Ужасы торговли выходного дня: как избежать выгорания
Начали прилетать ехидные вопросы такого характера:
Ну что, как ты теперь будешь жить, ведь недавно биржа запустила торги в выходные и теперь придётся торговать без отдыха???
Другие наоборот — жалуются:
Я теперь света белого не вижу, потому что не могу оставить свои позиции
Мой ответ простой:
Для меня ничего не изменилось.
Почему?
Потому что я торгую так, что сидеть у монитора по 15 часов мне не нужно.
Сейчас расскажу, как именно.
Как устроена моя торговля
У меня есть выделенный сервер. На нём — всё необходимое для работы.
QUIK — это бухгалтерия. Там ГО, вариационная маржа, реальные сделки, цены опционов, чистая позиция.
TSLab — это мозг, состоящий из скриптов и агентов, именно они управляют моей позицией, оценивает риски и P/L.
Работаю через Финам, коннектор Transaq HFT (он бесплатный). Сделки через него проходят за 30-50 мс — этого достаточно. Для моих стратегий скорость не критична (скрипты просыпаются раз в 10 секунд или реже), но для расчета IV нужно обрабатывать котировки по всей улыбке волатильности (а это десятки страйков, а серий как правила несколько) — быстрый канал решает эту задачу лучше.
QUIK для опционов не годится: там нет ничего для профессиональной работы. Поэтому именно связка TSLab + HFT создаёт идеальную инфраструктуру для меня.
Почему я не завишу от монитора
К серверу я подключаюсь удалённо через Chrome Remote Desktop. Работает с любого устройства: телефон, планшет, ноутбук. Главное — браузер и доступы.
Резервный интернет, батарея, дублирование — всё это есть. За много лет был один сбой — сгорел диск SSD. Но железо может сгореть везде.
Фишка в том, что все сделки и все нужные мне сигналы (все настраивается очень гибко) транслируются в Telegram на телефон, и параллельно — на мои смарт-часы.
По сигналам я вижу объективную ситуацию по рынку и по моей позиции. Например: прошла сделка, по какой цене, с какой частотой эти сделки проходят. И уже по этому понимаю, как себя ведёт рынок. Чаще всего мне даже в терминал заходить не нужно.
А если нужно — удаленно зашел (хоть с телефона, хоть с компьютера), посмотрел, оценил ситуацию, оценил, как изменились риски, поправил позицию или убедился, что моего вмешательства не требуется, и дальше занимаюсь своими делами. Спорт, прогулки, путешествия — что угодно.
Автоматизация — это свобода. Она экономит время и нервы. Потому что сидеть у монитора по 15 часов в день (а теперь ещё и по выходным) — это прошлый век. Прибыли от этого не прибавится.
Немного цифр
Финам недавно прислал отчёт: только за первое полугодие у меня прошло почти 6000 сделок.
И что? Добавили ещё два торговых дня в неделю — а для меня ничего не изменилось. Я как не сидел у терминала в выходные, так и не сижу. Всё работает по плану.
Хотите так же?
Всё, что я описал — это не космос. Это нормальная инфраструктура для работы с опционами.
- QUIK для бухгалтерии
- TSLab для профессионального управления позицией
- Коннектор Transaq HFT для скорости и стабильности
Вот так я торгую. Без привязки к монитору и без круглосуточного залипания в графики.
Роботы-агенты отпахивают рутину, а мне остается принимать решения по управлению позицией и то удаленно.
Поэтому мне выгорание не грозит.
А если вы до сих пор сидите по 15 часов у терминала и теперь ещё ноете из-за торгов в выходные — это не торговля, а рабство. Я вас уверяю — выгорание вас догонит.
Хочется так жить? Ваш выбор.
Я же считаю, что всё, что можно автоматизировать — нужно автоматизировать. Ваше время ценнее. Оно стоит дороже, чем бессмысленное пяление в экран.
Если хотите еще больше узнать про торговлю опционами — приглашаю на мой канал в Телеграм.
А у кого-то просто ноут в сумке, а на ногах сланцы. Утрирую. У него нет, ни роботов, ни конкурентной скорости, ни ума.(шутка)
Но доходность его может быть даже лучше чем у «белых воротничков».
И со знаниями можно выгореть, и без знаний можно выгореть. А еще хуже, если знаний нет и новички пытаются их приобрести, но выгорают раньше, чем эти знания приходят. Или просто новичков может отпугивать, «что это за работа такая где выходных нету».
А какой суммой вы торгуете, что вам ликвидности не хватает?
На основе чего вы решили, что ликвидности не хватает?
Встаньте внутри спреда соточкой контрактов и вас расклюют моментально)
Леонид, да там скорее всего депозит смешной или доха около ставки цб. невозможно торговать что то сложное и на серьёзные деньги не находясь у 2х мониторов (минимум) целый день.
автору желаю что бы его не поймали в стакане И не слетел софт. на опционах это особенно больно
О своих результатах в торговле рассказывал в серии статей. Начало тут.
Подумайте сами, вот мой робот-агент, просыпается раз в 10 секунд, пересчитывает всю опционную математику, пересчитывает IV на каждом страйке, пересчитывает историческую волатильность и кучу опционной математики и статистики, которая мне нужна. И так 15 часов в день.
Ну разве я за ним поспею? Даже на 2 мониторах!
Вот эту всю рутину и пересчеты я оставляю роботам, а сам концентрируюсь на принятии важных решений для управления позицией и рисками, которые как-то меняются, если меняется рынок/цена.
А те проблемы, о которых вы говорите, решаются лимитными заявками.
А если вы работаете лимитными заявками — на какой разводняк можно попасть?
Благодаря работе лимитными заявками и кое-каким лафхакам, (о которых рассказывал вот в этой статье) я сильно экономлю или не плачу комиссию совсем.
А про ликвидность в опционах писал здесь.
А знаете, здесь долгое время опционщик Карлсон находился. Каленкович еще знатный опционщик бывает здесь.
Но почему-то опционы на этом форуме, так и не заинтересовали никого.
Скорее всего их пугают огромные плечи и соответствующие риски.
Но почему опционщики не говорят про фьючерсы?
Это же по сути их хедж.
Во-первых, опционы — сложная тема. Опционы не для всех.
Во-вторых, в опционах плечей нет. С одной стороны у вас убытки ограничены, (если вы покупаете опцион), а вот прибыль — не ограничена. Где же здесь «соответствующие риски»?
Риски в опционах (если вы их понимаете) намного меньше, чем в линейных инструментах.
В третьих, как же не говорю о фьючерсах, если в статье приведен скрин, сколько сделок было совершено для хеджирования и управления опционной позицией с помощью фьючерсов.
В-четвертых, за год, даже на не регулярных статьях на СмартЛабе, я получил плашечку «Популярный автор».
Люди читают. Людям интересно. Но не всем доступно.
К сожалению.
С кредитным плечом мы разобрались, теперь давайте поговорим об опционном плече. Здесь многие «знатоки» опционов удивятся. ведь об опционном плече они ничего не слышали.
Опционное плечо несколько отличается от классического понимания финансового плеча. Опционное плечо возникает из-за самой природы опционов, а именно из-за их нелинейной природы.
Да, в опционах есть плечо. school.moex.cominvestopedia.comЭффект «плеча» позволяет купленному опциону вырасти в цене в десятки и даже сотни раз, но и проданный опцион может привести к быстрым и значительным убыткамNOT A HAMSTER, большинство на этом ресурсе работают от угадывания направления цены с помощью ТА или других индикаторов, выставляют стопы и т.д.
Так вот для этих целей покупка опциона подходит лучше, чем линейный инструмент. В купленном опционе убытки ограничены уплаченной премией, а вот прибыль не ограничена.
Если вы продаете опционы, особенно непокрытые, да, вы правы, прибыль ваша ограничена премией за этот опцион, а убытки не ограничены.
Поэтому, новичкам вообще не рекомендую начинать с продажи опционов, да и вообще никому не рекомендую заниматься продажей. По крайней мере без соответствующего опыта.
Но это же не единственная стратегия.
По мере познания опционов, можно переходить к более сложным стратегиям и делать комбинированные куплено-проданные позиции.
Если все будет получаться, то двигайтесь дальше, познавайте покупку и продажу волатильности. Делайте стратегии, которые вообще не зависят от того, куда пойдет рынок. Представляете что, чтобы зарабатывать, не нужно угадывать направление цены!
Опционы — это очень многогранный инструмент, сложный, но содержащий в себе мощнейший математический и статистический аппарат.
В этой статье я по шагам расписал как освоить опционы от простого к сложному.
Так есть плечо в опционах или нет?
Вот на Форекс, фьючах и форварде четко указано, какое плече на каждый инструмент.
А в опционах оно скрыто, то есть вшито в сам опцион.
И многие не понимают на какие риски они идут, по той простой причине что не знаю своего плеча. А оно может быть и 15 и 30 и 100 и 1000. В зависимости от объема.
Кстати, как по мне форвард лучше опциона. Ибо его исполнение обязательно. А вот от опциона можно отказаться, потеряв лишь залоговую премию. Что уже позволяет манипулировать рынком.
Вы же небось слышали про зятя эрдогана, который таким образом миллиарды долларов заработал. Выставлял сделки отложенные на нефть, а когда цена подходила, отменял их. При этом на другом рынке, выступая контрагентом. Чтобы вы понимали, каждая сделка у него была на 500 млн.$
Его только через 2 года вычислили и грозились тюрьмой. Но как было потом, новостей больше не было. Отмазался скорее всего.
NOT A HAMSTER, такого финансового плеча, как в понимании фьючерса или любого другого линейного инструмента, у опциона нет.
Купленный опцион Колл при росте цены ведет себя так же, как купленный фьючерс (1 в 1) — прибыль ограничена лишь фантазией.
При падении цены, у опциона Колл убытки будут ограничены премией, уплаченной за этот опцион, как бы сильно рынок не упал.
Убытки во фьючерсе в этом случае, будут ограничены вашим счетом, а при сильном движении, вы можете еще и брокеру остаться должны.
Вот так выглядит нелинейный профиль купленного Пута и Кола.
Если говорить о продажах, то все точностью наоборот.
Опционное плечо несколько отличается от классического понимания финансового плеча. Опционное плечо возникает из-за самой природы опционов, а именно из-за их нелинейной природы. Вот смотрите.
Дебет нашего купленного колл-опциона составляет около 8 000 USDT — это средства, которые мы передали продавцу опциона за право занять эту позицию. Окно графика опционов показывает нам значение GM (маржинальных требований) в размере 8 130 USDT. Итого, за 8 130 USDT мы заняли позицию, эквивалентную по доходности и части расходов покупке 1000 контрактов AЕ фьючерса на индекс ВТС по цене около 110 000 USDT. Почему 110 000 USDT? А вот почему.
Итак, с опционным плечом и финансовым плечом (в части того, что это такое) мы разобрались. Теперь осталось только методологически верно определить, какая часть от требуемого биржей суммарного гарантийного обеспечения относится к финансовому плечу, а какая — к опционному.
В любой метрологической задаче важна исходная мера. Думаю, за нашу меру будет правильно принять купленный фьючерс ВТС за 110 000 USDT, поскольку это будет достаточно точным эквивалентом доходной части нашего купленного колл-опциона.
Транслируемая нам общая сумма по этой позиции — 20 300 USDT. Здесь есть один «тонкий момент»: убыток по нашей условной фьючерсной позиции сейчас составляет 8 500 USDT. Цены немного изменились (скриншоты опционной позиции и этой фьючерсной позиции сделаны с интервалом примерно в час), так что давайте примем эту сумму за дебетовую часть нашего купленного колл-опциона — 8 100 USDT. Я немного округлил, но думаю, вы меня простите. Итак, эти самые 8 100 у нас в GM напрямую не учтены, но с нашего счёта эти деньги уже тю-тю, списались за миллисекунды. Так что, наверное, будет справедливо подсчитать стоимость нашей расчётной позиции: 20 300 + 8 100 = 28 400 USDT. Одновременно с этим мы заплатили 8 100 USDT за опцион колл, заняв такую же сумму (в доходной части позиции).
Напомню, что наша позиция эквивалентна 1 ВТС. Давайте посчитаем, во сколько нам обошлась бы эта позиция в монетах. Итак, мы купили 1 биткойн за 110 000 USDT, потратили эти деньги, цена условного биткойна снизилась до 101 400 USDT, и мы терпим убытки в размере 8 600 USDT. Наверное, можно прибавить стоимость этих убытков к потраченным нами 110 000 USDT. Получается 110 000 + 8 600 = 118 600 USDT. У нас есть 1 биткоин. Но, в принципе, можно и не прибавлять.
Итак, у нас есть три цифры:
— 8 100 — опционная позиция GM;
— 20 300 (28 400) — условный фьючерс GM;
— 118 600 (110 000) — средства, которые могли бы нам понадобиться для покупки 1 ВТС в монетах.
Теперь давайте последовательно ответим на вопросы викторины.
Какое плечо «зашито» в нём (купленном колл-опционе)?
Ну если по простому без извращенных предположений о стоимости той или иной условной позиции то, мы, вложив 8 100 USDT собственных средств контролируем позицию стоимостью 110 000 USDT. Считаем 110 000 / 8 100 = 13,5.
Мы смогли использовать кредитное плечо примерно в 13,5 раз больше. Иксы в случае роста биткоина до конца квартала, например, до 120 000, подсчитывать не будем.
Если счет в Финаме, не подключали на него Камон?
Глянуть на эквити))
Может и подписаться на автослед)))
На эквити глянуть?
В серии статей у меня в блоге найдете отчеты брокера по моим результатам. Начало здесь.
А автоследование в опционах — это плохая идея.
Можно не включать комп даже.
Можно же вообще не торговать в выходные.
Но кто-то торгует. Или у кого-то в пятницу остались не закрытые позиции.
Prophetic, Так вы наверное ничего не поняли)
Опционы сложная тема, но прибыльная.