13 февраля 2012, 22:21
Мифы о жуткой опасности продажи не покрытых опционов.
Итак я жду экспирации 14 и 15 февраля. Решил высказать всем кто считает, что продавать не покрытые (голые) опционы это жутко опасная вещь. Нет это не так. Но при определенных условиях.
1. Продаваемые опционы должны быть в таком же кол-ве или меньше, относительно альтернативной сделки фьючерсами. Т.е продаем один кол вместо шорта 1 РИ. И не больше!!!!!
2. Все продаваемые опционы должны быть близко к деньгам или слегка в деньгах. ( с самой большой временной стоимостью).
3. Это лучше делать на опционах с сроком жизни более 14 дней. Чем больше срок жизни, тем лучше.
4. выход (стоп-лосс) ставим на такое-же кол-во пунктов как и на фьюч
5. Вход на движение (предполагаемый профит) от 5000 пунктов и выше или при не состоявшемся движении временной интервал удержания позиции до срабатывания стоп-лосса минимум 1 неделя.
Преимущества от продажи опционов вместо открытия позиции по фьючам.
— возможность большей ошибки в движении. Ведь при стопе в 1500-2500 пунктов по фьючерсу, а следовательно и нашему проданному опциону. Движение не в нашу сторону составит целых 2500- 5000 пунктов движения фьючерса, что в ДВА раза больше и только тогда стоимость опциона подойдет к стоп-лоссу на туже величину 1500-2500 пунктов. Чем больше временная стоимость опциона (премия) тем медленнее изменяется цена опциона относительно изменение цены базового актива, в нашем случае фьюча РИ.
— возможность заработать в случае отсутствия движения в течение нескольких дней или при незначительном движении, даже не в нашу сторону в интервале времени 1 неделя. За счет распада временной стоимости (премии).
Недостатки.
-Максимальный заработок ограничен премией за проданный опцион.
— Не возможно (не стоит это делать-сорвут быстро) поставить стоп-лосс на автомате и не смотреть за рынком.
Итак: продажа опционов это не интрадей на 1000-2000 пунктов по быстрому, а позиция на время или движение 5000 и более пунктов. С гораздо лучшей защитой в случае ошибки относительно простого фьюча, но с ограниченной прибылью.
И что страшного в их продаже?))))
1. Продаваемые опционы должны быть в таком же кол-ве или меньше, относительно альтернативной сделки фьючерсами. Т.е продаем один кол вместо шорта 1 РИ. И не больше!!!!!
2. Все продаваемые опционы должны быть близко к деньгам или слегка в деньгах. ( с самой большой временной стоимостью).
3. Это лучше делать на опционах с сроком жизни более 14 дней. Чем больше срок жизни, тем лучше.
4. выход (стоп-лосс) ставим на такое-же кол-во пунктов как и на фьюч
5. Вход на движение (предполагаемый профит) от 5000 пунктов и выше или при не состоявшемся движении временной интервал удержания позиции до срабатывания стоп-лосса минимум 1 неделя.
Преимущества от продажи опционов вместо открытия позиции по фьючам.
— возможность большей ошибки в движении. Ведь при стопе в 1500-2500 пунктов по фьючерсу, а следовательно и нашему проданному опциону. Движение не в нашу сторону составит целых 2500- 5000 пунктов движения фьючерса, что в ДВА раза больше и только тогда стоимость опциона подойдет к стоп-лоссу на туже величину 1500-2500 пунктов. Чем больше временная стоимость опциона (премия) тем медленнее изменяется цена опциона относительно изменение цены базового актива, в нашем случае фьюча РИ.
— возможность заработать в случае отсутствия движения в течение нескольких дней или при незначительном движении, даже не в нашу сторону в интервале времени 1 неделя. За счет распада временной стоимости (премии).
Недостатки.
-Максимальный заработок ограничен премией за проданный опцион.
— Не возможно (не стоит это делать-сорвут быстро) поставить стоп-лосс на автомате и не смотреть за рынком.
Итак: продажа опционов это не интрадей на 1000-2000 пунктов по быстрому, а позиция на время или движение 5000 и более пунктов. С гораздо лучшей защитой в случае ошибки относительно простого фьюча, но с ограниченной прибылью.
И что страшного в их продаже?))))
Читайте на SMART-LAB:
🧬 От ломбардов к экосистеме: как меняется ДНК бизнеса МГКЛ
🏛 Исторически бизнес МГКЛ формировался вокруг ломбардной модели — понятной, устойчивой и хорошо работающей в своей нише. Это был фундамент: экспертиза в оценке товаров, управление рисками,...
10:00
Три январских дивидендных гэпа: когда акции закроют ценовой разрыв?
За дне неполных недели января 2026 г. произошло несколько значимых отсечек: 5 января был последний день торгов с дивидендами акций ИКС 5, а 9 января — акций ЛУКОЙЛа и Роснефти. Оценим сроки и...
09:09
Группа «Аэрофлот» опубликовала операционные результаты за 2025 год
Друзья, начинаем наш год на Smart-Lab с подведения операционных итогов за 2025 год. ✈️ Группа «Аэрофлот» успешно выполнила цель по поддержанию пассажиропотока на уровне прошлого года и перевезла...
14.01.2026
Freedom Finance Global, Не пудрите мозги своей Европой, читайте комментарии от Интрадей. В Европе холодно, а газ упал в цене.
11:35
Howk, Так в прокуратуре, видимо надо спрашивать. Подписывали то, у них. С них и спрос.
11:35
ossmosis, я выгрузил на след.день!
Стер все свои ответы, чтобы не мусорить)
11:35
Выдачи кредитов физлицам за 12 мес 2025 года снизились на 25,4% г/г до 9,88 трлн руб — Frank RG По предварительной оценке Frank RG, в декабре 2025г объем выданных кредитов физическим лицам вырос относ...
Running68, основная работа не позволяет постоянно следить, так что пока торговать не получится, вот только на таких «интересных» бумагах? Ну те, что я назвал в разное время погашаются, так что как ...
11:34
Владимир,
Девелопер Glorax 23 января проведет сбор заявок на облигации объемом от 3 млрд рублей
ПАО «Глоракс» (Glorax) 23 января проведет сбор заявок на выпуск облигаций серии 001P-05 со сроком обращения 3...
#USDJPY | FOREX | Торговый анализ + прогноз на покупку
Сопровождение сделки — t.me/+5Ec2HST6q-AyZmYy
#USDJPY📣 Всем доброго дня🤝 Рассмотрим покупательский сценарий по валютной паре ...
Расчитывешь не то, что за 5 лет втб перейдет в руки китайского КГБ?
11:27
думаю это «торговля» на московской бирже это по аналогии с металлическим счетом в банке
продажа опционов вещь хорошая когда вы хорошо прогнозируете рынок, но тогда и фьючерса многим здесь будет за шары
ЗЫ: это я к тому что в тексте нет граального подтекста