Выпрямление эквити

Сколько нужно инструментов с минимальной корреляцией в портфеле, торгуемом по трендовой стратегии, для приближения эквити к прямой линии?

Достаточно ли 3-4?

Если нет, то какие ориентиры, порядок цифр хотя бы?

Только не говорите, что 200-300… Надеюсь, что нет, так как где их столько взять на МБ?

эквити корреляции математический анализ трендовые стратегии портфельная теория

Foudroyant

Москва

119

9 616

с 8 декабря 2017

37 Комментариев

Поликарп Брусникин
19 января 2020, 19:00
хватит одного fxmm)
+2
- Foudroyant
  19 января 2020, 22:49
  Биотехнолог, это да. Но у него слишком низкая скорость движения…
  +1
  - Поликарп Брусникин
    19 января 2020, 22:58
    Foudroyant, плавное эквити это низкая доходность.
    на нашем рынке наверное вот так - 0.5*FXRL+0.5*FXGD
    на американском 0.5*VOO+0.5*TLT
    +1
    - Foudroyant
      19 января 2020, 23:04
      Биотехнолог, так может же быть гладкой, но направленной резко вверх. Всеобщая мечта, так сказать.
      0
      - Поликарп Брусникин
        19 января 2020, 23:07
        Foudroyant, такого не бывает, если просто держать активы в портфеле.
        Если торговать активно, то бывает такая эквити, но скорее всего недолго).
        +1
        Foudroyant
        19 января 2020, 23:12
        Биотехнолог, для активной торговли спрашиваю, да. Забыл уточнить этот момент.
        +1
        Поликарп Брусникин
        19 января 2020, 23:15
        Foudroyant, тут все зависит от стопов, человек и тренда. А зачем для активной торговли 3-4 инструмента?
        +1
        Foudroyant
        19 января 2020, 23:25
        Биотехнолог, потому что вероятность неожиданного события на 3-4 трендах одновременно гораздо ниже, чем на одном.
        Пока торговал моно-портфели, чаще ошибался, цена каждой ошибки была выше, всё время был нервным.
        Перешёл на портфель из нескольких инструментов — сразу другая жизнь началась.
        +1
        Поликарп Брусникин
        19 января 2020, 23:29
        Foudroyant, так тогда нужно торговать одновременно разнонаправленными инструментами — акциями, золотом, долларом, облигами. Помоему это безумие для активной торговли.
        А спокойней вам стало что портфель сталь более диверсифицирован. Торгуйте тогда одним — SBMX на индекс, вообще будете хорошо спать пока коррекция на всех рынках не начнется.
        +1
        Foudroyant
        19 января 2020, 23:32
        Биотехнолог, «торговать одновременно разнонаправленными инструментами — акциями, золотом, долларом, облигами» — именно это и делаю некоторое время уже. Ничего сложного, просто надо привыкнуть.
        +1
        Поликарп Брусникин
        19 января 2020, 23:34
        Foudroyant, дело привычки наверное. Я пока торгую один график, устаю как собака. Так как паралелльно поглядываю на VIX, SP500 и тд.
        +1
Врач-бондиатОр
19 января 2020, 19:00
Я конечно не математик, но мой взгляд, вы хотите заглянуть в будущее.
Особенно с трендовыми стратегиями с их пилами и флэтами.

+1
- Foudroyant
  19 января 2020, 22:54
  Врач-бондиатОр, добавив вместо 1 индекса около 20 акций, входящих в этот индекс, удалось немного спрямить эквити, хотя входящие в индекс акции сильно с ним скоррелированы и очень похоже ведут себя в областях разворота к коррекции.
  Заменив эту связку уже металлами, нефтью, валютой и индексами, удалось ещё больше спрямить.
  Поэтому логично предположить, что дальнейшая борьба с корреляцией позволит и далее продвигаться в этом направлении.
  
  Хотя насчёт возможности наличия ошибки заглядывания в будущее, в данном случае, подумаю. Пока что предполагаю при наличии признаков утраты трендовости временно исключать инструмент.
  0
Люфт
19 января 2020, 19:35
при правильном подходе достаточно 1
+1
- Foudroyant
  19 января 2020, 22:56
  Люфт, при правильном — при наличия Грааля, сразу же уходящего с инструмента, когда исчезает трендовость?
  0
  - Люфт
    19 января 2020, 23:15
    Foudroyant, в общем да, умение слезть с дохлой лошади пересев на свежую. Грааль не обязателен, дрстаточно дать точное определение тренду.
    +1
    - Foudroyant
      19 января 2020, 23:22
      Люфт, так точных определений тренда много, только вот как узнать, какое из них точнее других.
      0
      - Люфт
        19 января 2020, 23:24
        Foudroyant, то, которое работает )
        +1
        Foudroyant
        19 января 2020, 23:28
        Люфт, а авторы определений будут уверять, что все работают. Я тогда решу проверить сам и получу некий вывод. Но не факт, что именно у меня он будет верным.
        0
        Люфт
        20 января 2020, 05:19
        Foudroyant, мне кажется, что не в ту сторону роете, вам надо ехать — а не чтобы шашечки красивые были.
        +1
Антон Денисков (Fry)
19 января 2020, 20:05
Где их столько взять в мире???
Нет способа подобрать трендовых столько без корреляции =/
Мне кажется надо всё-таки думать в сторону контртрендовухи, которая болтается около нуля и хотя бы не сливает. Зато выпрямляет эквити.
Мне кажется достаточно двух стратегий — одна трендовая, другая в контру. И в сумме будет вполне себе эквити плавная.
+1
- Foudroyant
  19 января 2020, 23:08
  Антон Денисков (Fry), спасибо за мысль о дополняющей КТ-стратегии. Возможно, что это окажется лучшим решением, чем поиск большого числа независимых трендов.
  +1
- Foudroyant
  19 января 2020, 23:22
  Антон Денисков (Fry), кстати, а если во время появления на трендовой стратегии прибыли покупать на 50% этой прибыли что-то вроде FXMM и ОФЗ и складывать на этом же счёте, туда же принимая купон, это же тоже может заложить в эквити спрямляющий фактор?
  +1
  - Антон Денисков (Fry)
    19 января 2020, 23:56
    Foudroyant, мало. Профита мало для влияния на плавность эквити.
    +1
    - Foudroyant
      20 января 2020, 00:05
      Антон Денисков (Fry), потому что другой порядок цифр, да…
      0
- Foudroyant
  04 февраля 2020, 23:52
  Антон Денисков (Fry), а может для лонгового портфеля индексов, акций, металлов и нефти такой контр-трендовой системой быть лонг доллара?
  Ведь когда всё рушится, доллар обычно растёт.
  А для шортового портфеля вышеперечисленных активов — соответственно, шорт доллара.
  0
  - Антон Денисков (Fry)
    04 февраля 2020, 23:54
    Foudroyant, можно поискать контру через контр.ТС на нефти с уклоном в шорт. Думайте сами, ищите сами =)
    +1
ves2010
19 января 2020, 21:55
дисперсия уменьшается в корень числа бумаг
D/sqrt(N)

т.е у тя просадка всреднем 20%… чтоб уменьшить ее в 10 раз надо торговать 100 бумаг

на самом деле все хуже, т.к обычно расчетная эквити идеальный точечный конь в физическом вакууме и в реальности все хуже в разы
я обычно закладываю просадку торговой эквити *3
т.е примерно 60%/sqrt(25)=12% т.е. для худшего случая… (который бывает весьма часто ;-) )

и это… если ты знаешь нескоррелированные активы — приведи пример
+2
- Foudroyant
  19 января 2020, 23:11
  ves2010, ага, вот и сотни пошли, как и опасался.
  Насчёт инструментов с низкой корреляцией — читал здесь подборки тестов. Например вот эту:
  smart-lab.ru/blog/534372.php
  +1
  - ves2010
    19 января 2020, 23:13
    Foudroyant, там бред… берешь обычную корреляционную функцию и считаешь… непойму зачем огород городить
    +1
    - ves2010
      19 января 2020, 23:15
      ves2010, кроме того если торгуешь внутри дня, то какой смысл теститьь дневки?
      0
      - Foudroyant
        19 января 2020, 23:23
        ves2010, это да, логично.
        Но у меня не внутридневная торговля, кстати.
        0
    - Foudroyant
      19 января 2020, 23:53
      ves2010, верно ли понял Вашу позицию, что большинство трендов во всех инструментах имеют довольно сильную корреляцию?
      Если так, то какие всё же имеют слабую? Например, нефть и платина?
      0
      - ves2010
        20 января 2020, 08:21
        Foudroyant, все торгует одно и тоже… макро цикл= инфляция+ставку...
        иди читать вантрапа биржевые стратегии без риска про систему 5ти звезд и инфляционно-дефляционные игры
        там все лежит в одной корзине
        
        +1