комментарии Вадим Рахаев на форуме

Вадим Рахаев, а мы куда- нибудь сегодня добьем на вечерке до поддержек(по бумагам) или все до среды откладывается?

Chef, откуда ж мне знать такое?

В полдень вроде ещё успокоились все. Завтра будем биться, а сегодня отдых.

Прибыль Норникеля за 6 месяцев по РСБУ снизилась на 38% г/г.

Chef, дождись МСФО по Норке. Производственный отчёт вышел в рамках прогноза — всё норм.

UPD: Капекс мог подскочить на фоне многих капремонтов и роста инвестиций в целом, но в остальном там не видно пока проблем. Обслуживание долга подрастёт, но не на треть прибыли.

Вадим Рахаев, и ч даст? расщифровка нужна

Lucia f, в зависимости от правильного выбора более эффективного инструмента сегодня, портфель накопительным эффектом за счёт этого одного процента даст прибавку на лишние 13.7% за 15 лет. Грубо говоря, при портфеле в сто миллионов, не поленились выбрать лучший инструмент сегодня и получили за это бонусом московскую однушку.

Вадим Рахаев, так заходить или нет сейчас в длинные ОФЗ, по вашей логике?

Нагибатор Рынка, это Вам решать — как Вы видите рынок долга, инфляцию, рынок труда, торговый баланс и т.п. Я вижу только фактор роста торгового баланса — вероятно рубль немного укрепится и не будет инфляции за счёт составляющей импорта, но прочие факторы пока не развернулись. Лично я пока на заборе сижу — думаю, будет ниже дальняк, но я могу ошибаться. Если карман жжёт — лесенка всегда помогала.

Вадим Рахаев,
ну ± 16-17% по этому типу бумашек

Lucia f, вот эту разницу в 1% на 15 лет пускаем и получаем два портфеля:
16% — размер Х
17% — размер 1.137х

Вадим Рахаев, там щас 500 цена. она вернется?

Lucia f, если прогноз ЦБ сбудется и далее до 41-го года инфляция 4%, то тело как раз продисконтируется до уровня текущей цены, а все купоны — бонус. То есть по сути идеальная ситуация, когда покупательная способность тела на дистанции неизменна, а имеется лишь купонный доход, часть которого направляется на условно пенсию, а часть реинвестируется в бетон, ЭЭ, сельхозку и т.п. Но Вы же понимаете, что это околоутопическая ситуация и устойчивые компоненты инфляции пока не устремились вниз. Значит второе дно вошедшему в подарок.

Вадим Рахаев, ну так то там доходность щас как у всех 16%
и есть и не до 41 года. такое же примерно. провалы не от года.

Lucia f, доходность там всё же разная (см. кривую): smart-lab.ru/q/ofz/order_by_mat_years/desc/

Вадим Рахаев,
почему думаешь что 46 предел? щас там 51-53% гдето

Lucia f, сейчас там 50.8%.

Вадим Рахаев, вот и интересно кто продает в реальности по 500 то что с номиналом по 1000

Lucia f, этот номинал вернётся в 2041 году. Даже при инфляции 4% 15 лет — это большой срок (1.8х выходит). При среднегодовой инфляции 6% за 15 лет будет 2.4х (уже дисконтированием текущей стоимости тысяча не возвращается). Ну, 10% сами можете прикинуть — будет х4 с гаком.

Любое появление более выгодного предложения приводит к продаже, т.к. инвестор живёт завтра, дисконтируя свой капитал сегодня на стоимость денег. Вот и мечутся — ищут как сохранить.

Вадим Рахаев,
ну с того, что я их могу купить. поэтому продают все же.
походу новое дно там в подарок. до 18% будет.
тоже хоца понять где ...

Lucia f, до 18% текущей купонной? Вряд-ли она ниже 46% опустится (само собой, если не учитывать КС выше 20%).

Вадим Рахаев, ну не прям только про 38. но и эта пригодна для просмотра

Lucia f, так с чего Вы взяли, что их продают те, кто брал по 1000? Их выпустили всего 500млрд. Около 350млрд лежат в пенсионных фондах, разных толстых портфелях, у страховщиков долями процента и т.д. Ещё под сотню гоняют управляющие в надежде поймать дно, реализовать идею и т.п. Остальное гоняют физики и мелкие юрики туда-сюда.

24 февраля многим наглядно продемонстрировали волатильность инструмента, его реакцию на кризисную ставку 20% и далее рост на снижении ставки. Если «молодой неопытный трейдер» увидел паттерн иксов, чёртас два он его отпустит: всего-то надо угадать дно (тем более каждый инфоцыган жужжит где оно), купить, получать купоны, быть застрахованным инструментом НКД, а далее слить на пике, сделав один конец и втарить новый инструмент.

Красиво звучит? А на деле втарили где-то у 650, а сейчас со слезами пролевают. Но далее у 450 будет «вот теперь точно ИКС делаем + 15.5% купонных» и снова залетят. Нет тут заговора.

Вадим Рахаев, просто видимо забыли что-то отключить или включили ошибочно — еще в вечерку пятницы(заметил).

Chef, нельзя там ошибочно включить — разные договора и разные ключи подключения. Подписал, заплатил — ключ получил.

any_to_real,
О! мудрец, как ты догадался что я пока, кажется, не очень понимаешь, что такое ОФЗ
офз оно и офз.
а кто льет — это важно. миш...

Lucia f, стоп-стоп. Речь про 26238 что-ли?

А что случилось со Smart-labиком — котировки в реальном времени — команда Мартынова запустила.

Chef, видимо, доходы выросли, если напрямую от мамбы. Месячная подписка для информационных ресурсов раньше стоила 15к при задержке 15 минут и 250к в режиме реального времени.

any_to_real, тоннами? и именно продал. покупок не видать таких пластов

Lucia f, минуту назад открыл первую попавшуюся — всегда есть плита и на покупку и на продажу — обращать на неё смысла никакого нет. Просто считайте самостоятельно требуемую Вам объективную доходность, далее получаете ценник по формуле и выставляете заявку. На ста бумагах пару раз в неделю нальют.

Мне тут купонный доход пришел по флоатеруПривязка к теплому лету сработала. Не рекорд и даже не призовое. Но пока не и конец лета.

genubat, хорош уже тыквы красить.

Вадим Рахаев,
проблема в том, что они борются ставкой, с инфляцией, которую сами же и породили, уронив преднамеренно курс рубля. уронили ме...

Lucia f, роняли тоже не от хорошей жизни. Тут имеет место типовая басня про лебедя, рака и щуку. Рост внутреннего производства на самом деле эту проблему будет сглаживать. Но сие не быстро.

Вадим Рахаев,
позволить не может — это прямые потери. но и без дисконта никак. но это менагеры нехай репу чешут теперь. в прошлом годе с ум...

Lucia f, там как-бы несколько ММ в ОФЗ стоят. Да и 200к — это всего 200млн. Если про сброс не по рынку, а выше на несколько процентов — там куча народу стоит — я тоже заявки на продажу и покупку выставляю. Разница в том, что я — не банк и выставляю в соответствии со своим прогнозом доходности и спредом от 1.5% до 10% в неликвидах, а крупняк стоит в диапазоне до 0.3% и им комфортно.

На счёт нашего финансового блока — тут тоже нужно понять одну простую вещь. Перестройка, которая сейчас идёт на планете последний раз была 600 лет назад — нет просто живущих ныне, кто понимает логику действий до мелочей — не с чего копировать. В итоге боремся монетарными методами с немонетарной инфляцией. Дефицит кадров и необходимость замещения импортной продукции на свою с 16% до 22% — это никак не монетарный фактор.

Но отпустить в свободное плавание тоже нельзя — есть риск словить какой-нибудь трэш.

Вадим Рахаев, ну ты же понимаешь, что сейчас цитируешь практически инструкцию старта космической ракеты для 95% тарящих флоатеры?

any_to_real, я читаю. Когда скинул пример флоатеров на ветке — пришёл человек и посмотрел не только проспекты, а даже балансы неизвестных ему компаний. Так что, думаю на ветке более 5% читают.

Вадим Рахаев, 100млн дивов — это через 20 лет по графику только, но боюсь, что уже на 50млн сломаюсь и личный фонд открою.
Хотя тут тоже дел...

any_to_real, хм. Его как-бэ и не пробьёшь — это достаточно анонимная штука. Информация о владельцах паев ЗПИФ не раскрывается и не содержится в ЕГРЮЛ, ЕГРН и других централизованных реестрах. Так что родственникам можно прислать открытку в соответствии с 5 статьёй устава родственных отношений.