Обзор отчета Мосбиржи за 1 квартал — результаты хороши и прогнозируемы!
Мосбиржа выпустила отчет за 1 квартал 2024 года. Разбираю главное для вас.
✔️ Чистая прибыль = 19,3 млрд руб. (1 кв. 2023 = 14,3 млрд руб., 4 кв. 2023 = 20 млрд руб.)
✔️ Чистые процентные доходы = 19,9 млрд руб. (1 кв. 2023 = 13,2 млрд руб., 4 кв. 2023 = 18 млрд руб.)
Они зависят от ключевой ставки ЦБ, поэтому мы видим рост.
✔️ Чистые комиссионные доходы = 14,5 млрд руб. (1 кв. 2023 = 10 млрд руб., 4 кв. 2023 = 16 млрд руб.)
Вот тут снижение в сравнении с 4-м кварталом, были выше объемы торгов, но год к году видим значительный рост.
✔️ ROE (капитал / собственный капитал) =32%
💸 Дивиденды
Напомню, дивиденды Мосбиржи за 2023 год = 17,35 руб. на 1 акцию. Доходность к текущей цене = 7,4%. Собрание акционеров утвердит дивиденды 31 мая 2024 года.
Дивиденды по итогам 2024 года в 2025 прогнозирую от 17,3 до 22,5 руб. на 1 акцию (выплата от 50 до 65% прибыли).
📈 Справедливая цена акций
Сохраняю прогноз по рекордной прибыли Мосбиржи в 78,8 млрд руб. в 2024 году. Компания отчиталась точно по моей модели, прогнозируемость радует.
В 2025 году я жду снижение прибыли до 63,7 млрд руб. из-за смягчения политики ЦБ и снижения процентных доходов Мосбиржи.
Справедливая стоимость компания по прибыли 2025 года составляет 280 руб. за 1 акцию (по историческому P/E = 10).
Мосбиржу держу в личном портфеле и портфеле стратегии автоследования. Акции в стратегии автоследования прибавили 10%, в личном 3% (добавил недавно).
Мосбиржа – та компания, которая выигрывает от удержания ключевой ставки на высоком уровне. Сегодня расскажу вам еще о возможностях размещения капитала, которые сохраняются при высокой ставке ЦБ.
Переходите и читайте мои обзоры других интересных компаний финансового сектора РФ:
Обзор Сбербанка: https://t.me/Vlad_pro_dengi/935
Обзор Совкомбанка: t.me/Vlad_pro_dengi/946
Обзор Тинькофф-Росбанка: t.me/Vlad_pro_dengi/952
Обзор Ренессанс-Страхование: https://t.me/Vlad_pro_dengi/953
Обзор Европлана: https://t.me/Vlad_pro_dengi/845
Поздравляю инвесторов Мосбиржи с хорошим отчетом! 👍
За май динамика портфеля стала еще лучше, несмотря на коррекцию последних дней.
Мои обучающие материалы, переходите и смотрите содержание:
10 принципов отбора лучших компаний в портфель: t.me/Vlad_pro_dengi/864
Как правильно посчитать и оценить доходность инвестиций: t.me/Vlad_pro_dengi/942
Моя авторская стратегия автоследования (УЖЕ на 10 пп. опережает индекс полной доходности Мосбиржи через 2,5 месяца после запуска), подключайтесь: t.me/Vlad_pro_dengi/917
У меня 20 идей на нашем рынке (добавил Эталон). По каждой ссылке большой обзор компании — обзор финансовых результатов, справедливая оценка по будущей прибыли, прогноз дивидендов. Присоединяйтесь к моему каналу, каждого из вас буду рад видеть.
Идеи первого уровня:
1) Транснефть: t.me/Vlad_pro_dengi/830
2) Магнит: t.me/Vlad_pro_dengi/887
3) Сбер: t.me/Vlad_pro_dengi/875
4) Роснефть: t.me/Vlad_pro_dengi/774
5) Лукойл: t.me/Vlad_pro_dengi/817
6) Ростелеком: t.me/Vlad_pro_dengi/788
7) X5: t.me/Vlad_pro_dengi/899
8) Лента: t.me/Vlad_pro_dengi/906
9) Полюс: t.me/Vlad_pro_dengi/883
10) Ренессанс-Страхование: t.me/Vlad_pro_dengi/812
11) Нижнекамскнефтехим: t.me/Vlad_pro_dengi/891
12) Самолет: t.me/Vlad_pro_dengi/910
13) Мосбиржа: t.me/Vlad_pro_dengi/789
Идеи второго уровня:
1) Интер РАО: t.me/Vlad_pro_dengi/741
2) ВТБ: t.me/Vlad_pro_dengi/775
3) Алроса: t.me/Vlad_pro_dengi/793
4) Инарктика: t.me/Vlad_pro_dengi/714
5) Юнипро: t.me/Vlad_pro_dengi/782
6) ЮГК: t.me/Vlad_pro_dengi/902
7) Эталон: t.me/Vlad_pro_dengi/931
Спасибо, что читаете! И желаю вам успехов!