📉 Ошибка начинающих: 50+% облигаций, пост для новичков
Я всё чаще замечаю одну стратегию у начинающих инвесторов — 50% акций, 50% облигаций, иногда даже 70% облигаций. На первый взгляд — всё логично, особенно когда ОФЗ дают 15+%, а дивидендные акции — те же 8-10%.
⠀
Но вот в чём проблема:
если у тебя ещё нет капитала — зачем тебе консервативный портфель?
Твой фокус должен быть на росте, а не на защите капитала, которого по сути ещё и нет.
📊 Смотрим на таблицу выше:
За 20 лет российские акции дали в 3–4 раза больше доходности, чем облигации или депозиты. Даже с учётом всех просадок, кризисов и обвалов. Начинающий инвестор вряд ли поймёт, когда «правильный момент» выйти из облигаций и зайти в акции. Никто не умеет идеально ловить фазы рынка, особенно без опыта.
Поэтому я считаю:
🔹 Основу портфеля на старте должны составлять акции.
🔹 Облигации — 20–30% максимум. Это твоя подушка, возможность спокойно усредняться в просадках.
🔹 Но если держать больше половины в облигациях — это не стратегия, это упущенные сложные проценты.Пока рынок дешёвый, пока есть время и нет цели “сохранять” — надо разгонять капитал, а не фиксировать купоны как пенсионный фонд.
t.me/liqviid — Приглашаю в свой ТГ, там ты найдёшь больше аналитики и статистики.
Второе упражнение, открыть trading view и сопоставить котировки за год с сырьем
Дальше, откуда это «капитала которого еще нет»? Может он ИИС с 20 лямами открыл? Откуда такое убеждение, что все труинвесторы бомжуют с 10к на счете?
Дальше, «российские акции дали в 4-5 раз...», дал МОЕХ который перетряхивался раз 20+ за этот период, в портфелях результаты могут быть (и скорее всего) хуже. Многие «инвесторы» советчики не застали даже 2008, о каком 2003 речь. Их в проекте еще не было этих инвест-гуру 😀
Ошибка начинающих инвесторов, отказ от консервативного портфеля и «разгон капитала» ловлей правильных моментов для внезапных переходов между облигациями и акциями, получение от этого убытков и разочарование в инвестициях.
Между Акциями/Облигациями 50/50, 70/30, 100/0 разница годовой доходности 0,8% и 1%.
Стоит 1% дополнительной доходности дополнительного риска получить реальные убытки?
Как получить убытки, если акции всегда вырастали? Потому что от 3 до 5 лет для начинающего инвестора уже слишком долго, а для роста акций слишком коротко.
Начинающие инвесторы нередко избегают ИИС ленясь разобраться в инструменте, без финплана не знают, когда понадобятся средства и используют обычные броксчета, и это на сроках «заморозки» ИИС пока от 3 до 5 лет.
100% в акциях, очень не универсальный портфель, зачем инвестору с горизонтом до 3-5 лет иметь в портфеле такую долю акций? Это не стратегия, а упущенные сложные проценты и убытки от активного разгона.