяца оборот будет медленно, но верно проседать.
+3
- Тимофей Мартынов
  06 октября 2016, 00:33
  Reznor, согласен
  но мне просто было любопытно, поэтому я написал
  
  0
Cristopher Robin
06 октября 2016, 02:22
1) Мне очень не нравится, что решение об изменении тарифа было принято и реализовано очень быстро. Никто и пикнуть не успел. Небыло никаких дискуссий и предупреждений, внешне это напоминает дрессировку собачек в цирке, когда они ходят на задних лапках не понимая их сейчас пороть будут или пряник дадут.
2) Оборот упал не так сильно, как упало количество сделок. Сделок стало в два раза меньше, размер средней сделки вырос соответственно.
3) Арбитражные модели придется пересматривать. Вцелом тот ресурс нерыночности рынка, который используют роботы значительно больше, нежели общий плюс биржи от поднятия комиссий (если этот плюс вообще есть). Сейчас кто успеет подправить модельки, будет на коне. Я думаю это математики различные типа УралПро, интересно было бы узнать его мнение.
+1
RTS_TRADER
06 октября 2016, 04:34
Какой интересно средний профит у скальперов что на них так серьезно давит повышение комиссии меньше чем на один пунк?
0
- TDM
  06 октября 2016, 04:59
  100 пунктов
  0
  - RTS_TRADER
    06 октября 2016, 05:44
    TDM, по РИ или по СИ? -)
    Для Сишечки то 100 пунктов если средний профит там коммисс еле заметно прибавление…
    0
    - TDM
      06 октября 2016, 09:10
      RTS_TRADER, ри конечно))
      0
- Reznor
  06 октября 2016, 08:58
  RTS_TRADER, у меня соотношение комис/маржа раньше было 0,2… после повышения тарифов будет 0,25. Соответственно биржа положит себе в карман примерно (0,8-0,75)/0.8*100=6,25% моих доходов… У ХФТ соотношение комис/маржа было имхо овер 0,5 в среднем по больнице… Соответственно биржа заберет у них примерно (0.5*1.25 — 0.5)/0.5*100 = 25% доходов (при прочих равных условиях). Полностью потеряют эффективность алгоритмы у которых отношение комис/маржа было более 80%, а с учетом затрат на инфраструктуру и того хуже…
  0
  - RTS_TRADER
    06 октября 2016, 09:33
    Reznor, у вас средний профит 10-15 пунктов получается по СИшечки? Если в рублевом эквиваленте то вы берете движения в 1-1.5 копеек от стоимости бакса за рубли… ...
    0
    - Reznor
      06 октября 2016, 09:46
      RTS_TRADER, торгую только РИ… средний профит получается около 10 руб на 1 контракт на один трейд, что меньше 1 тика, но это абсолютный результат с учетом убыточных сделок, но оборот у меня достаточно большой
      0
      - RTS_TRADER
        06 октября 2016, 09:52
        Reznor, ясно. Вообщем вы тот чел который не дает Тимофею по 5000 пунктов в день собирать как раньше -)) Мельтешите туда сюда пылесося рынок
        0
        Reznor
        06 октября 2016, 09:57
        RTS_TRADER, видимо да… такая вот конкуренция ))
        0
Чарльз Маккей
06 октября 2016, 06:23
Биржа захотела, чтобы будущее доллар-рубля определялось не на ее бирже, а за океаном. Печально.
0
matrix
06 октября 2016, 08:51
Объемы естественно упадут. Как человек в здравом уме мог на фьючерс комис сделать в % от цены :) Соотношение комис/размер контракта худшее вмире :) Нужно думать как оборот увеличить, привлечь новых участников, сделать правильный дизайн контракта, улучшить технологии, а не комис в два раза повышать.
Кирилл Пестов говорит, что биржа вкладывает в инфрастуктуру и технологии(поэтому комис увеличивают т.к. работают в минус :))), а ЧТО ПОМЕНЯЛОСЬ ЗА ПОСЛЕДНЕЕ ВРЕМЯ? КУДА КЕШ ВКЛАДЫВАЛИ?
twime — как не работал так и не работает толком
FAST — на плазе тоже глючит и непонятно когда работать будет и будет ли быстрее, чем cgate
Производительность матчинга — такая же как 3 года назад 25-30 сделок в мс
PTP — нет
Лаги биржи при высокой активности на рынке
можно еще много перечислять....

*когда нефть выросла до 150$ CME ничего не меняла
**http://www.eurexchange.com/blob/238346/5e2ce06990dd2a2e108fd2030dfcf5a2/data/presentation_insights-into-trading-system-dynamics_en.pdf
+5
- RTS_TRADER
  06 октября 2016, 09:41
  matrix, на мой взгляд чем больше обороты по инструменту тем он более эффективен и волатильность падает соответственно? Или я ошибаюсь ???
  -1
  - matrix
    06 октября 2016, 09:44
    RTS_TRADER, незнаю как связаны обороты и волатильность :)
    0
    - RTS_TRADER
      06 октября 2016, 09:48
      matrix, ну чем больше денег в инструменте тем его сложнее «сдвинуть»… логично же. Вон СИПИ 90% дней в году 0.2 — 0.5% движения внутри дня -))
      0
      - matrix
        06 октября 2016, 10:06
        RTS_TRADER, вы путаете ликвидность с оборотом, большая ликвидность естественно уменьшает «внутреннюю» волатильность. ES это 500 акций — скорее всего поэтому так получается.
        0
Мурен(а)
06 октября 2016, 09:30
ммвб скоро вынудит перейти на спб биржу торговать американские акции.
+2
- Adec59ru
  06 октября 2016, 10:58
  Мурен(а), вообще печалька,
  0
andydiver
06 октября 2016, 11:59
Конечно сделать на фучах комисс в % от оборота!!) Это инновация, не иначе… повернем реки вспять, осушим болота и т.д т.п. Вроде на бирже молодые ребята работают, а все туда же.
0
Alex64
07 октября 2016, 10:32
М-да, купил 49 путы по бренту, 0,35 в пт. = 218руб. комисс. = 2.42руб., в % 1,11. кроме сухих расчетов комментариев нет, ибо сплошные маты.
Ушел полностью от всех стратегий с роллированием и прочими движами по позе.
И тем не менее все равно не айс. Надо уходить с этого рынка.
0
Alex64
07 октября 2016, 10:34
Так что квал/неквал инвестор — совсем не проблема.
0