Квест с ключевой ставкой... Среднемесячная доходность портфеля 171 тыс рублей.

Здравствуйте уважаемые коллеги, инвесторы и друзья!
Квест с ключевой ставкой, а также индексом ММВБ продолжается.
Для Эльвиры Сахипзадовны это в какой-то степени игра, которую она на данном этапе выигрывает.
Причём выигрывает она именно у нас, долгосрочных инвесторов.
Так сказать игра в одни ворота.
Уже всем очевидно эта игра продолжится и в 2025 году. А финал намечен на конец 2026 года. Но это в идеале и в теории.
А как будет на самом деле, покажет время.

На долю долгосрочных инвесторов выпало тяжёлое время. В условиях высокой ключевой ставки, возможности по привлечению кредитных средств для крупных игроков на фондовом рынке становятся не подъёмными. В то же время многие игроки сокращают выплаты дивидендов, а свободные денежные средства стараются разместить под высокий процент в финансовых организациях.
Инфляция растёт и составляет более 9,1%.
Фондовый рынок переходит в состояние анабиоза, рост в таких условиях и при такой ключевой ставке невозможен. Более того ситуация усугубляется резким движением нефтяных котировок вниз. Brent торгуется в районе 71$.
Компании с отрицательным долгом и большим запасом денежных средств пытаются переждать период высокой ставки.
К таким компаниям относятся:
✔️Лукойл
✔️Транснефть
✔️Татнефть
✔️Сургутнефтегаз
✔️Северсталь
Есть ещё целый ряд компаний, но я написал основные, которые представлены в моём портфеле.
После вчерашней сессии на нашем фондовом рынке появляются компании, которые вызывают большой интерес у инвесторов. Индекс ММВБ застыл на уровне 2580 пунктов.
Это примерно на 1000 пунктов ниже с момента начала майского снижения. В процентах получается более 26%.
В случае восстановления индекса ММВБ, а также с учётом пополнения брокерского счёта и покупок новых дивидендных акций, в теории рост может составить более 40%.
Но это может произойти только в случае снижения ключевой ставки, а также намёка со стороны регулятора о смягчении ДКП.

Что с дивидендами....

Сервис, который я использую, показывает прогноз по дивидендам на ближайшие 12 месяцев 2 млн 90 тыс рублей.
До объявления дивидендов компанией Лукойл сервис показывал на 70 тыс больше.
По крайней мере примерно можно для себя представить размеры дивидендов, на которые можно рассчитывать.
✔️октябрь 151 тыс
✔️декабрь 732 тыс
✔️январь 170 тыс
✔️май 782 тыс
✔️июнь 17 тыс
✔️июль 202 тыс
✔️август 31 тыс
Как видно из списка дивиденды поступают не равномерно и не каждый месяц.
Чтобы поступления были на постоянной основе можно ввести в портфель облигации с ежемесячной выплатой купонов.
В моём портфеле облигации отсутствуют. Ранее они занимали около 30%. Но на определённом этапе я заменил облигации на акции Лукойла.
Дивидендная окупаемость акций Лукойла примерно 6 лет.
А если учитывать рост акций, окупаемость может сократиться до 3 лет. На таком горизонте акции компании могут удвоится и цена может составить 10-12 тыс рублей. Это при условии тотальной борьбы с инфляцией и регулятор её усмирит до 4-4,5%.
Остаётся ждать, кто победит в этой неравной борьбе.

Что с портфелем....

Вместе с движением индекса ММВБ по нисходящей траектории, портфель двигается в том же направлении, но не так активно. Если индекс ММВБ теряет с мая около 27%, то портфель с того же момента около 12%.
Я ни капли не сомневаюсь в развороте рынка в случае сигнала о смягчении ДКП.
Но это случится не раньше второго полугодия 2025 года.
Сейчас портфель около 15 млн рублей. Снижение идёт в основном за счёт падения котировок Татнефти и Лукойла.


Впереди полтора месяца до отсечки по дивидендам Лукойла и чуть больше по дивидендам Татнефти. К моменту выплаты дивидендов котировки акций восстановятся, а вполне возможно и вырастут. Но меня такой сценарий не устраивает. Хочется пополнить портфель подешевевшими активами.
А движение портфеля туда сюда, это вполне нормальная реакция на экономическую ситуацию в целом.

Вывод:
Продолжаю инвестировать не смотря на повышенную турбулентность на нашем фондовом рынке.
В условиях достаточной неопределённости и высокой ключевой ставки.

Рекомендую подписаться на мой телеграм канал t.me/dividendsunduchok
На канале начинаем проводить ежемесячные розыгрыши призов. Присоединяйтесь.
Я публикую самую актуальную информацию. Вам нет необходимости фильтровать каналы и посты. Все движения фондового рынка будут 🔥 появляться одними из первых. Тем более своими реакциями Вы поможете развитию канала.
На этом всё, как-то так. Всем желаю зелёных портфелей, удачных инвестиций.
Конечно же всё является относительным и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Уважаемые инвесторы убедительная просьба, поставьте лайк 👍 и подпишитесь. Это просто и нетрудно. А мне приятно. Вам плюс к карме. Всем огромное спасибо!
Ссылка на чат канала, где идут обсуждения интересных идей, дискуссии по инвестициям и многое другое.
t.me/+qmeUwoADrYsyNDEy

Всем мира и добра!
💤