ответы на форуме

Собственно, долг ОРГ может выплатить без проблем, если не будет в Китай проплачивать авансы под твёрдые запасы товара СТМ. Поставщиков мягких запасов товара под реализацию уже больше 1000 — завалят все полки офф-лайн магазинов. На сокращение закупок в Китае не идут, значит по силам справиться с долгом и процентами по нему, так думаю.

khornickjaadle,

похоже вы немного остались в прошлом, когда показатели ОР были не так ужасны.
Посмотрите последнюю отчетность за 9 мес. РСБУ. Сейчас положение еще хуже.
Заемные средства за 9мес 2021 г выросли еще на 1,5 млрд руб. Про кредиторскую задолженность молчу — это больше Маркетплейс.
Но по факту платный долг вырос на 1,5 млрд руб. до каких то космических значений больше 13 млрд руб (отчетность МСФО еще не готова, но примерно там 14 млрд руб).
Убыток за 9 мес 276 млн руб.

Но главный вопрос — за счет чего погашение 13 млрд руб.?
В 2022 году проценты и амортизация облигаций будет около 4 млрд руб.
Откуда заплатить 4 млрд руб. если в целом деятельность убыточна сейчас?
Вот ОР и пытается разместить облигации — три раза подряд не удалось. Иволга уже всё поняла и избавляется от облигаций ОР.

www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=37530&type=3

@InvestBuffett, Ну так поэтому в Канаде и размещаются. Время ещё есть. 4 ярда в течение года надо погасить. Уже к марту станет ясно с Канадой. А что банки Сбер, ВТБ, Промсвязь не могут дать кредиты? В МСФО 2021 должны показать неиспользованные лимиты по банкам.

khornickjaadle,
А то что деньги от Канады, которые врядли удастся собрать (облигации же не удалось разместить) нельзя использовать для погашения долга самого ОР вы не учитываете?

@InvestBuffett, Опосредованно. Выдаст Арифметика микро-займов больше — покупок будет больше. Или поставщиков маркетплейса кредитовать — тож вариант. Кстати, если Арифметика нарастит прибыль, то ОР в убытке может даже быть — МСФО ОРГ прибыль будет показывать.

khornickjaadle,

дело ваше. Можете верить в чудо.

Сам Титов и Иволга Капитал в чудо перестали уже верить судя по уходу из компании Титова и распродаже остатков облигаций Иволгой.

@InvestBuffett, Э-э..., нет. Это что, делистинг? Так не пойдёт, мне убытки отбивать надо. За ОРГ «должок».

khornickjaadle, более вероятно банкротство, чем делистинг.

Александр Е, Так выплаты идут по облигациям. Не слышал о дефолте.

khornickjaadle, в январе миллиард надо добыть для погашения. Посмотрим.

Александр Е, 600млн им надо погасить, если верить инфе с MFD, Стреблянский сказал что с ПСБ у них вроде как договорённость. Что погасят, остаток в длинный долг переведут, посмотрм.

Drozdow,

как минимум самое сложное будет:
Облигация ОР ООО обл.БО-07
погашение 520 млн руб с процентами в январе 2022

Облигация ОР ООО 001P-01
погашение 1,65 млрд руб с процентами тремя траншами до сентября 2022

@InvestBuffett, 370млн в 1р1 они в этом месяце погасили, им останется 3 транша по 370млн,

Drozdow,

про это не забывайте:
Облигация ОР ООО обл.БО-07
погашение 520 млн руб с процентами в январе 2022

Облигация ОР ООО 001P-01
погашение 1,2 млрд руб с процентами тремя траншами до сентября 2022


Я думаю банки уже давно всё поняли. Титов признавался, что увеличивать кредитные линии они отказываются. Поэтому как будет подходить срок кредита они будут давить на ОР, чтобы за счет облигаций погашение кредитов было. А это уже тупик учитывая что три раза подряд даже несколько сотен миллионов не удалось собрать под 16% годовых.

@InvestBuffett, Просто это была большая глупость с их стороны — в лесенку с облигациями играть и изначальное не понимание, что происходит с рынком облигаций при увеличении КС. Если бы при размещении 2P1 (19.10.2022) сразу ставку выставили на 13,5 то в течении недели лярд бы разместили.

Алексей Судаков,

нет, врядли. Только летом еще в них верили. В ноябре облигации уже рухнули. Отчетность РСБУ с убытком за 9 месяцев подоспела и прочие проблемы.

теперь следующий платёж до 30.12.21 порядка 10 млн по ОБУВЬ РОССИИ-001P-02

Vavim, Вы теперь каждый следующий платеж будете озвучивать? У меня есть предположение — вы ждете чего-то, я только не понимаю чего?

Алексей Судаков, угу, буду.

теперь следующий платёж до 30.12.21 порядка 10 млн по ОБУВЬ РОССИИ-001P-02

Vavim, Вы теперь каждый следующий платеж будете озвучивать? У меня есть предположение — вы ждете чего-то, я только не понимаю чего?

Алексей Судаков, Согласен с вами. Не верите в ОРГ, продайте облиги, зафиксируйте лося и не пишите здесь ерунду всякую, типа как они на купон собирают и все такое. Из за этого вашего сарафана и паника началась

Выбрали самое неудачное время для дебюта.

Виталий Маслов, Не только время, но и форму отчётности — для воблов одни цифры, для налоговой другие. А это мало кому нравится, учитывая, что налицо попытка ввести в заблуждение об истинном размере долговых обязательств

Андрей, Слышал об этом. А можно по конкретней где и в чем разночтения? За 2020-й год сравнил их отчетность с налоговой — вроде все совпадает…

Алексей Судаков, Найдите телеграм-канал Маньки Облигации, там все документы выложены. Главная суть: в отчётности весь долг указан как краткосрочный, в презентации для воблов только 25% краткосрочный уже. Короче пусть они идут лесом, из 900 млн пока только 6 с чем то процентов разместили, на этом наверное и заглохнут. В сентябре 2022 года им нужно погасить 2,5 млрд долга, банки им денег, вроде не дают. Я бы и копейки им не дал бы взаймы ни под какие проценты

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=bQt8T9adNU6cg-CTK-CBmhjQ-B-B

twielru, Ну вот, вполне логичное и разумное решение для выхода из ситуации с оборотным кредитованием ОР. А то начали облиги пирамидой размещать. Думаю у Арифметики процент будет меньше, чем у облиг, кто знает данную инфу?

Алексей Судаков, в чём разумность этого решения? Я дилетант в этих вопросах и мне не понятна эта схема. Арифметика выдаёт потребкредиты минимум под 30% годовых, если 867млн- это чистая прибыль Арифметики за 2020 год, то какой смысл брать мамке эти деньги у дочки в кредит, она и так получила бы их по итогам 2020 года. Если это деньги Арифметики то получается что она не может их разместить в потребкредитах, или процент по кредиту мамке близок к этой цифре. При удачном айпио в Канаде эти деньги уйдут будущим акционерам Арифметики.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=bQt8T9adNU6cg-CTK-CBmhjQ-B-B

twielru, Ну вот, вполне логичное и разумное решение для выхода из ситуации с оборотным кредитованием ОР. А то начали облиги пирамидой размещать. Думаю у Арифметики процент будет меньше, чем у облиг, кто знает данную инфу?

Алексей Судаков, По логике да, меньше должен быть процент по кредиту. Раньше бы эти деньги пустили на выдачу микро-займов, а сейчас финансируют торговлю.

И да, купон по 4-му размещению пришел.
Честно говоря, посмотрел отчетность, вообще проблемы не увидел: активов в 2 раза больше обязательств… Есть вопросы по денежному потоку, будем посмотреть отчет за 4-й квартал это как раз самый обувной сезон.

Лонгуст в шортах, какие активы? тапки на складе это активы? их ликвидационная стоимость неизвестна, может вообще ноль, как только не получиться взять новый долг для выплаты старого это все дефолт, сейчас уже под 16% облиги выпускают

Пампиний, Вы, как и рынок ценой на сегодняшний день перегибаете палку, при панике это характерно.

Gargomel, у меня нет никакой паники, облигации их не держал вообще никогда, к акциям присматривался года 2 назад, думал реально компания дешевая, но стоило детальнее посмотреть динамику роста запасов и долга, все стало на свои места

Пампиний, Ну дак вроде всем разъяснили уже, что за счет маркетплейса растут запасы и кредиторка???

Алексей Судаков, такая динамика была и до маркетплейса, рост запасов операжал рост выручки, с пандемией разрыв только увеличился, из текущих 19 млрд, 4 или 5 млрд это не их запасы с маркетплейса, остальное все их, с их выручкой они не продадут это никогда, рано или поздно эти запасы будут списываться и огромные запасы превратятся в огромные убытки, а по поводу долга еще пару раз ставку поднимут, под сколько они облиги выпускать будут? под 20%, как потом платить такую нагрузку

Пампиний, ну для справедливости, и это для меня лично большая загадка, но 2Р3 нехуйственно так размещается, 10, 12, сегодня 14 млн — это по дням. Вообще без понятия как нужно принимать решение чтобы при наличии выпусков с 30% дохой покупать 16%. Но тем не менее, если вот этот странный спрос присутствует, 20% может и не понадобится делать

twielru, Что не понятного??? Иметь ставку по 16 годовых и получать купон каждый месяц выгоднее, чем по 11 и необходимость держать до погашения, чтобы получить эту доходность.

Алексей Судаков, нет постойте, уважаемый, мне непонятно.
Риски у выпусков идентичные. Если с ОР будет все хорошо их доходности сравняются. В таком случае держатели старых выпусков просто нахаляву полутают 20% от номинала. А вот у новых цена к 120 не улетит даже если у нас внезапно запретят инфляцию.

Если будут неплатежи — то, может не сразу, все будет зависеть от держателей, то рухнут оба

И да, купон по 4-му размещению пришел.
Честно говоря, посмотрел отчетность, вообще проблемы не увидел: активов в 2 раза больше обязательств… Есть вопросы по денежному потоку, будем посмотреть отчет за 4-й квартал это как раз самый обувной сезон.

Лонгуст в шортах, какие активы? тапки на складе это активы? их ликвидационная стоимость неизвестна, может вообще ноль, как только не получиться взять новый долг для выплаты старого это все дефолт, сейчас уже под 16% облиги выпускают

Пампиний, Вы, как и рынок ценой на сегодняшний день перегибаете палку, при панике это характерно.

Gargomel, у меня нет никакой паники, облигации их не держал вообще никогда, к акциям присматривался года 2 назад, думал реально компания дешевая, но стоило детальнее посмотреть динамику роста запасов и долга, все стало на свои места

Пампиний, Ну дак вроде всем разъяснили уже, что за счет маркетплейса растут запасы и кредиторка???

Алексей Судаков, такая динамика была и до маркетплейса, рост запасов операжал рост выручки, с пандемией разрыв только увеличился, из текущих 19 млрд, 4 или 5 млрд это не их запасы с маркетплейса, остальное все их, с их выручкой они не продадут это никогда, рано или поздно эти запасы будут списываться и огромные запасы превратятся в огромные убытки, а по поводу долга еще пару раз ставку поднимут, под сколько они облиги выпускать будут? под 20%, как потом платить такую нагрузку

Пампиний, ну для справедливости, и это для меня лично большая загадка, но 2Р3 нехуйственно так размещается, 10, 12, сегодня 14 млн — это по дням. Вообще без понятия как нужно принимать решение чтобы при наличии выпусков с 30% дохой покупать 16%. Но тем не менее, если вот этот странный спрос присутствует, 20% может и не понадобится делать

twielru, Что не понятного??? Иметь ставку по 16 годовых и получать купон каждый месяц выгоднее, чем по 11 и необходимость держать до погашения, чтобы получить эту доходность.

Алексей Судаков, так купон 9,8 руб по цене в 70-72% так же дает доходность 16% не считая дохода к погашению))

И да, купон по 4-му размещению пришел.
Честно говоря, посмотрел отчетность, вообще проблемы не увидел: активов в 2 раза больше обязательств… Есть вопросы по денежному потоку, будем посмотреть отчет за 4-й квартал это как раз самый обувной сезон.

Лонгуст в шортах, какие активы? тапки на складе это активы? их ликвидационная стоимость неизвестна, может вообще ноль, как только не получиться взять новый долг для выплаты старого это все дефолт, сейчас уже под 16% облиги выпускают

Пампиний, Вы, как и рынок ценой на сегодняшний день перегибаете палку, при панике это характерно.

Gargomel, у меня нет никакой паники, облигации их не держал вообще никогда, к акциям присматривался года 2 назад, думал реально компания дешевая, но стоило детальнее посмотреть динамику роста запасов и долга, все стало на свои места

Пампиний, Ну дак вроде всем разъяснили уже, что за счет маркетплейса растут запасы и кредиторка???

Алексей Судаков, такая динамика была и до маркетплейса, рост запасов операжал рост выручки, с пандемией разрыв только увеличился, из текущих 19 млрд, 4 или 5 млрд это не их запасы с маркетплейса, остальное все их, с их выручкой они не продадут это никогда, рано или поздно эти запасы будут списываться и огромные запасы превратятся в огромные убытки, а по поводу долга еще пару раз ставку поднимут, под сколько они облиги выпускать будут? под 20%, как потом платить такую нагрузку

Я думаю, Обувьрус Антона Титова летит по траектории ТопКниги — Георгия Лямина из Новосибирска.
Гера Лямин с облигационерами тогда вроде расплатился, а вот с издательствами (поставщиками) и арендодателями не расплатился (в том числе и со мной).
Антон Титов думаю даже и с облигационерами полностью не расплатится, ну и арендодателей конечно кинет в конце.

Остатки ботинок на складе никому ни о чем не говорят, в том числе не говорят о ликвидных активах компании. Это в основном висяк на складе, который уже никто не покупает, даже на распродажах. Этот висяк, как актив, надо разделить на три или даже на четыре, до полной реализации. Те кто был в Италии в аутлетах, знают что там даже супербрендовая обувь (не продавшаяся в текущем сезоне) продается в три — четыре раза дешевле. Титову, что б расплатиться с облигационерами, надо наверно 10 аутлетов открыть в России.
Обувь товар, такой же как и книги — без поступления новинок (новых моделей) продажи остатков просто останавливаются (это называется — висяк). По этой причине Титов раздает ботинки всем без оплаты (в кредит). Но и это ему не помогает. У Титова, как и у Лямина, оказался в руках не просчитанный до конца бизнес и он у него в конечном итоге накроется медным тазом.

Я не просто так пишу, Я был в первом выпуске этой облигации в 2017 — 2018 годах. Но в 2019 году вышел:
Название Тикер Операция Дата Кол-во Цена Номинал НКД Комиссия Сумма Связанная Действия
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Продажа 06.02.2019, 00:00 1000 101,57 % 1 000 ₽ 8,63 ₽ 0 ₽ 1 024 370,5 ₽
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Продажа 05.02.2019, 00:00 690 101,43 % 1 000 ₽ 8,22 ₽ 0 ₽ 705 554,39 ₽
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Продажа 04.02.2019, 00:00 360 101,41 % 1 000 ₽ 7,81 ₽ 0 ₽ 367 895,81 ₽
Я уже в феврале 2019 года подмал, что пора валить отсюда.

Получил тогда три раза купоны и свалил:
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Купон 16.01.2019, 00:00 0 ₽ 0 ₽ 0 ₽ 153 319,5 ₽
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Купон 18.07.2018, 00:00 0 ₽ 0 ₽ 0 ₽ 151 823,7 ₽
ОбувьрусБ1 RU000A0JXVY3 Купон 19.01.2018, 00:00 0 ₽ 0 ₽ 0 ₽ 151 823,7 ₽


Когда я покупал Обувьрус, тогда Титов только начинал с облигационными займами и выручка магазинов спокойно справлялась с выплатой купонов. А Сейчас это заканчивается и Титов вряд ли сможет покрывать прибылью 16% купоны — нет прибыли в 16% у Титова!!
Те кто в облигациях Обувьрус, посмотрите график акций этой компании и все поймете.

Владимир Московкин, У них рентабельность порядка 21-26 процентов. И по ценнику на их обувь я бы сказал даже больше, дороговато стоят — я не покупал, но возможно качество хорошее (я покупаю на сезон за 2,5 косаря)… Скидок если смотреть — то они не о чем и никто не сливает продукцию за пол цены! По остаткам запасов не знаю как реагировать на ваше сообщение, по мне что в 2019-м, что в 2021-м одни и те же классические модели) По облигациям — держу, думаю что справятся с кризисом — весь рынок упал, а им рестракт произвести нужно — все компании на данный момент в таком положении, и ОР не худшая в данном списке.

Алексей Судаков, тоже держу немного, взял по 900 1р2, думал ниже не упадём, упали, взял по 800 с копейками ещё, брать если и буду, то только если продавят ниже или наметится отскок.

Странно, чего отчетность за 3 квартал не опубликовали

VadimZ, e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=38136&type=3

Алексей Судаков, благодарю. По другой ссылке переходил, там не было, как будто другой профиль. А так да, отчет кажется уже изучал, долги у них нескромные.

Два выпуска на 65-67 закрылись

HAL-9000, Я думаю это показывает уровень доверия к государству (точнее к правительству)!!! Оно у нас в беспроигрышной ситуации — кидает всех, и потом делает вид благодетеля типа спасая…

Алексей Судаков, правительство никого не кидало… это вы сами давали свои деньги этому вору. C какой стати налогоплательщики РФ теперь должен вам платить деньги? тем более эти деньги не испортились — все знают где эти деньги находятся, они на Западе в странах которые больше всех спонсируют «борцов с коррупцией в России». Вот пускай кредиторы Чубайса и получают с него деньги по суду в Лондоне, тем более что в Лондоне любят бороться с коррупцией в России.

Максим, Как это не кидало??? Вы знаете долю государственных корпораций в ВВП России — 70 процентов, поэтому и ВВП у нас не растет, т.к большинство из них убыточные… Нормального госуправления нет, доля рынка государства 70 процентов, и не дают никому развиваться… Чубайс он что один, кто пилит деньги? Кредиторы то не в Лондоне — они в России, кто вложился в эту бумагу — банки и малая доля физиков.

Алексей Судаков, ВСЕ кто вложился знали кто такой Чубайс… и ВСЕ знали цену его инноваций и их результат, но всем было похер… пускай ворует государство всё равно заплатит… так думали 99% покупателей облиг РОСНАНО. но они были настолько тупы, что не узнали что Чубайс настрогал ещё дополнительно кучу облиг на которые гос. гарантии не распространяются.
С какой стати вся страна должна из своих налогов оплачивать ЧУЖУЮ тупость и непрофессионализм? ни нендо говорить что госкорпорации убыточны и непрофессиональны — росатом заказов на 200 млрд $ высокотехнологичного экспорта, Роснефть и Газпром — крупнейшие налогоплательщики, РЖД без задержек возит по стране — при этом в госкорпорациях в 95%… соблюдают КЗОТ
а если вы такие умные и талантливые не состоянии конкурировать с «неэффективными госкорпорациями» может вы не такие умные и не такие талантливые а просто нытики которым яйца мешают?
кредиторы может и не в Лондоне, а украденные деньги именно ТАМ, и требование оплатить долги Чубайса — это одновременно требование и не искать украденные им совместно с Авеным и Вексельбергом — 4,5 млрд $.
КРЧ — кредиторы Роснано — идите в ПЕНЬ на вас и ваше нытьё всем похер, требуйте свё бало у того кто его украл у Чубайса, Вексельберга и Авена.

Два выпуска на 65-67 закрылись

HAL-9000, Я думаю это показывает уровень доверия к государству (точнее к правительству)!!! Оно у нас в беспроигрышной ситуации — кидает всех, и потом делает вид благодетеля типа спасая…

Алексей Судаков, правительство никого не кидало… это вы сами давали свои деньги этому вору. C какой стати налогоплательщики РФ теперь должен вам платить деньги? тем более эти деньги не испортились — все знают где эти деньги находятся, они на Западе в странах которые больше всех спонсируют «борцов с коррупцией в России». Вот пускай кредиторы Чубайса и получают с него деньги по суду в Лондоне, тем более что в Лондоне любят бороться с коррупцией в России.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=xy43lHGad0ycd5-Cy70J-AQQ-B-B
Я правильно понимаю, что обуви одобрил кредитные линии ВТБ?
2.8. Размер сделки в денежном выражении: цена сделки с учетом взаимосвязанных сделок, рассчитанная исходя из условий использования Заемщиком всей суммы лимитов на протяжении всего срока использования лимитов при максимально возможных процентных ставках с учетом предполагаемого графика погашения, составляет 5 620 046 071 руб. При использовании Заемщиком не всей суммы лимитов и/или при пользовании заемными средствами в течение срока, меньшего, чем срок использования лимитов, и/или при большей или меньшей процентной ставке, цена сделки может отличаться как в большую, так и в меньшую сторону в пределах согласованных по взаимосвязанным сделкам условий.

Алексей Судаков, я понял наоборот, снизили лимит кредитной линии и увеличили срок?:
2.4. Вид и предмет существенной сделки: сделки по предоставлению поручительства в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) перед Банком ВТБ (ПАО).
2.5. Содержание существенной сделки, в том числе гражданские права и обязанности, на установление, изменение или прекращение которых направлена совершенная существенная сделка:
Сделки по предоставлению поручительства ООО «ОБУВЬ РОССИИ» в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761, выгодоприобретатель в сделке – должник (Заемщик) по основному обязательству) по Кредитным соглашениям с Банком ВТБ (ПАО) (Кредитор по основному обязательству):
— Дополнительное соглашения №1 к Договору поручительства от 15.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению, заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО), в связи с изменением условий основного обязательства в части срока погашения (возврата) Кредита.
— Дополнительное соглашения №2 к Договору поручительства от 15.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительное соглашение №2 к Договору залога оборудования от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительное соглашение №2 к Договору об ипотеке земельного участка от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительного соглашения №2 к Договору об ипотеке здания, нежилых помещений и права аренды земельного участка от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительного соглашения №2 к Договору об ипотеке зданий и земельных участков от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
2.7. Срок исполнения обязательств по сделке: поручительство предоставлено сроком до 24.12.2024 г.

Vavim,
а какова ставка кредитной линии?

Vovchick411, без бутылки не понять.

Vavim, не понятно из этого сообщения кто инициатор всего этого, банк или эмитент? Есть ещё одна новость, Сбер начнёт кредитовать поставщиков площадки Продаём, помогает в раскрутке или интерес к проекту?

Drozdow, скорее всего банк. потому-то и приходится Обуви выпускать облиги под 13%

Vavim, разместить под 13% всё у них не получится, я так думаю. Меня интересует другое. Выпуск 2р1 на 850млн с возможностью увеличения до 1,5млрд, а погасить им надо до конца января почти 700млн в БО7, и 370млн по амортизации в 1р1. Им нужен 1млрд 70 млн, это при условии что мы верим эмитенту что он действительно выкупил бумаг на 308 млн в БО7. Получается что эмитент погасит 500млн, не заёмными а своими средствами. Ваше мнение?

Drozdow, А кредитные линии на что?

Алексей Судаков, я сомневаюсь что банк с гос участием будет кредитовать туже Арифметику и остальные проекты, линии есть, но они скорее всего завязаны на реальное производство, это фабрики и магазины.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=xy43lHGad0ycd5-Cy70J-AQQ-B-B
Я правильно понимаю, что обуви одобрил кредитные линии ВТБ?
2.8. Размер сделки в денежном выражении: цена сделки с учетом взаимосвязанных сделок, рассчитанная исходя из условий использования Заемщиком всей суммы лимитов на протяжении всего срока использования лимитов при максимально возможных процентных ставках с учетом предполагаемого графика погашения, составляет 5 620 046 071 руб. При использовании Заемщиком не всей суммы лимитов и/или при пользовании заемными средствами в течение срока, меньшего, чем срок использования лимитов, и/или при большей или меньшей процентной ставке, цена сделки может отличаться как в большую, так и в меньшую сторону в пределах согласованных по взаимосвязанным сделкам условий.

Алексей Судаков, я понял наоборот, снизили лимит кредитной линии и изменили (уменьшили?) срок?:
2.4. Вид и предмет существенной сделки: сделки по предоставлению поручительства в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) перед Банком ВТБ (ПАО).
2.5. Содержание существенной сделки, в том числе гражданские права и обязанности, на установление, изменение или прекращение которых направлена совершенная существенная сделка:
Сделки по предоставлению поручительства ООО «ОБУВЬ РОССИИ» в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761, выгодоприобретатель в сделке – должник (Заемщик) по основному обязательству) по Кредитным соглашениям с Банком ВТБ (ПАО) (Кредитор по основному обязательству):
— Дополнительное соглашения №1 к Договору поручительства от 15.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению, заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО), в связи с изменением условий основного обязательства в части срока погашения (возврата) Кредита.
— Дополнительное соглашения №2 к Договору поручительства от 15.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительное соглашение №2 к Договору залога оборудования от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительное соглашение №2 к Договору об ипотеке земельного участка от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительного соглашения №2 к Договору об ипотеке здания, нежилых помещений и права аренды земельного участка от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.
— Дополнительного соглашения №2 к Договору об ипотеке зданий и земельных участков от 19.03.2021г., заключенному с Банком ВТБ (ПАО) в обеспечение исполнения обязательств ООО «ОР» (ОГРН 1035403195761) по Кредитному соглашению заключенному 15.03.2021г. с Банком ВТБ (ПАО) в связи с изменением условий основного обязательства в части снижения размера лимита задолженности.


вот каков договор был изначально:
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=SaL-Anbwm-AE-CH9-ClfqiAk6g-B-B

Запаситесь терпением и попкорном

Сергей О, терпения нам не занимать, но хотелось бы знать какая доходность по старым выпускам устроила бы большинство покупателей. По моему мнению при текущей ситуации, от 20 и выше.

Drozdow, А какая ситуация? Просрочек по выплатам вроде нет…

Алексей Судаков, причём здесь просрочки по выплатам, хорошие тазики стояли в одном из выпусков на этих уровнях.

Sovngard, на Интерфаксе, или можете отчет по МСФО за первое полугодие почитать — там все долги расписаны…

Алексей Судаков, действительно. Спасибо за информацию. Тогда после оферты 30 ноября для погашения по этому выпуску останется собрать 592 миллиона.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=XqzNoRDcqk2unGU5Eufm7Q-B-B

«2.8. Срок (порядок определения срока), в течение которого эмитент обязан приобрести (приобрел) соответствующее количество его ценных бумаг на основании заключенного (заключенных) эмитентом договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по их приобретению:
29.10.2021 г. – дата приобретения Эмитентом Биржевых облигаций по соглашению с владельцами Биржевых облигаций в соответствии с Офертой на торгах ПАО Московская Биржа.
Эмитент приобрел Биржевые облигации, предъявленные к приобретению, в полном объеме и в установленный Офертой срок.
2.9. Количество ценных бумаг эмитента с тем же объемом прав, находившихся в собственности эмитента до заключения им договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по приобретению его ценных бумаг: 150 (Сто пятьдесят) штук Биржевых облигаций.
2.10. Количество ценных бумаг эмитента с тем же объемом прав, которое будет находиться (находится) в собственности эмитента после приобретения им соответствующего количества его ценных бумаг на основании заключенного (заключенных) им договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по приобретению его ценных бумаг: 154 (Сто пятьдесят четыре) штук Биржевых облигаций»

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=rgStbpebCkGJaTnAkBp2MA-B-B

«В соответствии с п. 1.4. Оферты предельное количество приобретаемых Эмитентом биржевых облигаций — 50 (Пятьдесят) штук биржевых облигаций.»

«Согласно п.2.10. Оферты Дата приобретения Эмитентом Биржевых облигаций: 30 ноября 2021 г.»

Sovngard, они разместили 2Р1 и 2Р2 на 344млн, на ноябрьскую оферту у них с запасом, по 10-20к бумаг у них берёт кто то каждый день, такими темпами на январскую наскребут.

Drozdow, По Январской, Андрей Хохрин, сказал ниже, что у БО7 один держатель остался «но сумма может сократиться на 700 млн.р. за счет нерыночного выпуска БО7, там 1 держатель» — я правда не понял эту формулировку…

Алексей Судаков, БО7 размещал Связь-банк, может он себе взял какую то часть выпуска, его присоединили к ПСБ.

Sovngard, на Интерфаксе, или можете отчет по МСФО за первое полугодие почитать — там все долги расписаны…

Алексей Судаков, действительно. Спасибо за информацию. Тогда после оферты 30 ноября для погашения по этому выпуску останется собрать 592 миллиона.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=XqzNoRDcqk2unGU5Eufm7Q-B-B

«2.8. Срок (порядок определения срока), в течение которого эмитент обязан приобрести (приобрел) соответствующее количество его ценных бумаг на основании заключенного (заключенных) эмитентом договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по их приобретению:
29.10.2021 г. – дата приобретения Эмитентом Биржевых облигаций по соглашению с владельцами Биржевых облигаций в соответствии с Офертой на торгах ПАО Московская Биржа.
Эмитент приобрел Биржевые облигации, предъявленные к приобретению, в полном объеме и в установленный Офертой срок.
2.9. Количество ценных бумаг эмитента с тем же объемом прав, находившихся в собственности эмитента до заключения им договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по приобретению его ценных бумаг: 150 (Сто пятьдесят) штук Биржевых облигаций.
2.10. Количество ценных бумаг эмитента с тем же объемом прав, которое будет находиться (находится) в собственности эмитента после приобретения им соответствующего количества его ценных бумаг на основании заключенного (заключенных) им договора (договоров), предусматривающего (предусматривающих) обязанность эмитента по приобретению его ценных бумаг: 154 (Сто пятьдесят четыре) штук Биржевых облигаций»

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=rgStbpebCkGJaTnAkBp2MA-B-B

«В соответствии с п. 1.4. Оферты предельное количество приобретаемых Эмитентом биржевых облигаций — 50 (Пятьдесят) штук биржевых облигаций.»

«Согласно п.2.10. Оферты Дата приобретения Эмитентом Биржевых облигаций: 30 ноября 2021 г.»

Sovngard, Так то 154 бумаги они уже выкупили в БО7, а это 308 млн. А на оферту по условиям выпуска могут принести не более 100 бумаг — в прошлом месяце всего 4 бумаги на оферту принесли.

Алексей Судаков, а где можно увидеть эту информацию, что они выкупили уже 154? Я смотрю на сайте ММВБ www.moex.com/ru/issue.aspx?code=RU000A0JX8E6 и вижу «Количество ценных бумаг в обращении 500».

Добрый день коллеги, кто знает почему так сильно падают облигации ОР 4 выпуск?

Иван Воронцов, им нужно успеть к 20 января собрать 1 миллиард рублей для погашения выпуска ОРГруппБО7, а с деньгами у них туго, пытаются разместить два новых выпуска. Еще и оферта 30 ноября по этому же выпуску.

Sovngard, Так то 154 бумаги они уже выкупили в БО7, а это 308 млн. А на оферту по условиям выпуска могут принести не более 100 бумаг — в прошлом месяце всего 4 бумаги на оферту принесли.

Алексей Судаков, извиняюсь, не более 50 бумаг могут на оферту принести…