Русснефть 2024 МСФО записная книжка
Самое важное, что надо знать про Русснефть:
178 млрд руб выведено из компании в виде займов по балансу, что соответственно превышает капитализацию компании в 5 раз=)
Из них на 51,5 создан резерв (рост за год на 4 ярда)...Читать далее

ЦИАН 1 кв, запись вебкаста тут
Выручка +5%
Выручка ЦИАНа по сути стагнирует 7 кварталов подряд
Прибыль -71% = 217 млн
Без финдоходов по депозитам (400 млн) прибыль была бы убытком -200млн
Без курсовых разниц правда (-0.575) прибыль была бы +715 млн...Читать далее

❌На дворе уже 20 мая, а компания до сих пор не дала аудированный мсфо отчет.
Вчера они выкатили пресс-релиз, в котором указаны только выручка прибыль и ебитда.
❌За 1 полугодие 2024 до сих пор не отчитались, и даже пресс-релиза не было.
Они почему то сообщают, что выручка выросла на 26%...Читать далее

Процентные спреды рекордные — рекордная выручка.
Высокие ставки догоняют юриков, — у банков первый квартал еще лучше, у заёмщиков — еще хуже.
Это видно по рекордной чистой процентной марже БСПБ = 7,6%.
Средняя проц ставка по активам = 20,9% растет быстрее, чем средняя по пассивам...Читать далее

Добрался наконец и до отчетов сетевых компаний наконец
Капа = 7
Выручка +17% = 63
Из них на техприсоединение приходится 2,36
Всю прибыль сжирают опер расходы (61)
Из них амортизация 5 ярдов
Прочие работы +3,3 расходов за год с 0....Читать далее

Выручка +9%г/г
Выручка моб связи и интернета — по +9%
Выручка цифр сервисы +7%
Выручка ЦОД +33% = 18.1
Выручка Кибербез +34% = 3.1 (существенно лучше Позитива +8% = 2,3)
5-летний CAGR выручки Ростела = 10%
opex +11%
персонал +15%...Читать далее

Офис где зарегистрирован ЦИАН в Калининграде:
Офис где фактически сидит ЦИАН на Электрозаводской в Москве
🤔Примечательно, что: ЦИАН платит налог на прибыль 20%, в то время как Хедхантер платит 0%.
В чем принципиальная разница — непонятно....Читать далее

Структура интересная.
Она является сердцем группы Гута (многие помнят рухнувший Гута-Банк).
Владеет Юрий Гущин 1944 года рождения, у которого всего одно фото на весь интернет + члены его семьи (дочь и зять)
В целом конечно интересно почитать историю как как фабрика попала в эти руки и как она переезжала в 2007 году с Берсеневской набережной в центре Москвы на Красносельскую улицу у ТТК....Читать далее

Традиционно офис Хендерсона в Химках
Хендерсон 2024 записная книжка МСФО
Выручка +24%
Прибыль +30%
капа = 25,5
P/S=1,23 — самый высокий в ритейле
Но и чистая маржа = 15% — самая высокая
Прибыль = 3,05
FCF = 1,05 млрд vs 1,9 год назад...Читать далее

На фото таунхаус в Доброграде, в котором зарегистрирована компания😄
Контора не дает EBITDA по МСФО17, и не дает разбивку амортизации — сколько амортизации относится к аренде, поэтому вычислить нормальную EBITDу нельзя.
EBITDA = 12,79 млрд (IFRS16)...Читать далее