<HELP> for explanation

Новости рынков

Новости рынков | Сбербанк, хорош, ное сть проблема...

а пробле мазаключается вот в чем:

глобальные фонды имея экспозицию на Россию, покупают самые ликвидные бумаги, и если управление идет активно, то во многих сбербанк сильно перевешен, в отличии от того же газпрома. В связи с большим ростом сбербанка, его вес в портфеле по капе явно у многих фондово подешел к критической отметке. Те фонды которые будут делать перебалансировку по итогам месяца хотят этого или нет будут вынуждены продавать его снижая вес в портфеле, покупая газпром. Такое происходило на моей памяти не раз. Ждем когда пойдет перекладка.  
 

Интереснейшая мысль, а где наши диванные аналитики, теоретики, что же они скажут?
avatar

Nevermore

отвечу как диванный аналитик теоретик
если сбер растет, а газпром снижается, соответственно в индексе доля сбера по капе растет, а доля ГП падает
после чего индексные фонды вслед за хеджами вынуждены выравнивать экспозицию, покупая сбер и продавая газпром
avatar

mitrych

mitrych, так перекладки пока не будет, пока не выровняют?
mitrych, не совсем понял. вот у нас эквити часть порта есть… есть бенчмарк со взвесом каждой бумаги в нем. мы напихали туда бумаги сбербанка под лимит, а тот же газ у нас к примеру андервейт. теперь из-за роста сбербанка %-ное отношение в портфеле становиться больше. Ну на пальцах, если у нас 100р и доля сбера не может быть более 25%. Мы его купили по 10р, а сейчас он стал 15р, след доля выше лимита, след нужно перебалансировку делать

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP