Крупная сделка на пут опционах RSX - Market Vectors Russia

Сегодня неведомый чудак или, наоборот, умник совершил большую по объему сделку на 10 000 контрактов на пут опционах RSX - Market Vectors Russia, срок август 2015, страйк 15.5. Этот страйк на доллар с лишним ниже текущей цены: сейчас RSX торгуется по $16.59.

Эта сделка была проведена в 10.49 ET.

Это была покупка, выполнена по цене аск $0.15, но не известно, это было, открытие позиции или закрытие, потому что OI по этому опциону 20 871. Узнать, что это было, мы сможем завтра: если OI уменьшится на такой объем, то кто-то вышел из продажи, а если вырастет, то кто-то открыл покупку на 10 000 контрактов, заплатив за рискованную сделку $150 000. Вероятно, кто-то предполагает снижение акций RSX - Market Vectors Russia больше чем на доллар в ближайшие две недели.

Будем наблюдать за ее судьбой, если это сделка Buy To Open.

Кстати, для тех, кто утверждает, что для покупки опционов обязательно требуется рыночный контрагент: обратите внимание что продавца такого объема 10 000 пут опционов страйка 15.5 даже близко не было.

RSX опционы направленная торговля открытый интерес

margin

372

12 264

с 10 мая 2012

91 Комментарий

ganjatrader(getstar)
07 августа 2015, 23:15
Я бы больше внимания обратил на вчерашние 20K на 16-ом страйке на 560 тыс. баков -:) причём ОИ прирос как-раз на эти 20K. Это 80-ый страйк по-нашенски-:) за две недели до экспиры на кон поставлены 5 новых порш кайенов Turbo S -:)
+2
- margin
  07 августа 2015, 23:37
  ganjatrader(getstar), да, верно, там были сделки за 0.30 и 0.26. Судя по всему, это были покупки. И они сегодня приносят убытки на 40% и на 30% соответственно.
  Суммарно это будет в деньгах минус $120 000 на пут по 0.30 и $80 000 на 0.26, всего минус $200 000 за день, если эта сделка была совершена одним трейдером.
  0
Антон Данилов
07 августа 2015, 23:15
что же предполагать то, надо знать. А топиксартер думает шорт?
+1
trander
07 августа 2015, 23:15
бред. И что это тебе даст?
0
- margin
  07 августа 2015, 23:49
  trander, мне никто ничего не дает. Я сама беру.
  0
Антон Данилов
07 августа 2015, 23:25
Такие топики нужны, считаю, но чем больше обсуждения будет тем лучше. Поэтому топикстартер не молчи пож-та)
+2
SellBuySell
07 августа 2015, 23:27
Нерезеденты хэджат свои мини портфельчики.Что то готовится, по всем фронтам сигналы плохие.
Очень хочу быть не правым…
+1
RoverSpy
07 августа 2015, 23:28
автор, где посмотреть можно эту таблицу?
0
- margin
  07 августа 2015, 23:44
  RoverSpy, на бирже NASDAQ можно вот:
  www.nasdaq.com/symbol/rsx/option-chain?dateindex=1
  
  0
  - RoverSpy
    07 августа 2015, 23:57
    margin, спасиб
    0
Дмитрий Новиков
07 августа 2015, 23:32
Да и на нашем рынке странные покупки путов на дальних страйках. Похоже в понедельник надо гепчик ждать.
+1
gellerda
07 августа 2015, 23:41
а как определить что это не хедж? страйк далекий?
0
- margin
  07 августа 2015, 23:46
  gellerda, для хеджа акций нужен объем аналогичный, то есть объем в 1 000 000 акций фонда.
  +1
  - gellerda
    07 августа 2015, 23:49
    margin, ну я не знаю много это или мало. К своему стыду, конечно. Какой вывод?
    0
    - margin
      07 августа 2015, 23:55
      gellerda, 1 000 000 акций — это в среднем 1/11 часть всего дневного объема.
      0
  - gellerda
    07 августа 2015, 23:55
    margin, ну судя по объему на графике RSX, это не сверхестественный объем. Почему это не может быть хедж лонга по RSX?
    0
    - margin
      07 августа 2015, 23:56
      gellerda, может быть. Я не утверждаю, что нет.
      0
      - gellerda
        08 августа 2015, 00:00
        margin, кстати, а когда хеджируются опционами, из каких соображений выбирают страйк? Это же не обязательно должен быть ближайший страйк?
        0
      - Антон Данилов
        08 августа 2015, 00:02
        margin, скажите пож-та, есть ли связь RSX и РТС и в чем?
        0
Антон Данилов
07 августа 2015, 23:49
коллеги, все вы время теряете спрашивая друг у друга. почему топикстартер ни н один вопрос не ответил?
0
- margin
  08 августа 2015, 00:00
  Антон Данилов, от вас вообще-то не было ни одного разумного вопроса. Но вообще-то вы знаете, что в этом время люди еще на рынке работают?
  0
  - Антон Данилов
    08 августа 2015, 00:04
    margin, круглосуточно слежу за рынком, часть этого времени работаю на рынке, поэтому и прашиваю
    0
    - margin
      08 августа 2015, 10:05
      Антон Данилов, просто, когда вы задавали вопросы, я еще выходила из позиций на выходные))
      0
Mr. Bean
08 августа 2015, 00:00
ахах, продавца не было но сделка прошла
+1
- Smit&Co
  08 августа 2015, 12:02
  Mr. Bean, ага))) до сех улыбка с лица не сходит)))
  0
Искандер Валиев
08 августа 2015, 00:00
Я более чем уверен что экспиру закроют на 85000( +-500 пунктов)
0
Антон Данилов
08 августа 2015, 00:07
Ну кстати я проникся к топикстартеру, желаю удачи.
0
Эфир
08 августа 2015, 00:08
судя по графику я бы сказал, что это было закрытие

0
- margin
  08 августа 2015, 10:00
  Эфир Coin, по графику сказать ничего нельзя: сделка по цена аск, а была ли эта сделка Buy To Open или Buy To Close, мы узнаем только по изменению OI.
  0
  - Эфир
    08 августа 2015, 11:31
    margin, тогда какой толк от этой информации
    0
    - margin
      08 августа 2015, 16:34
      Эфир Coin, вам нет, а мне есть.
      0
Евгений Макеев
08 августа 2015, 01:26
Я может чего не понимаю, но 10000*0.15=1500$ Всего, или там лот по 100?
0
- Vitty
  08 августа 2015, 01:40
  Макеев Евгений, опционы же. 100 конечно.
  0
- margin
  08 августа 2015, 09:42
  Макеев Евгений, конечно, не понимаете. Стоимость сделки не велика 10 000 х $0.15 и х 100 = $150 000.
  Дело тут не в стоимости.
  0
- margin
  08 августа 2015, 09:45
  Агрегатор-3, для вас — да, ничего не было. Ничего не бывает для тех, кто как вы, на рынке не торгует.
  А для меня — это очень интересное явление, характеризующее процесс.
  
  Кстати, я думаю Тимофею нужно вас забанить. Вы клон.
  +1
Георгий Иголкин
08 августа 2015, 07:30
Ппц 1.5 кбакса по вашему что-то говорят?
0
noHurry
08 августа 2015, 10:40
Margin, если вы не видите продавца, то это не значит, что его нет.
Как вам вот такой сценарий?
Вы хотите купить 10000, а на аске стоит к примеру только 100. Вы тем не менее выставляете 10000 лимитом по цене аск, 100 вам сразу зальют, а оставшиеся 9900 какое-то время станут лучшим бидом, и вам их сразу или через какое-то время тоже продадут. А вы при этом так продавца и не увидите.
0
- margin
  08 августа 2015, 16:32
  noHurry, вы где-то подразумеваете реального рыночного контрагента, но он не видимый? Оригинально!)) Так кто же он, если в реестре указаны ВСЕ сделки по данному контракту и их количество 10428 за всю торговую сессию?
  Если было предложения продать 10 000 контрактов от реального продавца, то в объеме должны были бы быть указаны и купленные и проданные контракты. Но мы ТАКОГО не наблюдаем.
  
  Сценарий мне не нужен. Я предпочитаю рассматривать факт, который показывает, что при отсутствии предложения продать 10 000, исполнено купить 10 000 контрактов и вся сделка исполнена сразу за один раз.
  
  Вместо того, чтобы тратить силы и время на тиражирование российских мифов о рынке, следовало бы всем принять простой и очевидный факт: для исполнения сделки по опционам и акциям на рынке США контрагент не нужен. Эти сделки исполняются по котировкам, а не по спросу/предложению.
  
  0
  - noHurry
    08 августа 2015, 17:12
    margin, ну вот видите, и в вашем собственном тексте вы не видите доказательство моей правоты, и тем не менее оно есть.
    «в реестре указаны ВСЕ сделки по данному контракту и их количество 10428 за всю торговую сессию» — все правильно.
    «в объеме должны были бы быть указаны и купленные и проданные контракты» — и здесь все верно.
    А вот «Но мы ТАКОГО не наблюдаем.» — здесь вывод не верен.
    Я вам открою по секрету один большой секрет — одни и те же контракты являются и купленными и проданными одновременно и их можно увидеть в приведенной вами выше таблице опционов в столбце «Vol».
    0
ganjatrader(getstar)
08 августа 2015, 11:19
Для тех, кто постоянно пишет, мол что такое всего 150 тыс. баков и т.д речь идёт о лотерейках за 2 недели до экспиры, не надо сравнивать эту сумму со спотом, при резком движении эти 150тыс. баков плавно превращаются в 1.5 мульта зелени. И помимо 150тыс. баков на 16-ом страйке было открыто ещё и на 560 тыс. баксов путов. Просто для сравнения, это тоже самое если бы ОИ на 80-ом страйке РИ за один день вырос бы в чт на 70тыс.-:))) +70тыс. за день Карл -:)) Здесь бы Смартлаб кипятком бы писал-:))
+1
- Александр Х
  08 августа 2015, 12:56
  ganjatrader(getstar), + 1
  0
- margin
  08 августа 2015, 16:47
  ganjatrader(getstar), тут вообще, как мне видится, имеет место важный процесс.
  Скажите, пожалуйста, есть ли аналог RSX на российской бирже и как владельцы акций Magnit+Lukoil+Gazprom+Sberbank+Novatek+Norilsk Nickel+Tatneft+Surgutneftegas+Rosneft+VTB Bank — тех, что входят в состав RSX, могут хеджировать свои пакеты пут опционами, которые легко и просто обращаются на рынке с высокой ликвидностью?
  
  0
  - ganjatrader(getstar)
    08 августа 2015, 17:28
    margin, RSX схож по составу с РТС, но различия всё-таки есть, в РТС Сбер+Газпром+ЛУкойл+Магнит = 50% индекса, в RSX это же набор составляет только 30%. На RSX, конечно, объёмы поболее проходят в опционах, у нас крохи совсем, как я уже выше написал, покупка 20K путов в 16-ом страйке равносильна увеличению ОИ в 80-ом страйке РТС на 70тыс. Это была бы бомба-:)) Вола в стратосферу бы ушла-:)
    +1
    - margin
      08 августа 2015, 19:29
      ganjatrader(getstar), спасибо большое!
      Значит, возможно, кто-то хеджирует российские акции пут опционами на американском рынке. Тогда это более чем оригинально.)
      
      0
      - ganjatrader(getstar)
        08 августа 2015, 22:07
        margin, вполне вероятно, RSX то мало кто отслеживает в РФ
        
        Плиту на 80 видишь? — Нет — И я не вижу. А она есть. — Понял
        0
Smit&Co
08 августа 2015, 17:57
для того, чтоб купить опцион его должны были продать :) у маркет мейкера выторговывать цену на RSX как правило можно на 10-30% от спреда. Маркет-мейкер уже влезает как правило в арбитражную сделку, ситентическую противоположную. Смотря кто продает..)))
0
- margin
  08 августа 2015, 19:33
  Сергей, маркет-мейкер на опционном рынке не может работать с публичными ордерами, а биржевой брокер не покупает опционы.
  0
Smit&Co
08 августа 2015, 18:18

Мне вот интересно, с чего все такие делается вывод что можно купить, что либо без продавца? :) даже если покупка какого либо актива идет через кухню, продает кухня… кто то продает при покупке :) просто купив что либо, без второй стороны продажи как то обсурдно.
0
- margin
  08 августа 2015, 19:37
  Сергей, вы видите: нет биржевого контрагента при покупке 10 000 Put 15.5 Aug 15 @ $0.15. Где продавец, который бы стоял и ждал, когда придет кто-то, кто купит у него эти 10 000 контрактов?
  0
  - noHurry
    08 августа 2015, 19:47
    margin, он не ждал, он увидел заявку на покупку, условия которой его устраивали и выступил контрагентом, т.е. стал продавцом.
    0
  - Smit&Co
    08 августа 2015, 19:57
    margin, по данным NNBO видно, что было предложение контрактов по 0.15, то есть по этой цене стоял продавец. Ну я не буду развивать данную тему :) просто немного тогда другой вопрос, если эти 10 000 контрактов купил я, и подам заявку на исполнение. Кто мне их исполнит? кто исполнит условия по данным опционам? то есть поставит акции по цене страйк 15,5?
    0
Smit&Co
08 августа 2015, 18:31
yadi.sk/i/CohrGTefiLhs9 вот кстати на SPY забавная покупка путов… особенно объем и страйк :))) до 21 числа.
0
- margin
  08 августа 2015, 19:39
  Сергей, да, очень забавная: комиссия составит больше, чем стоит сделка.
  0
  - werwrw
    09 августа 2015, 00:22
    margin, Я уверен на > 50%, что это было принудительное закрытие позиции… Т.е. тот кто покупал ранее этот пут, потребовал от брокера принудительное исполнение опциона от того кто ему этот опцион продавал (или наоборот покупал/продавал), вот и все.
    Как и что там брокер сделал я не знаю.
    ..
    П.С.
    Я всегда всем говорю, не продавайте опционы, «вам 18 раз везло, на 19-тый кто-то возьмет и исполнит его до экспиры».
    Но тут на РОС рынки все всем пофигу и там и тут везде раздаются радостные голоса ПРОФОВ по опционам, что продажа волы (и вообще продажа) это выгоднее чем покупка...
    Вот теперь ТОТ чел который продавал PUT, пусть почешет репу от этой «продажи».
    
    0
    - Smit&Co
      09 августа 2015, 19:01
      werwrw, а какой смысл исполнять опционы страйк 15.5 когда на рынке можно взять по 16.59 продажу, исполнение такого опционы принесет убыток в размере 16.59-15.5+0.15=1,24*10 000*100 = 1 240 000$ и этот убыток будет у того кто запросит исполнение данного опциона вне денег. Тот кто продал данный опцион обязан будет продать покупателю опциона по цене 15.5 и купит по рычночной цене 16.59 забрав хороший куш более 1.2М :)
      0
      - werwrw
        10 августа 2015, 08:03
        Сергей, В любом случае, в предположении принудительного исполнения опциона будут действовать 2 случая причин этого. Это скорейшее получения прибыли или скоростной уход от убытков, (даже возможно из-за дядиколи) хозяина опциона.
        0
    - Smit&Co
      09 августа 2015, 19:19
      werwrw, продажа опциона не рискованней продажи базового актива, скорее даже менее рискованная за счет временной премии и распада который снижает риски в отношении владения базовым активом :)
      0
      - werwrw
        10 августа 2015, 08:08
        Сергей, при продаже опциона действует иное правило по убытком. В БА действует правило «сам себе хозяин», а при опционе там ещё присутствует ещё один игрок в этом, который также имеет правило «сам себе хозяин». И в опционе поэтому получить убыток намного вероятнее чем в БА. В БА вы можете переседеть убыток, а в опционе «ваше засиживание» зависит от второго хозяина опциона.
        
        0
Pereslav
09 августа 2015, 20:01
пора покупать
0