Прибыль на счете: выводить или нет?
«Сложные проценты — это самая могущественная сила во вселенной!»
Альберт Эйнштейн
Многие недооценивают силу сложного процента. Одни ленятся посчитать выгоду в долгосроке. Другие, осознавая выгоду, выбирают комфорт снятия. Что-то вроде «Эту часть я уже не потеряю». Насколько же приятно быть в выигрыше.
Для первых арифметика следующая. Возьмем средний по меркам серьезного трейдинга период – 7 лет. А также средний чистый процент заработка – 30%. Снимая каждый год прибыль через 7 лет заработок на начальную сумму составит 210%. Каждый год по 30%. Класс!!!
В тоже время, капитализируя прибыль через 7 лет получим заработок в 527% от начальной. Да-да. 210% против 527%. Лишние три начальных капитала в довесок всего лишь за 7 лет.
С другой стороны, людям нравится быть правыми. Выводить с рынка деньги психологически комфортно. Мы ими больше не рискуем. Однако необходимо осознать, что заработок на рынке зачастую обратно пропорционален комфортности его получения. Выбираем комфорт своей правоты – и довольствуемся 210%. Пребываем в дискомфорте возможного проигрыша – и получаем рост счета более чем в 6 раз.
Выгода от капитализации прибыли очевидна. Однако здесь таится подводный камень. В некоторых случаях мы не можем оставлять на счете заработанное. Все зависит от реакции вашей системы (портфеля систем) на хвостовые события. Как реагирует построенный вами алгоритм на редкие статистические выбросы?
Прежде чем капитализировать прибыль, ответьте на вопрос, как работали бы ваши системы во второй половине 2008 года на рынке акций. На падении в пять и более раз. На ежедневных движениях по 20%. Или на утренних разрывах в 10%.
Или что было бы с вашим счетом при переносе позиции через выходные перед 3 марта 2014 года. Может вы торгуете валюту? Тогда велком в ноябрь и декабрь 2014.
Лишь проведя подобные стресс-тесты можно принять решение о оставлении заработанного на счете. Или о выводе средств.
Много лет на своих счетах торгую тренды. Жесткие стопы. Небольшие плечи. Поэтому прибыль капитализирую. Со всеми вышеописанными выгодами.
Однако для усреднителей против тренда, для продавцов волатильности, плечевиков-беспредельщиков и торговцев по интуиции выход один — выводить заработанное.
Другое дело, если трейдинг — единственный или основной источник доходов, тут уж хоть убыток, хоть прибыль за месяц — обязан выводить:)
Главное — это сам процент и первоначальный капитал.
Пример:
Если у Вас на счете будет 100 рублей и ставка 3% годовых,
то при непрерывном начислении сложного процента у Вас будет
на счете 200 рублей, только через 23 (двадцать три !) года.
Я бы это чудом не назвал.
Если вы НЕ капитализируете прибыль, то при Вашем проценте и начальной сумме будет всего 146. А теперь сравните 46% и 100% прибыли.
Действительно роль незначительна. Всего в 2 раза
Во-первых, 23 года -это очень много, да и 7 не мало.
Во — вторых, можно взять 4.4% и без сложного процента
за 23 года удвоить капитал. И получаем уже не 2 раза,
а 1.5 :)
Ну, и т.д. в том же духе можно получать несоизмеримые числа.
Из разряда «В огороде бузина, а в Киеве дядька»
Есть только один момент, который заставляет меня выводить часть прибыли с ММВБ и накапливать капитал в СКВ. Это неоднократная девальвация рубля даже за мои скромные сорок+ лет.
Девальвация, которая била, надо сказать, весьма и весьма больно. И разом уничтожала так непросто заработанные 30% годовых.
А как поступаете Вы?
А после кризиса постепенно их сокращаю. Как в этот год. И в прошлый.
А затем, после боковика на валюте, снова наращиваю. И так постоянно. Средняя или максимальная степень защиты от девальвации присутствует всегда.
Однако, если вы не человек из толпы, то для вас кризис не является событием из одного решения. Он состоит из множества мелких событий, которые разворачивают курс задолго до этого ночного решения. Событий, после которых покупают инсайдеры, опытные игроки.
И практика показывает, что трендовые системы стоят в лонг задолго до собрания в Белом доме.
Например, решение о вводе войск на Украину 27.02. Как успеть за новостью. А рынок сползал уже 2 недели до этого. И на новости фиксировалась прибыль.
www.yandex.ru/yandsearch?clid=9582&text=эйнштейн%20сложный%20процент&l10n=ru&lr=213&redircnt=1496146192.1
А, вообще тема интересная.
Играю исключительно по тренду. В начале тренда начинаю набирать позицию. По мере развития движения увеличиваю. До определенных пределов. Одновременно двигаю стопы по направлению движения. Если движение развивается, то прибыль, если нет — фиксирую убыток или выхожу близко к нулю.
Подход непопулярен, поскольку требует определенной психологической устойчивости. Дело в том, что выигрыши редкие и крупные. А все остальное время стараешься избежать сильных убытков. Философия на 100% не соответствует представлению многих о заработке каждый месяц (или каждый квартал)