30 марта 2013, 13:52
Про инвестиции в недвижимость
Инвестиции в материальные активы, такие как недвижимость могут давать большее чувство контроля. Вы можете прийти к покупке недвижимости и так или иначе будете чувствует себя безопаснее, чем подвергая свои сбережения прихотям фондового рынка.
Идея покупки дома для сдачи в аренду может показаться привлекательной. Особенно сейчас, когда цены на жилье по-прежнему не высокие, хотя и растут во многих местах, а процентные ставки находятся на уровне, который очень стимулирует вас занимать. И если вы думаете о выходе на пенсию, то доходы от аренды могут служить защищенным от инфляции аннуитетом, так как арендная плата, вероятно, будет возрастать с течением времени.
Но наше восприятие ситуации может быть обманчивым. «Существует много своеобразных рисков, связанных с получением дохода от аренды», сказал Кристофер Дж. Майер, профессор недвижимости, финансов и экономики в Columbia Business School. «Риски — это слово, которое экономисты используют для случаев, когда многое может пойти не так, даже если “не так” происходит не часто”.
Том и Анна Фогель
Том и Анна Фогель семейная пара на пенсии, им чуть больше 70-ти и они опытные рантье. Я знаю, что они осведомлены о рисках, и сталкивались с проблемными арендаторами в прошлом. Тем не менее, со значительной частью своих пенсионных сбережений вложенной в депозитные сертификаты, которые приносят менее 1 процента, они думают, что сделали бы бы лучше, купив ранее дом для сдачи в аренду. И они недавно купили за $ 350000 пяти-комнатный дом в их родном городе — Германтаун, штат Мэриленд и они ожидают, что получат около 6 процентов доходности от своих инвестиций, а также некоторые налоговые льготы.
В статье NYT, которую мы перевели для Вас разбираются возможные риски инвестиций в объекты недвижимости, делаемые с целью получения арендной платы.
Следует подчеркнуть, что американские риски и возможности практически совпадают с российскими. Все что там в статье разобрано, все и к России подходит абсолютно точно, за тем исключением, что в РФ в основном покупаются для сдачи в аренду не дома, а квартиры.
Что можно подчеркнуть из этой статьи: во первых то, что рынок действительно работает, и я бы сказал так – имеет тенденцию быть эффективным, в статье еще раз подчеркивается моя мысль высказанная в вот этой программой статье. Доходности так или иначе рынком замечаются, так как все больше игроков видят в данном случае американский рынок недвижимости и приходят на него, снижая доходности в будущем. То что сейчас некоторые российские акции способны по приносимому доходу вырасти в 6 и более раз (и это при низком риске) – это временная аномалия, спешите подписываться на мои услуги и формируйте свой портфель недооцененных российских бумаг, если иностранцы придут раньше (ну или часть наших денег с условного Кипра) то Вы просто не успеете.
Второе, в статье видно значение амортизации как фактически налоговой льготы, привожу полностью:
Доходы от аренды облагаются налогом по обычным ставкам, но эксперты говорят, что существуют возможности для вычетов. Это потому, что вы можете вычесть амортизацию из арендных доходов, не включая стоимость земли, но учитывая износ самого здания, а так же всех капитальных улучшений. В большинстве случаев, здание будет амортизироваться в течение 27,5 лет (в РФ 30 лет). Таким образом, если фактически здание стоит $ 200.000, вы сможете вычесть около $ 7,200 в год, это вместе с операционными расходами, которые часто настолько высоки, что вместе с амортизацией позволят практически уничтожить бумажную прибыль.
В России практически то же самое, но нужна фирма, работающая не по упрощенной схеме налогообложения. В начале 2012 года я сделал достаточно подробный инвестиционный проспект с расчетами автоматизированными в Excel, где предлагается за счет выпуска ценных бумаг финансировать строительство и эксплуатацию рентных домов, с учетом вот этой всей амортизации и операционных расходов. Вот там получалась реально рентная бумага способная приносить 10-15% годовых в течении десятилетий. Думаю в России подобные фонды были бы очень интересны, так как народ у нас темный, а иметь защищенную от инфляцию вечную ренту захотели бы многие. У меня руки не доходят этим проектом заняться – пишите если у Вас есть к этому интерес и Вы сами серьезный инвестор, можем и замутить проект.
Ну и третье. Почитайте подробно эту статью и поймите, что покупка недвижимости – это такая же инвестиция, как и акции, только она требует помимо денег так же времени и труда. И квартира (квартирка как говорят в Москве) не есть главная и единственная инвестиция.
Идея покупки дома для сдачи в аренду может показаться привлекательной. Особенно сейчас, когда цены на жилье по-прежнему не высокие, хотя и растут во многих местах, а процентные ставки находятся на уровне, который очень стимулирует вас занимать. И если вы думаете о выходе на пенсию, то доходы от аренды могут служить защищенным от инфляции аннуитетом, так как арендная плата, вероятно, будет возрастать с течением времени.
Но наше восприятие ситуации может быть обманчивым. «Существует много своеобразных рисков, связанных с получением дохода от аренды», сказал Кристофер Дж. Майер, профессор недвижимости, финансов и экономики в Columbia Business School. «Риски — это слово, которое экономисты используют для случаев, когда многое может пойти не так, даже если “не так” происходит не часто”.
Том и Анна ФогельТом и Анна Фогель семейная пара на пенсии, им чуть больше 70-ти и они опытные рантье. Я знаю, что они осведомлены о рисках, и сталкивались с проблемными арендаторами в прошлом. Тем не менее, со значительной частью своих пенсионных сбережений вложенной в депозитные сертификаты, которые приносят менее 1 процента, они думают, что сделали бы бы лучше, купив ранее дом для сдачи в аренду. И они недавно купили за $ 350000 пяти-комнатный дом в их родном городе — Германтаун, штат Мэриленд и они ожидают, что получат около 6 процентов доходности от своих инвестиций, а также некоторые налоговые льготы.
В статье NYT, которую мы перевели для Вас разбираются возможные риски инвестиций в объекты недвижимости, делаемые с целью получения арендной платы.
Следует подчеркнуть, что американские риски и возможности практически совпадают с российскими. Все что там в статье разобрано, все и к России подходит абсолютно точно, за тем исключением, что в РФ в основном покупаются для сдачи в аренду не дома, а квартиры.
Что можно подчеркнуть из этой статьи: во первых то, что рынок действительно работает, и я бы сказал так – имеет тенденцию быть эффективным, в статье еще раз подчеркивается моя мысль высказанная в вот этой программой статье. Доходности так или иначе рынком замечаются, так как все больше игроков видят в данном случае американский рынок недвижимости и приходят на него, снижая доходности в будущем. То что сейчас некоторые российские акции способны по приносимому доходу вырасти в 6 и более раз (и это при низком риске) – это временная аномалия, спешите подписываться на мои услуги и формируйте свой портфель недооцененных российских бумаг, если иностранцы придут раньше (ну или часть наших денег с условного Кипра) то Вы просто не успеете.
Второе, в статье видно значение амортизации как фактически налоговой льготы, привожу полностью:
Доходы от аренды облагаются налогом по обычным ставкам, но эксперты говорят, что существуют возможности для вычетов. Это потому, что вы можете вычесть амортизацию из арендных доходов, не включая стоимость земли, но учитывая износ самого здания, а так же всех капитальных улучшений. В большинстве случаев, здание будет амортизироваться в течение 27,5 лет (в РФ 30 лет). Таким образом, если фактически здание стоит $ 200.000, вы сможете вычесть около $ 7,200 в год, это вместе с операционными расходами, которые часто настолько высоки, что вместе с амортизацией позволят практически уничтожить бумажную прибыль.
В России практически то же самое, но нужна фирма, работающая не по упрощенной схеме налогообложения. В начале 2012 года я сделал достаточно подробный инвестиционный проспект с расчетами автоматизированными в Excel, где предлагается за счет выпуска ценных бумаг финансировать строительство и эксплуатацию рентных домов, с учетом вот этой всей амортизации и операционных расходов. Вот там получалась реально рентная бумага способная приносить 10-15% годовых в течении десятилетий. Думаю в России подобные фонды были бы очень интересны, так как народ у нас темный, а иметь защищенную от инфляцию вечную ренту захотели бы многие. У меня руки не доходят этим проектом заняться – пишите если у Вас есть к этому интерес и Вы сами серьезный инвестор, можем и замутить проект.
Ну и третье. Почитайте подробно эту статью и поймите, что покупка недвижимости – это такая же инвестиция, как и акции, только она требует помимо денег так же времени и труда. И квартира (квартирка как говорят в Москве) не есть главная и единственная инвестиция.
2 Комментария
Сергей o-s-a.net30 марта 2013, 22:50хрень полная. самый глупый бизнес, а впрочем это и бизнесом назвать нельзя. Спросите какая отдача в процентах на капитал у любого, даже у самого влачащего жалкое существование бизнесмена. И все станет на места.0
Читайте на SMART-LAB:
Рынок между перемирием и инфляцией: что сейчас двигает евро и фунт
В среду EUR/USD держится около 1.1600, индекс доллара DXY зажат у 99.00, а американские фондовые фьючерсы прибавляют почти 1%. Рынки отыгрывают новость из Ближнего дома о потенциальной заморозке...
25.03.2026
AA-(RU) — АКРА подтвердило высокий кредитный рейтинг Positive Technologies и повысило прогноз до «позитивного
Получение такой оценки от Аналитического кредитного рейтингового агентства (АКРА) подтверждает высокий уровень кредитоспособности нашей компании, а изменение прогноза увеличивает вероятность...
25.03.2026
📌 Материалы с вебинара Займера по результатам 2025 года
Делимся записью сегодняшней встречи — она уже доступна на всех площадках Займера: 🔗 YouTube 🔗 Rutube 🔗 VK Video Кроме того, с презентацией с вебинара можно ознакомиться на нашем сайте...
25.03.2026
Антон Чекмарёв, всё только начинается
Военкор Владимир Романов назвал бойцов «Ахмата» тиктокерами, а после просил у него прощенья!
Видео есть в интернете...
Это собственно и все, что нужно знать о нем и Пухлом Джеке!
Толстый Джек, доходы курьеров 250 000 руб что вас достало 🤣😂
Толяныч, по сути на форумах по поводу любой бумаги есть только 2 мнения, и есть факты, которые любят искажать и приуменьшать
100 Мигов 29 уже находятся в собранном состоянии на складе, могут менять начинку на 4++ класс, а вообще себестоимости так таковой и нет значит это все 200ярдов р. Уходят в чистую прибыль!!! Я даже не ...
Выдержит ли Займер регуляторное давление? 🧮 Российский рынок МФО переживает структурную трансформацию, на фоне ужесточения регулирования со стороны ЦБ. На этом фоне предлагаю оценить перспективы одног...
Elmarit, я вот думаю, зачем он пришел? Какой ему прок?
Ну, купил и купил… Смахивает на целенаправленный промоушен акций ВТБ.
Типа, даже крупняк покупает — и не боится.
И Пьянов часто маячил ...
1:12
Кот.Финанс, А хде наше любимое УС? ) или оно в жюри сидит?!
Иран не позволит президенту США диктовать сроки окончания войны и назвал пять своих условий прекращения навязанной ему войны.
Иран закончит войну, когда сам решит это сделать и когда будут выполнен...
Денис, все норм. Товарищ Баффет так же делает:)
Однажды, он купил предбанкротную текстильную компанию «Беркшир Хатауэй»…
Правда, она все равно обанкротилась:))