Если досрочно исполнить OTM опцион, будет ли поставка БА ? Или он просто схлопнется?

Если досрочно исполнить OTM опцион, будет ли поставка БА? Или он просто схлопнется?

оционы OTM поставка вопрос

athlant64

Баку

1 078

с 14 марта 2012

5 Комментариев

BearEater
03 апреля 2017, 17:44
будет поставка БА
+2
И. О.
03 апреля 2017, 20:35
если верить fs.moex.com/files/9269, то

· Для опционов «на деньгах» (коллы и путы, страйк которых равен цене исполнения фьючерса) автоматическое исполнение осуществляется для половины открытой опционной позиции с данным страйком. Если величина открытой позиции является нечетным числом, то при расчете величины исполняемой позиции для коллов применяется округление вверх (0.5 = 1), для путов – округление вниз (0.5 = 0).
Пример: покупатель держит позицию из 101 опциона call и 101 опциона put со страйками 200. Если цена исполнения фьючерса будет 200, то у покупателя автоматически исполнится 51 опцион call (округлвверх(101/2;0)=51) и 50 опционов put (округлвниз(101/2;0)=50).
Такой подход необходим для устранения рисков асимметричного исполнения синтетических позиций.

+1
Quant-Invest
03 апреля 2017, 20:38
Гарантировано будет поставка БА, и вы об этом сильно пожалеете. Примерно на величину OTM.
artur — назад в школу
+1
Сумрак
03 апреля 2017, 22:58
Поставка актива будет, но премия за опцион пропадет.
+1

Читайте на SMART-LAB:

📢 Открыта книга заявок на два новых выпуска облигаций от ГК «А101»

На этой неделе ГК «А101» разместит два выпуска облигаций на сумму не менее 3 млрд рублей. Прием заявок уже открыт и продлится до 24 декабря, 15:00 по московскому времени. Организаторами...

A101

10:59

Alexeevlive: зарабатываем в прямом эфире

Авторский стрим Сергея Алексеева – трейдера, который 14 лет живёт рынком. Он не рассказывает теорию. Он не рисует сделки на истории. Он торгует вживую, показывает свои реальные входы,...

LiveInvestingGroup

10:03

🎄 Ресейл — символ разумного потребления в новом году

🎁 В конце года многие подводят итоги и пересматривают отношение к деньгам, вещам и собственным решениям. И всё чаще возникает вопрос не только о том, как тратить, но и как выбирать —...

МГКЛ

10:08

Ваш любимый еженедельный мозговой штурм W#113

Доброго вечера! В этом году без новогоднего подарка от ЦБ: Неделю назад писали , что ЦБ обычно разочаровывает своими решениями. В этот раз вышло также. Общий рынок радикально сильно зависит от...