комментарии Andia Amiboshi на форуме

Спасательный круг CNY/RUB
Нефть валится, S&P валится… Индекс ММВБ ухватился за мощную руку и возможно отправится к новым хаям. На помощь пришел (и я думаю будет спасать и в дальнейшем наши акции) великий юань, точнее CNY/RUB. Наши акции способны сопротивляться любым встречным ветрам пока их тащит на буксире девальвация, и я только за :)))

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Реальный сценарий, при котором индекс ММВБ спустится до 1800-1900 в конце сентября-начале октября
Начну с того, что каждое падение индекса в-основном обьективно, то есть учитывает факты и реакцию людей на них, на момент когда оно (это падение) происходит. То есть физические инвесторы\банки\инвесткомпании видят некие факты которые происходят вокруг них, транспонируют продолжение этих фактов на средне срочное будущее, и делают переоценку акций\товаров\валют.

Так вот, представим такое вполне вероятное сочетание нескольких одновременных фактов на  конец сентября — начало октября:

1. Индекс доллара (USD) на мировом рынке резко растет, например из-за неожиданного роста инфляции в США\ падения  месячной безработицы. На американском рынке ценных бумаг происходит коррекция процентов на 10-15.
2. Из-за этого цены на сырье ( а особенно на нефть\газ)  на мировых рынках резко падают, на нефть например до 60-65$, на газ до ~8$ за LNG.
3. В то же время наш ЦБ продолжает бороться с инфляцией (которая не снижается), поднимая ставки на сентябрьском заседании до 20%
4. Проблемы с платежами\импортом в Россию остаются,  поэтому  ускоряется инфляция цен на импортные товары

Авто-репост. Читать в блоге >>>

тут либо спекуляция в надежде вынудить закрытие шортов, либо появился какой-то инсайд от акционеров. Надеюсь на второй вариант, потому что фундаментально Poly — это очень сильная история, в разы лучше чем тот же Норникель с умирающим палладием и обесценивающимся из-за индонезийской конкуренции никелем. Серебро — металл «двойного назначения», оно может расти и на аппетите к риску (солнечные батареи и электроника), и на страхе во время рецессии и обвала фондового рынка (как золото для бедных). Тем более сильно сейчас серебро в рублях, получается POLY — бенефициар и глобального тренда, и российской девальвации. Вопрос только в деталях — как раскрыть эту акционерную стоимость в условиях листинга в Лондоне и санкций.