почему распадская растет на 10%+, а мечел с похожим бизнесом падает почти на 20.
Алексей Мошкин, на ожиданиях что дивиденды не заплатят.
Дмитрий, а мне кажется, что есть вероятность, что дивиденды все-таки заплатят.
«Мечел» Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров (наблюдательного совета) эмитента решения о проведении заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента: 25 марта 2022 года;
2.2. Дата проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента: 25 марта 2022 года;
2....
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Расчёты по долгам в рублях будут по курсу ЦБ. Мечел должен нашим банкам, а не иностранным, так что всё будет выплачивать. Но ни о каких дивидендах тут речи надеюсь больше не идёт? Фактически весь доход за 2021 стёрт уже. По долгу судя по всему вернутся на уровень 2020. И обслуживание будет жестким. Им теперь такая ценовая конъюнктура просто позволит не банкротиться, а не рассчитываться с кредиторами и гасить долги
Айрат Нугуманов, все так. грамотно. но есть риск того что в штатах будет рецессия уже этим летом. это закончиться поднятием ставки и сжатием ликвидности. иного нет. а это в свою очередь может здуть пузырь в угле. а мечел на пределе. если уголь обалится -мечел банкот реальный с такими ставками.
Китай приказал энергетическим компаниям немедленно пополнить свои запасы угля
Местные чиновники будут привлечены к ответственности за невыполнение требований, и все провинции должны будут сообщать о прогрессе в подписании долгосрочных контрактов, заявили люди, пожелавшие остаться неназванным
Мандат вступает в силу на фоне истощения запасов и транспортных ограничений из-за ограничений Covid-19.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Все Верно, а почему мне нельзя купить акции РФ ?
я хочу мечел по 15
Алексей Бергман,
почему по 15 а не по 5?
Дмитрий, disk.yandex.ru/i/YThE4us6LR2u9g
Китай приказал энергетическим компаниям немедленно пополнить свои запасы угля
Местные чиновники будут привлечены к ответственности за невыполнение требований, и все провинции должны будут сообщать о прогрессе в подписании долгосрочных контрактов, заявили люди, пожелавшие остаться неназванным
Мандат вступает в силу на фоне истощения запасов и транспортных ограничений из-за ограничений Covid-19.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Все Верно, а почему мне нельзя купить акции РФ ?
я хочу мечел по 15
То есть:
на конец года было 275 ярдов из них:
— 2 миллиардов долларов (150 миллиардов рублей)
— 125 миллиардов рублей.
325 миллионов долларов отдали ВТБ.
Значит долг вырастет на 75 миллиардов рублей ( при курсе 120 рублей за доллар)?
Дмитрий, в первом приближении именно так.
Но страшнее не тело долга. Страшнее цена его содержания.
Насколько помню, долларовый долг в прошлом году стоил примерно 4,2% годовых, рублевый — 6,7% годовых. В квартал получалось что-то типа 6,5-7 миллиардов рублей.
Сегодня средняя ставка по долларовым кредитам 7%, по рублевым — более 20%. То есть обслуживание долга для Мечела встанет в первом приближении в четыре раза дороже — примерно в 25 миллиардов в квартал.
Это ОЧЕНЬ много.
Вышел пресс-релиз по фин. результатам. Это еще не аудированная отчетность, конечно, но что-то уже понятно.
Чистая прибыль 80,6 ярда. Долг сократили еще на 50 ярдов, до 275. Ставка ЦБ в 20% для них будет тяжелым испытанием, но пока рисуются 116,1р дивидендов на префы.
MaksPo, 118р/акцию по моим подсчетам
Моя любимая рубрика " НЕМНОГО МАТЕМАТИКИ". В свое время она позволила наиболее прозорливым увеличить свой депозит в 1,5-2 раза благодаря акциям Акрон, которая выросла с сентября 2021 года в 2,5 раза.
Итак, Мечел.
Имеем, прибыль за 2021 год: 7,90+23,90+21,30*2=74,4 млрд рублей (сложили прибыль поквартально, 4кв = 3кв. Реальная прибыль за 4 кв будет выше)
Дивы платят только на преф, распределяется 20% от ЧП: 74,4 млрд рублей*20%/138,8 млн шт = 107 рублей на акцию (про данным доход.ру это 105 руб, но разниц невелика). Это 32%!!! от текущей цены префа!!!
Р/Е компании на текущий момент: 1,46
Долг / ЕБИТДА: (291-26)/94 = 2,8
291 млрд руб долг был по данным на 3 кв 2021, по последним данным Мечел погасил ок 26 млрд руб досрочно перед ВТБ.
Для сравнения, по данным Смартлаба, у сталилитейщиков Р/Е у ММК=3.6, у Северстали= 5,2, у НЛМК= 3.7, у Распадской= 18,
Текущий Р/Е Мечела 1,4!!! ЭТО НЕРЕАЛЬНО!!! НИЗКО!!! Вы скажете мне «такого не бывает». Я отвечу – бывает. У Мечела были сложные времена, но они закончились.
Если оценивать по размеру дивидендов, то цена акций должна, как минимум, сделать Х1.5-Х2.
Если оценивать по Р/Е отрасли, то потенциал акций это Х2-Х3.
И самое главное, геополитика на бизнес Мечела влияет лишь в сторону роста выручки.
Мечел опубликует отчетность за 2021 год примерно через 3 недели. Объявление дивидендов будет в конце мая. Ждать осталось уже недолго.
