9% годовых в золоте не напрягаясь

Если вы живете в России, то вы попадаете под действие закона:

Чем больше рублей — тем выше рублевые цены активов

На акциях этот закон работает в полный рост — взгляните на многолетнюю связь рублевого индекса Мосбиржи (IMOEX) и рублевой массы (агрегата М2):


Как на этом заработать?

Если рубли по прежнему будут болтаться только внутри России и недружественные инвесторы не смогут продать свои акции, то цены акций будут расти вслед за количеством рублей. А оно будет расти на +1.5% в месяц:



С такой скоростью, через 6 лет, чиновники увеличат количество рублей примерно в 3 раза (M2 ~300 трлн.). Через это, российские акции тоже вырастут примерно в 3 раза (IMOEX ~9000). Если сомневаетесь, еще раз внимательно посмотрите на предыдущий график.

А на сколько обесценится рубль?

Если все будет идти, как раньше, то чиновники продолжат обесценивать рубль по затухающей траектории:


За последние 5 лет, они обесценили рубль на -58% (с 360 до 155 микрограмм золота). Это значит, что к концу президентского срока, цена 1 рубля так же уменьшится примерно в два раза — до 80 микрограммам золота. А еще через один срок — до 40 микрограмм. И так далее до бесконечности.

Считаем рост нашего капитала:

Покупаем акции на 1 млн. рублей
Держим 1 президентский срок
Продаем за 3 млн. рублей.

За это время рубль обесценится в 2 раза.
Сейчас 1 млн. рублей стоит 155 грамм золота.
Потом 3 млн руб. будут стоить 240 грамм золота.

Итого, за 1 срок мы увеличим свой капитал на 55% (~9% годовых) в золоте. А если добавить ненулевую вероятность дивидендных выплат, то доходность будет еще выше.

А если просто купить золото?

Если сейчас взять 155 грамм золота, то через 1 президентский срок эта инвестиция не увеличит наш капитал ни на грамм. Поэтому, покупка золота — глупая инвестиция. Но она наверняка понравится инвесторам, приученным думать фантиками.

Вывод:

Свой вывод я оставил в оригинале статьи. А ваши выводы с удовольствием почитаю в комментах.

Успешных инвестиций))

------------------------------

Зарабатываю на bytopic  (приглашаю читателей и рекомендую блогерам)

Присутствую в dzenи telegram

Инвестирую в активы, растущие в золоте.