<HELP> for explanation

Блог им. ustas33

Двойной календарь на отчет Nike 28.06.2012

28 июня 2012 отчитывается Nike.
Судя по истории акция достаточно подвижная, но стреддлы пока дороги.
В предыдущие 2 года максимальное движение акции было 10%, среднее 5%.
 
Рассматриваю два варианта:
1. Покупка стреддла на августовских опционах. Судя по поведению улыбок волатильности в предыдущие отчеты во втором месяце вола падает меньше.
Цена — $8.73
 Двойной календарь на отчет Nike 28.06.2012
  2. Покупка двойного календаря (Double Calendar).
Страйки $92.5 и $105 июль/август
Точки безубытка на экспирацию $88.18 и $109.49.
Точки безубытка на t+14 $90 и $106.69.
Плюс небольшая маржа — $1590 на 10 контрактов
Цена — $1.52
 Двойной календарь на отчет Nike 28.06.2012
 
Двойной календарь на отчет Nike 28.06.2012
 В ходе анализа не одного ботинка не пострадало.

Копия 
 

Если позиции открываются на отчет, почему стрэддл август, а не июль?
avatar

margin

margin, в LiveVol Pro посмотрел, как падает улыбка на отчетах Nike.
Во втором, третьем месяце гораздо меньше вола падает.
Обычно стоимость предстоящей движухи уже заложена в стоимость стреддла. Маркет мейкеры тоже не дураки.
Алексеев Ярослав, А вы ставите задачу на отчете продать волатильность?
margin, я больше склоняюсь к её продаже. Вола почти всегда падает, исключая гепы на 20% вниз после отчета.
По идее от актива нужно танцевать. Каждой акции свою стратегию, или продажу волатильности или ставка на большую движуху.
Я согласна, что предстоящий отчет — прекрасная возможность заработать, согласна, что сейчас, сегодня августовский стрэддл выглядит привлекательнее по прибыльности и рискам. Но если я буду открывать стрэддл на NKE, то только накануне отчета и только с целью продать его сразу после выхода отчета — не для продажи волатильности.

Посмотрите еще отчет RIMM в этот день. Там может быть полный апокалипсис! Про RIMM буду писать пост позднее — во вторник или среду
avatar

margin

margin, забыл написать, позицию конечно перед отчетом буду открывать.

За RIMM спасибо! Пропустил его на радарах :)
Алексеев Ярослав, Еще можно обратить внимание на Lennar Corp. (LEN) 27 июня и Family Dollar (FDO) 28 июня
Это конечно был Epic fail.
Выждал. Закрыл по $1.35.
ATR и время сделали свое дело.

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP