Информация
Финаме
БКС Мир Инвестиций
МТС (MTSS): годовые финансовые отчеты US GAAP |
||||||||||
| МТСsmart-lab.ru | % | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | LTM ? | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Дата отчета | 31.12.2018 | 31.12.2019 | 31.12.2020 | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 30.09.2023 | ||||
| Валюта отчета | RUB | RUB | RUB | RUB | RUB | RUB | ||||
| Финансовый отчет | ||||||||||
| Выручка, млрд руб | ? | 233.3 | 248.1 | 253.9 | 420.5 | 569.5 | 439.0 | |||
| Операционная прибыль, млрд руб | 54.6 | 52.3 | 57.8 | 164.6 | 237.8 | 145.0 | ||||
| EBITDA, млрд руб | ? | 75.5 | 75.4 | 82.8 | 190.5 | 266.1 | 175.0 | |||
| Чистая прибыль, млрд руб | ? | 22.1 | 49.3 | 16.9 | 129.7 | 184.7 | 75.9 | |||
| Опер.денежный поток, млрд руб | ? | 0.748 | 1.03 | 0.925 | 1.48 | 203.3 | 165.0 | |||
| CAPEX, млрд руб | ? | 0.481 | 0.613 | 0.465 | 0.576 | 64.0 | 62.7 | |||
| FCF, млрд руб | ? | 0.266 | 0.415 | 0.460 | 0.906 | 139.3 | 102.4 | |||
| Див.выплата, млрд руб | 13.6 | 32.2 | 38.9 | 72.3 | 142.1 | 236.6 | ||||
| Див доход, ао, % | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0 | ||||
| Дивиденды/прибыль, % | 61.6% | 65.3% | 229.5% | 55.7% | 77.0% | 311.6% | ||||
| Опер. расходы, млрд руб | 76.7 | 47.7 | 56.9 | 37.6 | 67.7 | 97.3 | ||||
| Себестоимость, млрд руб | 124.1 | 136.2 | 166.7 | 219.2 | 268.9 | 235.4 | ||||
| НИОКР, млрд руб | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | 0.000 | ||||
| Процентные расходы, млрд руб | 39.3 | 43.1 | 40.2 | 41.4 | 0.000 | 0.000 | ||||
| Активы, млрд руб | 903.7 | 820.6 | 915.2 | 1 011 | 455.6 | 495.2 | ||||
| Чистые активы, млрд руб | ? | 1.18 | 1.60 | 1.01 | 1.74 | 197.6 | 159.9 | |||
| Долг, млрд руб | 528.7 | 498.6 | 580.1 | 616.6 | 192.4 | 262.9 | ||||
| Наличность, млрд руб | 0.121 | 0.122 | 0.093 | 0.255 | 13.4 | 36.4 | ||||
| Чистый долг, млрд руб | 528.6 | 498.5 | 580.0 | 616.4 | 179.1 | 226.5 | ||||
| Цена акции ао, руб | 7.00 | 10.2 | 8.95 | 7.95 | 5.50 | 309.0 | ||||
| Число акций ао, млн | 129.5 | 129.5 | 129.5 | 129.5 | 129.5 | 129.5 | ||||
| Капитализация, млрд руб | 0.91 | 1.31 | 1.16 | 1.03 | 0.71 | 40.0 | ||||
| EV, млрд руб | ? | 529.5 | 499.8 | 581.1 | 617.4 | 179.8 | 266.5 | |||
| Баланс стоимость, млрд руб | -37.9 | -37.1 | -37.1 | 1.72 | 195.5 | 157.6 | ||||
| EPS, руб | ? | 170.4 | 381.1 | 130.7 | 1 002 | 1 426 | 586.3 | |||
| FCF/акцию, руб | 2.06 | 3.21 | 3.55 | 6.99 | 1 076 | 790.4 | ||||
| BV/акцию, руб | -293.0 | -286.5 | -286.1 | 13.3 | 1 509 | 1 217 | ||||
| Рентаб EBITDA, % | ? | 32.4% | 30.4% | 32.6% | 45.3% | 46.7% | 39.9% | |||
| Чистая рентаб, % | ? | 9.46% | 19.9% | 6.67% | 30.8% | 32.4% | 17.3% | |||
| Доходность FCF, % | ? | 29.4% | 31.6% | 39.7% | 88.0% | 19 555% | 255.8% | |||
| ROE, % | ? | 1 868% | 3 084% | 1 682% | 7 436% | 93.5% | 47.5% | |||
| ROA, % | ? | 2.44% | 6.01% | 1.85% | 12.8% | 40.5% | 15.3% | |||
| P/E | ? | 0.04 | 0.03 | 0.07 | 0.01 | 0.00 | 0.53 | |||
| P/FCF | 3.40 | 3.17 | 2.52 | 1.14 | 0.01 | 0.39 | ||||
| P/S | ? | 0.00 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.09 | |||
| P/BV | ? | -0.02 | -0.04 | -0.03 | 0.60 | 0.00 | 0.25 | |||
| EV/EBITDA | ? | 7.01 | 6.63 | 7.02 | 3.24 | 0.68 | 1.52 | |||
| Долг/EBITDA | 7.00 | 6.61 | 7.00 | 3.24 | 0.67 | 1.29 | ||||
| R&D/CAPEX, % | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0 | ||||
| CAPEX/Выручка, % | 0.21% | 0.25% | 0.18% | 0.14% | 11.2% | 14.3% | ||||
| структура и состав акционеров МТС | ||||||||||
МТС - факторы роста и падения акций
- Контора платит максимально возможные дивиденды.
- Эти акции очень похожи на облигацию: будут расти при снижении ставок ЦБ РФ, но их привлекательность будет снижаться при росте ставок.
- У компании выкуплено 15% собственных акций на дочернюю структуру. Это почти 100 млрд рублей.
- Продажа Башенной Компании может ощутимо снизить долг и добавить кэш на счета компании. Суммарно сделка может улучшить баланс на 100-150 млрд рублей, если состоится.
- В 2022 году МТС может объявить о выводе на IPO новых компаний экосистемы
- IPO МТС Банка может раскрыть стоимость актива внутри компании
- Внедрение 5G это очень большой CAPEX.
- Эти акции очень похожи на облигацию: будут расти при снижении ставок ЦБ РФ, но их привлекательность будет снижаться при росте ставок.
- Выручка компании растет всего на 3% в год последние 5 лет, явно не поспевая за инфляцией. Телеком бизнес стагнирует, тарифы на услуги связи не растут и скорее всего не будут расти
- Все новые бизнесы экосистемы МТС находится в зоне очень высокой конкуренции.
- Новые бизнесы и построение экосистемы требуют затрат. Инвесторы опасаются, что МТС пойдет вслед за Вымпелкомом и Мегафоном и может снизить дивиденды
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
