Есть самое важное значение, для каждой компании и это Upside. Алгоритм ожидает, что цена акции компании когда-нибудь вернется к средним значениям. И Апсайдом считается среднее значение между P/E и P/S на сейчас (значение фиксируется, как среднее за последние годы).
☕Необходимо посчитать средние значения для P/S и P/E.
P/E по годам:
2019 = 11.7
2020 = 10.4
2021 = 15.7
2022 = ???
2023 = 5.11
Средний P/E = 10.7; P/E TTM = 7.61; Upside по P/E = 40% !✅
P/S по годам:
2019 = 0.70
2020 = 0.60
2021 = 0.58
2022 = 0.26
2023 = 0.43
Средний P/E = 0.51; P/S TTM = 0.39; Upside по P/S = 30% !✅
Upside по P/S И P/E = 35% (132.5 рублей на 10.11.2024 ).
Не очень много, но есть вероятность, что портфель облигаций переоценить, и компания получит рекордную прибыль.
👀Определяем тренд с помощью линейной регрессии.
Не уверен, что вам нужна эта информация, но сейчас LinearK = 0.041.✅ Помните формулу из алгебры y = kx + b? С помощью этой формулы можно описать любую прямую и коэффициент k отвечает за наклон этой прямой. Линейная регрессия просто строит прямую, которая максимально близко проходит ко всем точкам. Для упрощения, я решил, что если k < 0 тренд падающий, а если k > 0 то тренд растущий. Прикладываю скриншот для наглядности.
🧠Ситуация на данный момент.
Эту часть запрограммировать достаточно сложно. Портфель облигаций более 200 млрд, какая-то его часть состоит из длинных бондов. Если дальние бонды на понижении ставки удвоятся, может быть интересно. Очень грубо +50 млрд при капитализации ~50 млрд. Понятно откуда будет рост выручки и прибыли. ✅
⭐Выводы:
Можно держать в портфеле.
🤝 Все обзоры тут: https://t.me/rumarketideas Задавайте вопросы в комментариях, что вы думаете про Ренессанс Страхование? Не забывайте ставить реакции и подписываться. Только от ваших реакций зависит скорость появления новых обзоров.