<HELP> for explanation

Рынок

Рынок | Транснефть (будет ли бомба?)

Героем последних дней являются акции Транснефти, которые выросли с сентября (за 4 месяца) месяца более чем вдвое.
Основной идеей роста является выпуск в свободное обращение обыкновенных акций принадлежащих сейчас государству, а это 78% капитала. Возможна конвертация префов.

Оценивая сколько могли бы стоить обыкновенные акции Транснафти, по сопоставлению со стоимостью трубопроводных бизнесов в США мы получаем очень привлекательные цели.

А именно, основные мультипликаторы Транснефти кратно меньше средних аналогичных показателей по сектору в Америке. Причем разница находится в диапазоне от 2 до 6 раз. Что подразумевает цели роста:

от 58000 х 2 = 116 000 руб.
до 58000 х 6 = 350 000 руб.
в средней оценке 58000 х 4 = 230 000 руб.

Бумага явно фундаментально недооценена.

Второй фактор, это знаменитые стратегические акционеры префов Транснефти, а именно структуры Интерроса и Нафта-Москва. Опять всплывает фамилия Керимова. Того самого спекулянта, который разгонял кратно бумаги Сбербанка, Уралкалия, и теперь, вероятно, Транснефти.
В бумагах идет инсайдерская игра. Все признаки этого.

Первая техническая цель роста находятся на уровнях в районе 127 000 по расширению 1,618 Фибоначчи, что также вдвое выше текущих котировок.В общем идея игры на повышение в Транснефти еще далека от завершения.
P\S Сегодня снижение, может из за того что приватизацию перенесут?
ИСТОЧНИК: PLAN.RU
 

а не приходило в голову, что инсайдерская игра там УЖЕ ЗАВЕРШЕНА?
avatar

megatrade

megatrade22, хм всплывает Керимов — понятно, значит ещё один пузырь раздувает… потом опять в банк акции заложит под кредит, который не отдаст, или раздаст ребятам которые по фибоначи да по всяким раскраскам торгуют, и когда в 10 раз дешевле цена будет обратно откупит…
бизнес по-русски.
приходило такое, ИМХО, но все же если учитывать мультипликаторы то цена хороша сейчас
avatar

door

Не совсем корректный расчет: 1) в обращении находятся только префы. 2) Щедрыми дивидендами компания никогда не отличалась и ждать от нее в дальнейшем иного пока нет оснований, особенно учитывая некоторые заявления по поводу обширных инвестпланов
avatar

MikeVD

такая чушь
цена сбербанка должна быть 230 если по мультипликаторам.
цена газпрома 400
цена ГМК 10 000
цена ФСК сейчас во много раз меньше того имущества что числится у этой компании
что за бред вы несёте? 350т насчитал, молодца
avatar

hasupapa

hasupapa, Про Лукойл скромно или скорбно:) промолчим
hasupapa, держи плюс. Хоть кто-то, кто РЕАЛЬНО оценивает русский бизнес. Интересно, кроме как отчеты хотя бы 90% людей видели как работают бизнес в России. Как целые отделы занимаются тем, что делают отчеты, которые ДОЛЖНЫ ВЫГЛЯДЕТЬ КРАСИВО, а не которые показывают реальную картину и т.д.

Русская нефтянка и все, что с ней связано таит в себе столько подводных камней, что никакой аналитик-водолаз их никогда не оценит.
BearStrikesBack, +1
поставил бы вам +, но не могу
avatar

g-i-g

Да, кстати, Интеррос, если не ошибаюсь если и не вышел несколько лет назад из префов Транснефти, то уж точно сократил свою долю (правда в пользу Керимова:))
avatar

MikeVD

Утром перед открытием прочитал эту хрень на форуме и сразу добавил в шорт.
Уже начало к 127 подбираться…
avatar

SANTEY55

да я вам ещё с десяток компаний приведу куда более интересных по фундаменталу
например взять тотже газон, или любую компании из энергетики.
вобщем можно хоть сколько рассчитывать «справедливые цены» наших компаний, но пока миноритарии никакой роли в компании не играют и в доходах не участвуют — все эти цифры будут носить лишь повествовательно-развлекательный характер…
в приватизацию Роснефти я ещё поверить могу, но транснефть хрен кому когда отдадут. Это просто анриал, как они тогда будут налоги собирать на нефть если не будет контроля за объёмами её сбыта.
Забудте эти сказки про приватизацию Транснефти.
особенно это улыбнуло «Первая техническая цель роста находятся на уровнях в районе 127 000 по расширению 1,618 Фибоначчи, что также вдвое выше текущих котировок» )))))
з.ы я не призываю шортить ее сейчас но и откровенный бред накуа постить
avatar

turist


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP