комментарии eer999 на форуме

Получается если проголосуют за новацию то держатели облигаций добровольно откажутся от получения выплат по пятому и шестому купону так что ли?

eer999, нет, не так.

Дмитрий Зы, скажите вашу версию как будет

Получается если проголосуют за новацию то держатели облигаций добровольно откажутся от получения выплат по пятому и шестому купону так что ли?

Скажите а как ПВО вообще может подписать соглашение о новации если часть долга не урегулирована. Если только эмитент не собирается выплатить 5 и 6 купон до ОСВО. Вообще можно новацией погашать обязательство частично? Кто разбирается подскажите.

Что будет с пятым и шестым купоном его простили что ли в новации про его погашение не нашел ничего?

А за новацию предлагают в темную голосовать что ли?

Вообще возможно проводить новацию если суд 8 февраля признает Дэни банкротом?

Речь не о новостях, речь о рисках. Я не юрист и могу ошибаться в оценках. Если есть кто может прояснить непонятные моменты и прокомментировать логику рассуждений напишите, что вы думаете о этих рисках.

Что бы сейчас не предложил Дени колл по новации, если только это не выкуп сразу части долга не менее 10 % в знак того, что он начал платить, я вижу три больших риска:
1. При новации, держатели облигаций не будут участвовать в банкротстве Дени, вся еще живая дебиторка и оставшиеся активы уйдут на погашение кредиторки телекомам по конкурсному производству. Кредиторы оказываются в неравных условиях. А через год кода возможно будут первые платежи по новации, платить будет уже нечем.
2. Мы не знаем по какой стоимости были переведены предприятия от Дени к ПАО. Может ПАО должно за них Дэни существенные суммы (в том числе может и млрд.полученный за облигации) опять же мы этого незнаем. Раскрытий никаких нет. И какие сейчас активы у ПАО и сколько они реально стоят мы тоже незнаем. Из каких источников сначала заплатят телекомам. а потом будут гасить долг по новации, мы незнаем.
3. Если согласится на новацию придется с разницы между ценой приобретения и номиналом заплатить НДФЛ. При этом эмитент нам даст новые фантики (бумаги по новации), а мы заплатим реальными рублями со счета. Прибыль бумажная, а платеж реальный рублевый. Думаю многие усредняли позиции по 3 — 5 % добавьте к ним еще 13 %.
В итоге держателям облигаций я думаю новация не выгодна, платежи откладываются и цена им только обещания эмитента который уже ни рубля не платит полгода и со всеми судится. При банкротстве нас будет защищать закон, пройдет финансовая проверка и мы наконец получим объективные данные, все кредиторы попадут в один реестр и будут в равных условиях. И при банкротстве тоже будет график выплат ну только под присмотром суда и внешнего управляющего.
Что выбрать защиту закона или обещания эмитента заплатить когда нибудь потом?

Если будет новация то еще из своих денег придется заплатить подоходный с разницы между номиналом и ценой приобретения БО1.

Если при новации сразу погасят 15 % долга и в нее (новацию) включат долги не только по облигациям но и долги по телекомам, тогда на нее можно и даже нужно соглашаться. Если этого не будет, то лучше банкротство и включение долга по облигациям в общую конкурсную массу.

Стримброкер здесь ни причем

Речь о долге за облигации БО1. Нужно попадать в конкурсную массу по банкротству вместе с телекомами и налоговой (суд 08 февраля), а согласившись на новацию долг перейдет к ПАО, а оставшейся дебиторской и активами Дени колл рассчитаются с телекомами, а только потом если останется будут гасить новый долг по новации. Я думаю это ставит кредиторов в не в одинаковые условия. Телекомам заплатят раньше, держателям облигаций позже по новации.

В телеге стримброкер написал, что будет новация долга с заменой юр. лица. Значит долг по облигациям выведут скорее всего на ПАО. В это время Дени колл обанкротят телекомы и заберут все что там осталось. А мы как держатели опять останемся ни с чем и с обещанием заплатить через год. Нас просто хотят вывести за скобки, в другую очередь кредиторов. Мое мнение на такое нельзя соглашаться. Надо чтобы ПВО подавал на банкротство и мы попали в общую с телекомами кредиторку и в одну очередь, а не в отдельную по новации которую будут гасить потом если что останется. Так больше шансов вернуть хотя бы часть своих денег.