Сегодня в 09:37

Почему цена облигации падает с задержкой, а не сразу после даты фиксации купона?

Облигация RUS28, на дату фиксации купона 19.12.25 цена была ~98000р. На дату 22.12.25 цена сохранялась на таком же уровне. Я продал 22.12.25 по цене 98191р. Цена на разницу купона упала только 23.12.25.

В итоге я получил купонный доход при продаже и купон выплаты от минфина так как продал после фиксации. Где-то закралась ошибка или так и должно быть?

мобильный пост облигации

Алексей Земсков

Москва

323

с 3 января 2015

3 Комментария

myaucha
Сегодня в 10:26
Обычно идет дата фиксации, а на следующий день выплата купона. Здесь была пятница, потом выходные. В обычном графике выплата купона была бы в понедельник. Но здесь график выплаты нестандартный и приходится на среду 24 (то есть торговать можно было еще 22 и 23). Может кто-то из покупателей дату фиксации неверно определил, изменение ключевой ставки еще могло так повлиять, плюс облигация в валюте (спрос на нее зависит от валютного курса в том числе).

PS: Подфартило!
0
Алексей Земсков
Сегодня в 10:43
Фиксация по RUS28 идет за 3-4 дня до выплаты. Ранее была фиксация 19.06.25 в четверг, а выплата 24.06.25 во вторник.
Я тогда еще попал купив немного облиг 20.06.25 причем в отчете брокера было указан НКД в полной сумме, тоесть я думал получу его во время выплаты но нет.
0
Алексей Земсков
Сегодня в 11:31
В общем погуглил, если сделка происходит в период между фиксацией списка и выплатой купона должен срабатывать механизм автокомпенсации по облигациям. По идеи брокер должен удержать и у меня сумму нкд и выплатить ее покупателю облигации, но наверно с конце года.
0

Читайте на SMART-LAB:

✔️ Рыночное положение: всё с̶л̶о̶ж̶н̶о̶ надежно

Вчера мы получили статус официального администратора финансовых индикаторов. После внесения в соответствующий реестр Московская биржа стала первой организацией, а RUSFAR — первым финансовым...

Московская биржа

18:27

RAEX наградил "Селигдар" за его Годовой отчет

Рейтинговый консорциум RAEX вручил «Селигдару» за его Годовой отчет диплом лауреата в специальной номинации «За образцовое отражение в отчёте значения собственной...

ПАО СЕЛИГДАР

16:50

Холдинг SFI закрыл сделку по продаже ЛК «Европлан» Альфа-Банку

Альфа-Банк приобрел 87,5% ПАО «ЛК «Европлан», крупнейшего независимого оператора на российском рынке лизинга, у инвестиционного холдинга SFI. Сделка завершилась 25 декабря 2025 года, Альфа-Банк...