О волатильности

Пару слов о «минимуме волы на все времена».

Вы что, не учитываете что впереди «здравствуй елка новый год»? По факту дней до экспирации сильно меньше. Это раз.

Прошлого года не ожидается, с его решениями по бюджету. Наша биржа будет вяло работать после НГ, рисков гэпа мало. Это два.

Продажа 140 пута и 145 колла дает минимум 2500п. То есть прибыльный рендж для продажи волы: 137.5 — 147.5. До 15 января. Думаете мало? Я так не думаю. Вполне можно продавать, на прицел с легким пирамидингом в случае выхода за диапазон.

Так что все нормально. Релакс энд тета )

гном волатильность опцины

Гном

Москва

1342

19 476

с 24 мая 2013

13 Комментариев

Edyatel
20 декабря 2013, 17:58
А лично для меня январская серия всегда в пролете. Не люблю праздничное повышение ГО и неопределенность за праздники. В новогодние дни надо отдыхать, а не таращиться в мониторчик :)

Ну или я просто не умею готовить январскую серию :)

С уважением,

Энергетический Дятел.
+2
pXhXXst
20 декабря 2013, 17:58
Гном, а что ты думаешь насчёт линукса и c++?
+1
DA
20 декабря 2013, 18:08
Да уж. Январские опционы больше всего люблю. :)
+3
KOZAR
20 декабря 2013, 18:34
Может волотильность купить?
+2
- megatrader
  20 декабря 2013, 19:18
  KOZAR, а смысл?
  -3
Simix
20 декабря 2013, 18:41
Скорее да чем нет. То есть скорее всего дело выгорит.
Однако я пожалуй пропущу январьский реал, поиграюсь в празднике в тестер стратегий.
+1
Юрий
20 декабря 2013, 19:14
Последние три года на сколько я помню… открытие всегда было гепом вверх… никах событий все в ажуре :-)
0
Денис Шарапов
20 декабря 2013, 20:12
Ну да. Продавайте опционы на такой валатильности.
0
Sahsa
20 декабря 2013, 20:12
Немецкий, американский индекс последние сессии печатают кубики вверх с незакрытыми разрывами. Последняя стадия долбоебизма основанного на производстве денег из папье-маше. Остаюсь при мнении:- залив с понедельника.
0
- megatrader
  20 декабря 2013, 23:14
  Sahsa, да кто же будет портить рождественские каникулы то ??
  ждите НГ геп, а скорее январь-февраль
  -3
churinga
21 декабря 2013, 00:35
Кстати Америка любит движения на 2-3 января устраивать сильные
0
Михаил Кортунов
21 декабря 2013, 10:51
Гном, а какая по вашим расчетам сейчас волатильность в 140 и 145 страйках с поправкой на «дней до экспирации сильно меньше»?
0
Антон Денисков (Fry)
21 декабря 2013, 10:55
Не слежу за нашим рынком, а про SP500 докладываю:
Индекс VIX нормально двинулся. До FOMC страхов было много и индекс закономерно подрос (в моменте на 16,72 ходил). То есть опционная реакция была обычная.
Фьюч на VIX зажимали. Бэкворд перед Беном наблюдался существенный. Не сдали уровень(зону) 15,5 (в моменте 15,90).
И после FOMC, разумеется, фьюч осел, но опять же зажато. Появилось контанго больше пункта и на 14,20 падёж перерос в осторожные покупки.
Ничего особого в этой ситуации нет. Обычно примерно так и бывает. С другой стороны, на таких событиях и резких перестановках рынка, фьючерс на VIX даёт размах не меньше сипы, а тут совсем зажали. От продаж много не заработать, да и на разгоне страхов перед ФЕДом всё было весьма скромно. В деньгах сипи двинул раза в 2 больше.

Сейчас самая яркая ситуация на дальних страйках SPX. Вот там «картина маслом» (см. SKEW от пятницы). Всё логично, ведь когда рынок переставился выше, самые жирные путы ушли от центра. Но выглядит внушительно.
0