01 сентября 2016, 10:13

Вопрос к опционщикам

Коллеги, доброе утро! Вопрос к опционщикам. Перед сильным движением, например вверх, набираю опционов кол в цене или около, и вариационная маржа начинает таять. И при выходе из позиции то же самое. Что это такое? И как этого избежать? Влияние волатильности? Или покупаю по завышенной цене, а продаю по низкой?

опционы

Егор Коняхин

Дмитров

2 579

с 1 февраля 2016

21 Комментарий

Денис Иванов
01 сентября 2016, 10:23
Опционы они Такие! Это как у пастуха.когда учишься кнутом хлыстать.себя огреешь очень больно
0
tulevik
01 сентября 2016, 10:39
опционы используются только для хэджирования. Потому как попытки спекулировать ими равнозначны игре в угадайку.
-2
- Егор Коняхин
  01 сентября 2016, 10:49
  tulevik, беру только перед движением внутри дня. Долго не держу
  0
  - SergeyJu
    01 сентября 2016, 11:23
    Григорий из Преображенского, если берете ненадолго и около денег, что Вам за дело до маржи?
    Неужели «накануне экспиры на всю котлету»?
    0
Сергей Холодов
01 сентября 2016, 10:48
надо брать близкие к страйку и смотреть дельту.В случае движения не в Вашу пользу хеджировать фьючом.Тем более, что чем ближе к экспирации — тем быстрее опцион теряет временную стоимость. Так что если хочешь лонг- продавай пут и наоборот. Но осторожно)))))
0
Сергей Холодов
01 сентября 2016, 10:53
Интересно, а как Вы узнаете, что будет сильное движение именно на север, а не наоборот?

+1
- Егор Коняхин
  01 сентября 2016, 11:09
  Сергей Холодов, концентрация мысли, факторы и удача
  0
Егор Коняхин
01 сентября 2016, 11:08
Стараемся как можем))
0
Lilith
01 сентября 2016, 11:11
маржа (как правило) считается по теоретической стоимости, которая может и не соответствовать рынку, и даже не лежать внутри бид-аск спреда, и уж тем более не совпадать с ценой, по которой вы совершаете сделку.
Потому «неадекватное» поведение вариационной маржи вполне адекватно технологическому уровню развития
+1
- Егор Коняхин
  01 сентября 2016, 12:02
  Lilith, Спасибо!
  0
Сергей Холодов
01 сентября 2016, 11:13
Вы -везунчик., а я за пять лет так и не научился предвидеть. Поэтому стал опционным трейдингом заниматься.Увлекательно скажу я Вам
0
- Егор Коняхин
  01 сентября 2016, 12:04
  Сергей Холодов, вот и мне стало интересно- маржа в три раза быстрее набегает, но часть приходится отдавать
  0
Zhigalov
01 сентября 2016, 11:31
Судя по всему это индекс РТС, при росте обычно происходит снижение волатильности и соответственно снижение стоимости опциона, чтобы убрать влияние волатильности вам нужно купить вертикальный спред АТМ (купить call ITM и продать call OTM этот приём прописан в учебниках, но его частенько забывают.
+1
- Егор Коняхин
  01 сентября 2016, 12:03
  Zhigalov, Спасибо!
  0
Татьяна Седышева
01 сентября 2016, 14:56
Скорее влияние тетты, вега в последнее время низкая и не очень меняется. Для покупки опциона, вместо позиции по фьючерсу подойдут опционы дальние по времени, лучше 2-3 месячные, если держать недолго, почти не распадаются. За 2 недели до экспирации, не стоит покупать, распадаются очень быстро.
0
- Егор Коняхин
  07 сентября 2016, 15:08
  Татьяна Седышева, Спасибо!
  0
zoLev
01 сентября 2016, 15:25
Если Вы хорошо предугадываете движения- зачем связываться с опционами? Не проще ли торговать фьючами «на всю котлету» (ну или почти на всю)? Тем более что торгуете внутри дня.
0
- Егор Коняхин
  07 сентября 2016, 15:12
  zoLev, всегда на всю захожу
  0
zoLev
07 сентября 2016, 15:18
а в случае непредвиденных событий Вы не держите НЗ?
0

Читайте на SMART-LAB:

Крепкий рубль: какие компании от этого выигрывают

Алексей Девятов Курсы иностранных валют в последние недели падают, а рынок акций не растёт. Тем не менее на Московской бирже есть компании, для бизнеса которых позитивен крепкий рубль. Мы...

Альфа-Инвестиции

17:01

Недельная инфляция в России замедлилась до нуля

По данным Росстата, с 7 по 13 апреля инфляция в России оказалась нулевой после 0,19% неделей ранее. В годовом сопоставлении показатель составил до 5,77% после 5,95% на 6 апреля. Это уже не просто...

Freedom Finance Global

11:45

B2B-РТС: чем это лучше Сбера? Участвую ли я в IPO?

Доброго дня. В этой заметке хотел коротко выразить свое отношение к IPO BTBR. Разбор компании до меня делал Анатолий: https://smart-lab.ru/mobile/topic/1290722/ Я успел пообщаться с...

Mozgovik

06:58

Что делать с валютой: капитулировать перед высокими ценами на нефть или наращивать позицию?

Здравствуйте! С учетом высокой волатильности на валютном рынке, считаю необходимым актуализировать взгляд на валютную позицию. В сентябре был установлен рейтинг 4 для облигаций и спот...