29 июня 2022, 12:50

Рейтинг ООО "СДЭК-Глобал" - 2021

ООО «СДЭК-Глобал» — курьерская служба для частных лиц. На предварительном этапе анализа финансового состояния компании, можно утверждать, что компания развивается, охотно берёт в долг и затаривается внеоборотными активами. Возможно транспорт закупает, не интересовался. Однако все заработанные средства успешно зависают у партнёров в виде дебиторской задолженности, а это 4 млрд очень нужных компании денег. Чтобы скомпенсировать нехватку средств, компания решила этот вопрос просто, она не выплачивает кредиторскую задолженность, которой скопилось уже, без малого, 5 млрд рублей. Это цифры, что лежат на поверхности финансовой отчётности компании. Как обстоят глубинные финансовые дела, покажет детальный анализ финансового состояния эмитента.

Общие сведения

ИНН: 7722327689

Полное наименование юридического лица: Общество с ограниченной ответственностью «СДЭК-Глобал»

ОКВЭД: 53.20.3 — Деятельность курьерская

Сектор рынка по ОКВЭД: Деятельность почтовой связи и курьерская деятельность

Официальный сайт компании

Карточка предприятия на Яндексе и отзывы о компании

Все выводы о финансовом состоянии предприятия действительны на момент составления бухгалтерского баланса (РСБУ).

❗ Политика предоставления информации

Финансовое состояние ООО «СДЭК-Глобал»

Финансовое состояние и финансовая устойчивость предприятия — два важных коррелирующих параметра. Линии должны находиться как можно ближе друг к другу и «смотреть» в одном направлении. Чем выше разница, тем выше риск.

Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости

Рост уровня финансового состояние к концу отчётного периода составил — 29%, рост уровня финансовой устойчивости — 2%. Сбалансированность финансовых показателей улучшилась.

Уровень финансового состояния

Финансовое состояние — 38 баллов, минимально допустимого уровня. Финансовое положение с преобладанием заёмных средств.

Уровень финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость — 59 баллов. Умеренный риск банкротства. Возможны трудности по погашению текущих обязательств.

Платёжеспособность

Коэффициент общей платёжеспособности отражает возможность предприятия погасить все свои обязательства за счёт всех своих активов. Минимальное значение — 1.0

Динамика платёжеспособности ООО «СДЭК-Глобал»

Платёжеспособность предприятия на конец отчётного периода — 0.73.

Стабильный рост платёжеспособности с 2019 года. Рост платёжеспособности за отчётный период — 8%.

Финансовые результаты

Под долгом предприятия подразумевается весь заёмный капитал на конец отчётного периода. Идеальное положение дохода к долгу на графике: долг падает — доход растёт; доход выше долга.

Динамика доходов и долгов ООО «СДЭК-Глобал»

За отчётный период, доход предприятия составил 22.4 млрд рублей. Прогноз суммы доходов предприятия на конец 2021 года — не проводился

Заёмный капитал к концу периода вырос на 43% и составил 6.2 млрд рублей.

Финансовые результаты

Чистая прибыль

Чистая прибыль предприятия нестабильна. Рост чистой прибыли за отчётный период составил — 4%. Прогноз чистой прибыли к концу финансового года — не проводился

Эффективность

Уровень общей эффективности

Общая оценка эффективности предприятия — 76 баллов. Предприятие эффективное. Снижение общей эффективности предприятия в отчётном периоде составило — 34%.

Инвестиционный риск

Уровень инвестиционного риска ООО «СДЭК-Глобал»

Уровень инвестиционного риска — умеренный. Доля облигаций ООО «СДЭК-Глобал», от общей доли активов инвестиционного портфеля, может достигать2.42%

Облигации ООО «СДЭК-Глобал»

На фондовом рынке, предприятие представлено следующими облигациями:

наименование — доходность эф./купон., %

СДЭК-Глобал-БО-П01 — 20.02/9.5

Общий облигационный долг: 500 млн рублей
Средняя доходность эф./купон., %: 20/9.5

Денежные потоки ООО «СДЭК-Глобал»

Показатели денежных потоков за отчётный период:

Операционный — положительный — 989 млн рублей
Инвестиционный — отрицательный — 1507 млн рублей
Финансовый — положительный — 2457 млн рублей
Совокупный: — положительный — 1938 млн рублей

Денежные потоки ООО «СДЭК-Глобал»

Кредитоспособность ООО «СДЭК-Глобал»

Уровень кредитоспособности (УКС) компании определяется её классом:

Уровень кредитоспособности ЛИСП

1-й класс — 1.00-1.16 — кредитоспособность высокая, минимальный риск для инвестиций
2-й класс — 1.17-1.58 — средняя кредитоспособность, высокий риск для инвестиций
3-й класс — 1.59-2.16 — умеренная кредитоспособность, значительный риск для инвестиций
✔ 4-й класс — 2.17-2.58 — кредитоспособность низкая, требуется взвешенное решение при инвестировании
5-й класс — 2.59-3.00 — предприятие некредитоспособное, максимальный риск для инвестиций

Рейтинг ООО «СДЭК-Глобал»

Рейтинг компании напрямую зависит от уровня инвестиционного риска. Инвестиционный риск рассчитан по авторской методике «Скоринговая модель финансового анализа коммерческих предприятий «ЛИСП» и прошёл двухгодичную апробацию на финансовых показателях российских компаний.

Рейтинг ЛИСП

На основании рассчитанных коэффициентов финансового состояния предприятия, по итогам 2021 финансового года, ООО «СДЭК-Глобал» был присвоен рейтинг ЛИСП на уровне rlBB- по национальной шкале.

Рейтинг-статистика с 2019 по 2020 гг.

Динамика изменений рейтинга

Рейтинг от «АКРА»: нет
Рейтинг от «Эксперт РА»: нет
Кредитный скоринг Интерфакса: нет
Индекс Финансового Риска RusBonds:9
Индекс Платежной Дисциплины RusBonds: 96
Индекс Должной Осмотрительности RusBonds:1

Экспертное заключение

❗ ООО «СДЭК-Глобал» — умеренно рискованное, закредитованное, низколиквидное, эффективное предприятие.
Несмотря на умеренный расчётный риск, компанию всё же надо отнести к рискованным, так как велика разница между показателями финансового состояния и устойчивости. Возможно компания грамотно манипулирует заёмным капиталом.
Заёмный капитал в отчётном периоде вырос на 43% и превышает собственный 2.5 раза. Все заёмные средства обеспечены собственными резервами на 37%, которые полностью состоят из накопившейся нераспределённой прибыли. Уставный капитал компании 10 тыс рублей.
Большая часть долга компании — это текущие обязательства. И не просто текущие, а срочные. Всего компания должна погасить в 2022 году 5 млрд рублей долга, 4.9 из которых приходятся на кредиторскую задолженность. Следует отметить, что компания стабильно её не выплачивает в полном объёме и кроме того кредиторская задолженность растёт. Почему компания не платит по долгам имея чистую прибыль, это уже другой вопрос. Возможно у компании есть договорённости с контрагентами на период развития бизнеса. Так, или иначе, но компания прибыльная и 50% прибыли вместе с заёмными средствами идут на развитие.
Операционная деятельность компании положительная за счёт 1.2 млрд рублей чистой прибыли и 0.65 млрд рублей непогашенной кредиторской задолженности. Недополученные от партнёров 750 млн рублей, компания нивелировала одно миллиардным долгосрочным займом. Всего 1.6 млрд денег были проинвестированы во внеоборотные активы. Возможно в будущем это приведёт к росту доходов, прибыли и финансовых показателей.
Денежные потоки компании сбалансированы. Справедливая эффективность компании 18%, или 55 баллов по 100-балльной шкале.
Инвестиционная вероятность банкротства: 11.1%
Статистическая вероятность банкротства: 7.4%
Целесообразность инвестирования: 0
На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ООО «СДЭК-Глобал» соизмерима с риском потери инвестиций.
Для самостоятельного финансового экспресс-анализа ЛИСП-ИР-2.0 скачать

Желаю вам доходных инвестиций. С уважением, Алексей Степанович Галицкий.