<HELP> for explanation

Блог им. LaraM

М.видео - дивидендный лайнер. Дивидендная доходность 13%.Прямо сейчас:)

Совет директоров Мювидео принял решение рекомендовать ГОСА выплатить дивиденды в размере 27 рублей на акцию и рекомендовал установить 29 июня 2015 года в качестве даты закрытия Реестра акционеров Общества для составления списка лиц, имеющих право получение дивидендов по акциям Общества.

Хорошие дивиденды становятся системой для М.видео.

Предыдущие дивиденды были выплачены в размере 25 рублей за 9месяцев 2014 года

Итого за 2014 год 52 рубля.

Котировки отсечки за 9 месяцев были приблизительно те же, что и сейчас и те, кто держал бумагу от прошлой отсечки, получат  за 2014 год ровнёхонько 25% дивидендной доходности.:)

За 2013 год компания выплатила дивиденды 33,8 рубля на акцию.
 
 

Александр Шадрин, Рост кредиторской задолженности с 2006 по 2014 год составил 7265,25 млн.р, при этом рост собственного капитала компании составил всего 1600 млн.р. Резкий рост капитала в 2006-2007 годах объясняется допэмисией, которая неисключается в будущем из-за огромной кредиторки.
Александр Шадрин, Вот долгов у компании нет (процентных). Но огромная кредиторская задолженность.(64322млн.р за 2014год и 44769 млн. р за 2013 год) Вот: Кредиторская задолженность к активам=70,2%, а собственный капитал к активам=15,64%. При этом рост за 2014год кредиторской задолженности составил=43,68%. Можно ли такую компанию покупать? При этом цена акции сегодня составила на закрытии=204,9р, а за 2014год компания выплатила дивиденды 52р/акцию.(дивидендная доходность=25,37% годовых). Да выручка за 2014 составила=172187млн.р (148042), операционная прибыль=10100 млн.р (6767). Чистая прибыль составила 7989млн.р (5729). В скобках даные за 2013год.Что то мне говорит что компания движется к своему банкротству: Кредиторская задолженность в 6 раз больше операционной прибыли.
Максим Белугин, мне кажется Вы неверно интерпретируете информацию.

Ваши выводы были бы верные для производственной компании, но не для торговой — кредиторская задолженность это естественное состояние для «магазина» и чем больше, тем больше оборот значит.

А «магазин» зарабатывает с оборота!

Я вход по 130 р. пропустил — хотя она у меня подходила, но тогда на другом сфокусировался. Но в фондах Арсагеры она есть — так что я косвенно опять же участвую в данной идеи.

Банкротства явно не будет :))
Александр Шадрин, вы можете объяснить как функционирует компания М.Видео на уровне возникновения и погашения кредиторской задолженности?
Максим Белугин, по факту «товар под реализацию» — отсрочка оплаты поставщикам до момента продажи.

Я не вижу в этом проблемы — это наоборот преимущество.
Александр Шадрин, Существует ли риск допэмиссии акций М.Видео?
Максим Белугин, не могу дать ответ на этот вопрос. Риск есть всегда и везде.

Почему по М.Видео такие опасения?
Александр Шадрин, Акционеры

По состоянию на 31 декабря 2013 и 2012 годов зарегистрированные акционеры ОАО «Компания «М.видео», а также их доли владения представлены следующим образом:





2013

2012

«Свеце Лимитед» 57,6755% 57,7868%
Различные акционеры 42,3245% 42,2132%
Итого 100% 100%

Конечные собственники

«М.видео Инвестмент Лтд.» (БВО) – компания, зарегистрированная на территории Британских Виргинских островов, контролирует 100% голосующих и обыкновенных акций компании «Свеце Лимитед» (компания зарегистрирована на Кипре) и является материнской компанией самого высокого уровня по отношению к Компании. Г-н Александр Тынкован, гражданин Российской Федерации, владеет контрольным пакетом акций компании «М.видео Инвестмент Лтд.» (БВО).
Сложная структура контроля.Непонятно мне. Кто что контролирует.
Максим Белугин, нормально.
Удовлетворите праздное любопытство. А сколько стоит акция?
Николай Скриган, 208 рублей сейчас
LaraM/ЛарисаМорозова/, копейка в копейку:)
LaraM/ЛарисаМорозова/, пасиб.
29 рублей дохода на 208 рублей инвестиций тоже деньги. :)
Торговал на декабрьской отсечке. Бумагу безбожно лили, не смотря на 13% ДД. После отсечки гэп был -35%.
avatar

Tagtrader

Tagtrader, точно, я был в такой же ситуации
Сегодня, кстати, и по Центральному Телеграфу рекомендации вышли.
Меньше, чем хотелось, но больше, чем рассчитывал
Волосников Андрей, что-то как котировки скакнули в ЦТап сегодня, хотя дивиденды не большие
Я выкладывала сущ факт по Телеграфу в ленте дивидендных новостей сразу, как только увидела vk.com/id297395164
LaraM/ЛарисаМорозова/, Котировки сегодня действительно задернули слишком сильно для таких дивидендов. Я, грешным делом, подумал, что выкуп объявили
В этот раз будет хуже. Таких щедрых дивов больше не будет.
avatar

pramen

pramen, в прошлую отсечку тоже так говорили :)
Жаль мало купил зимой. По 130р можно и на фсю котлету брать)
В Сургуте пр тоже рекордные дивы, но чё то сливают бумажку, а див доходность ~ 22% (
avatar

SellBuySell

SellBuySell, в СНГ ещё не было рекомендаций СД
LaraM/ЛарисаМорозова/, По префам вроде расчёт 8.2р на акцию, поправьте если не прав.
SellBuySell, расчетный дивиденд именно такой
LaraM/ЛарисаМорозова/, у них по уставу выходит, 8,2 рубля где-то, тут не стоит ждать рекомендаций СД и так всё понятно.
Отличная новость!
avatar

kiselev

Супер низколиквидная бумажка, можно озолотится если её подбирать после дивидентов и ни в коем случае не попадать на сами дивы.Хотя фундаментал у компании реально супер.
Робот Бэндер, Супер низколиквидная бумажка Хотя фундаментал у компании реально супер, какую акцию имеете ввиду?
Собственник, М.видео. Последнее время ликвидность у неё стала получше.Но после див. отсечек даунтренды бешеные, шипы прикольные (хотя бы с 300 руб.до 400руб чего стоит).Падает бешенно — растёт нудно.Хотя с другой стороны падение на 35%, это рост на 50% от лоёв при восстановлении.Работать можно если брать на проливах.
Не столько важна дивидендная доходность, сколько срок восстановления цены из-за отсечки. Если доллар продолжит расти, то вряд ли ритейл будет выгодным вложением.
avatar

chizhan


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP