И снова о "чудесных сделках"...

Всем доброго времени суток!

Продолжаю попытки понять как проходят «нероночные сделки» (по акциям) на открытии торгов на ММВБ.

Первый пост тут: Вопрос к бирже или «как случаются такие чудеса»? :)

Суть вопроса: периодически по разным инструментам (акциям) на ММВБ в 9:59:59 происходят сделки «далеко вне рынка». Как такое происходит?

Чтобы не растекаться мыслью по древу, рассмотрим два примера 14-го и 16-го февраля по двум эмитентам на примере скринов из квика:
1. 14.02.2012. Акции Магнита.

Как видно из картинки в 9:53:36 (предторговый период) была поставлена заявка на продажу 100 акций Магнита по цене 3490, однако как видно из таблицы всех сделок в 9:59:59 (открытие торгов) прошли 3 сделки с акциями Магнита по цене 3509,6.
Вопрос: как эти сделки «перепрыгнули» мою заявку? :)

2. 16.02.2012. Акции ТГК-1.

Здесь суть та же, но направление другое :) Сделки на открытии прошли ниже выставленной мной заявки по покупку и уже спустя лишь несколько секунд пошли по моей цене. Вопрос собственно тот же.. как? :)

Пытаюсь выяснить этот вопрос с Марией в ее блоге: «Блог компании Фондовая Биржа „ММВБ-РТС“ | Ваши вопросы бирже». Но пока безрезультатно.
Может кто знает в чем тут подвох???? :)

Биржа предторговый период ММВБ

Echo

Санкт-Петербург

с 14 февраля 2012

27 Комментариев

more
16 февраля 2012, 15:19
к брокеру попробуйте обратиться, они к ММВб пусть запросятся
0
- Echo
  16 февраля 2012, 15:24
  more, мне кажется брокер тут ни при чем…
  На биржу пытался звонить, но у нас с тел. линиями уже неделю бардак (связь по меж городу прерывается)..(( поэтому решил попробовать тут поинтересоваться, может кто уже когда-то выяснял…
  0
  - khalex
    17 февраля 2012, 01:06
    Echo, брокер не при чем, это точно. Заявки стоят в системе, а не на пром сервере. А не исполняются они, потому что учитывается очередь заявок по цене. Тот, кто по лучшим ценам оферами стоял, у того исполнились заявки. В примере с магнитом — 30 первых по цене лотов. Видимо кто-то поставил 30 лотов бидом, по цене 3509,6 и получилось что по этой цене исполнится максимальный объем. А дальше, в момент исполнения сделки, получается что этот бид исполняют (в столбце «операция» стоит продажа), а исполняют те, кто по лучшим ценам стоял. У меня был случай, когда еще цены на предторговой не скрывали, то я выставил офер в лукойле по лучшей цене, а товарищ рублей на 10 выше. Лукойл открылся на 80 рублей выше чем пошли следующие сделки. Мне дали в шорт, товарищу уже не досталось. Прошло всего 4000 акций по той цене. Так что никакой магии тут нет, вашу заявку не перепрыгивают, на нее уже просто не остается объема покупателя.
    0
asyarmak
16 февраля 2012, 15:25
вы выставили заявку до начала торгов. далее в момент открытия биржи проиходят доли секунд (или секунды, в зависимости от вашего брокера) пока ваша заявка реально будет выведена на биржу.
в итоге были исполнены заявки уже находящиеся на бирже (выставленные во время торгов), ну а ваша заявку, которая появилась на бирже предположим в 10.00.01 была не исполнена
+1
- Echo
  16 февраля 2012, 15:30
  Александр Ярмак, но на насколько я понял из описания режина предторгов на сайте ММВБ: «В предторговом периоде в Систему торгов подаются только лимитные заявки. На основании поданных в предторговый период заявок по каждой ценной бумаге на момент окончания данного периода происходит определение цены предторгового периода, обеспечивающей заключение сделок с наибольшим количеством ценных бумаг, являющихся предметом этих сделок.»
  (http://www.micex.ru/markets/stock/organization/modes/511)
  все заявки в предторговый период попадают в систему…
  0
egor
16 февраля 2012, 15:28
www.micex.ru/markets/stock/organization/modes/511

В предторговом периоде в Систему торгов подаются только лимитные заявки. На основании поданных в предторговый период заявок по каждой ценной бумаге на момент окончания данного периода происходит определение цены предторгового периода, обеспечивающей заключение сделок с наибольшим количеством ценных бумаг, являющихся предметом этих сделок.

В основу механизма торговли в ходе Торговой сессии заложен принцип «Order driven market» — рынок конкурирующих между собой заявок, при котором сделка заключается автоматически при пересечении условий во встречных анонимных заявок.

www.rts.ru/s27

1. Режим сделок, заключенных на принципе Order-Driven Market (режим Order — Driven Market)

Безадресные лимитированные и рыночные заявки исполняются на принципах непрерывного двойного встречного аукциона. Объявление заявок и заключение сделок осуществляется в пределах 100% предварительного депонирования активов.

Непрерывный двойной встречный аукцион предполагает заключение сделок по следующим ценам:

Сделка может быть заключена по цене указанной в заявке или по лучшей цене;
При заключении сделки на основании двух лимитированных заявок сделка заключается по цене, указанной в ранее объявленной заявке;
Сделки на основании рыночных заявок заключаются по ценам встречных по отношению к ним лимитированных заявок;
При наличии в реестре объявленных заявок нескольких заявок, встречных по отношению к вновь объявленной заявке, сделка заключается на основании заявки (заявок), содержащих наиболее выгодную для вновь объявленной заявки цену;
Если заявки, встречные по отношению к вновь объявленной, содержат одинаковые цены, они исполняются в порядке их регистрации в реестре объявленных заявок;
Сделка (сделки) на основании заявки, допускающей возможность ее частичного исполнения, может быть заключена на часть указанного в данной заявке количества ценных бумаг, соответствующую общему количеству ценных бумаг во встречных заявках;
Сделка (сделки) на основании заявки, не предусматривающей возможность ее частичного исполнения, может быть совершена только на все указанное в данной заявке количество ценных бумаг;
Сделки на основании безадресных заявок заключаются при условии полного предварительного депонирования активов:
Продавец депонирует ценные бумаги на расчетном счете депо в Расчетном депозитарии;
Покупатель депонирует денежные средства на торговом счете в Расчетной банке РТС.

Расчеты по сделкам осуществляются в день заключения сделок на условиях «Поставка против платежа».
+1
- Echo
  16 февраля 2012, 15:36
  egor, описание на сайте ММВБ я разумеется прочитал, но понимания это не прибавило)) добавленное вами с РТС так же не позволяет мне понять как происходит «перескакивание» сделок через лимитные заявки((
  0
egor
16 февраля 2012, 15:48
т.е в предторговый период сделки совершаются не в «стакане». если ваша заявка не исполнилась в предторговый период, то это значит что не нашлось встречной. бывают ситуации, что ставишь в предторговый период, исполняется 1 лот выше/ниже, далее рынок уезжает в твою сторону а заявка остаётся висеть в основной сессии не исполненной… хотя мин/мах сделка за день стоит выше/ниже вашей заявки…
0
- Echo
  16 февраля 2012, 15:58
  egor, спасибо за участие, хотя, откровенно говоря, все равно пока до конца не понимаю))
  0
  - agmalov
    16 февраля 2012, 16:30
    поддерживаю вопрос и тоже не понимаю: почему «перепрыгивается» лимитная заявка
    +1
    - Echo
      16 февраля 2012, 16:31
      agmalov, спасибо)
      0
IliaM
16 февраля 2012, 16:32
Примерно так думаю. У вас стоят заявки типа тэйк-профита. Но эти заявки хранятся на сервере брокера и на сервере биржи их нет. Поэтому так и происходит.
0
- Echo
  16 февраля 2012, 16:35
  IliaM, это обычная лимитная заявка) она не вылетает в систему при достижении определенной цены, как тэйк-профиты или стоп-лоссы… насколько я понимаю, она уже должна быть в системе…
  0
  - IliaM
    16 февраля 2012, 16:56
    Echo, тогда с брокером надо объясняться
    0
    - Echo
      16 февраля 2012, 17:02
      IliaM, а брокер то здесь при чем?) я же не с голоса заявку ставлю)
      0
      - IliaM
        16 февраля 2012, 17:07
        Echo, а что QUIK напрямую к бирже подключен? Минуя сервер брокера?
        0
        Echo
        16 февраля 2012, 17:10
        IliaM, нет конечно))) тут вы правы) но за 6-7 минут заявка вполне способна «долететь» до биржи даже на фьючах в момент открытия торгов))
        0
        IliaM
        16 февраля 2012, 17:26
        Echo, за 6-7 минут она вокруг земного шара облетит. Я уже не понимаю что Вы хочите? Ваш комп подключен к серверу брокера, а тот к бирже. Так? У Вас не срабатывает заявка в предторговый период. Так? Так почему с брокером не переговорить?
        0
        Echo
        16 февраля 2012, 17:32
        IliaM, вообще хочу многого)))))
        Наверное в следующий подобный раз попробую и брокера подергать) может что и получится ;)
        0
        IliaM
        16 февраля 2012, 17:40
        Echo, не, ну следуя Вашей логике, то через smart-lab Вы тоже заявки не ставите. Так какой смысл с нами тут разговаривать? А? =))))
        +1
        Echo
        16 февраля 2012, 17:59
        IliaM, первоначально я пытался с Марией с биржи ММВБ-РТС связаться и получить комментарии у нее, но там процесс затормозился((
        потом подумал, что может кто уже с этим вопросом разбирался, поэтому и обратился к коллегам))
        ну и потом приятно поговорить с умными людьми! :)
        0
- agmalov
  16 февраля 2012, 16:38
  IliaM, продолжая Ваше предположение: лимитные заявки оставшиеся через ночь отсутствуют на премаркете, но хранятся у брокера, который по новой их «заливает» на биржу при открытии торгов? а там уже по-любому задержка… Подтверждение бы какое-нибудь
  0
  - IliaM
    16 февраля 2012, 16:58
    agmalov, а у вас срабатывали когда-нибудь лимитные заявки? Обратите внимание, там время ВСЕГДА после 10 часов. А на скане вверху до 10.
    0
Echo
22 февраля 2012, 10:23
Разобрался. Вопрос закрыт :)
0
- Slepoy
  24 февраля 2012, 13:24
  Echo, Ага… ты разобрался, а мы нет ))) Можешь подробно расписать почему так произошло?
  0