Блог им. KiboR

А знаете ли вы, что в Ri...

    • 25 ноября 2019, 16:53
    • |
    • KarL$oH
  • Еще
— при шорте от 144 800 на Мосбирже пяти контрактов при цене 144 700 на счете будет отрицательная вар.маржа в районе 500 рублей из-за роста бакса примерно на 30 копеек и топтании MXI на месте?

— во время лонгов от 145 000 на Мосбирже пяти контрактов при цене 145 100 на счете будет отрицательная вар.маржа в районе 500 рублей из-за укрепления рубля примерно на 30 копеек и топтании MXI на месте?

Об этом писалось уже сотни раз, но все постоянно забывают.

Кто сможет на пальцах объяснить почему так происходит, тому за самую оригинальную версию переведу 500 тимофейчиков.
★2
49 комментариев
Из-за разницы стоимости ГО и шага, которая меняется каждый момент времени на сайте moex.com. Я так думаю.
avatar
Иван Боженков, 
avatar
зато при росте бакса, в нефти дают больше рублей. 
Все наоборот… Бакс вверх, — РИшка вниз, бакс вниз, — РИшка вверх..
Происходит из-за пересчета цен акций в долларах.
К примеру стоит акция 130руб, при курсе 65 это 2 долл..
Курс бакса вырос в 2 раза, теперь акция в рублях по прежнему 130, а в долларах всего 1 бакс..
РТС — долларовый индекс…
avatar
Сергей, нет такой сильной зависимости. Если газпром двиганут вверх или сбербанк, то рост доллара все равно не помешает росту индекса. 
avatar
Кто сможет на пальцах объяснить почему так происходит, тому за самую оригинальную версию переведу 500 тимофейчиков.

моя версия — энто все происки опционщиков....
avatar
чего ты детсадовские вещи спрашиваешь =)
avatar
KarL$oH, а чего тут спорить, тут и так понятно. Основная масса собеседников пока что 18-19 годов.
avatar
Открывай файловую библиотеку.
Фьючерсный контракт на Индекс РТС
fs.moex.com/files/3244

И смотри пункт 2.1.3 «Вариационная маржа рассчитывается по следующим формулам:»
avatar
вход и выход из позы считают по одному курсу. поэтому никак не может быть отрицательная маржа, что если вы зайдете по 145000 покупку и выйдете по 145100 в течении одного дня
avatar
KarL$oH, не могу ничего сказать по этому поводу… Я Ри не торгую… есть 2 проданных кола 145 на ЛЧишном счете… так они плюсуют..



avatar
Я даже знаю что  Каленкович в юности опционной на эту херню попал, дядь, а дядь, дай 50 тимофейчиков))))
avatar
не не… 54 ровно
avatar
KarL$oH, ГО кстати на бакс завязано… Вот из-за увеличения ГО может быть отрицательная вариационка..
Я помню времена когда 1к. РИшки стоил 12-14руб…
avatar
Сергей, на дне 2014 до 45труб поднимали
avatar
KarL$oH, ты снял с языка то, что я сразу не озвучил =)) можешь свои топики каждые два года перепечатывать и будешь всегда топ автором
avatar
KarL$oH, хорошо что есть ты. Есть кому покусывать. Я давно уже сдался и занес всех в ЧС, они наверное и рады
avatar
KarL$oH, при клиринге происходит техническое переоткрытие позиции по новому курсу, читайте спецификацию
avatar
Иван Собакин, 
техническое переоткрытие позиции по новому курс
это никак не отменяет факта (если рассматриваешь полную ВМ за обе части сессии), что на основном клиринге клиент может оказаться с ВМ сессию<0, при тех условиях, которые описывает Афтар. 
avatar
flextrader, не может! выше в комментах уже написано подробно. Возьмите формулы из спецификации и подробно посчитайте. Особенный упор на курс доллара, где какой берется
avatar
KarL$oH, в четверг вечером продал… по 1200руб… сейчас цена около 800… вроде профит капит..
клиринги пофигу… лишь бы ниже 145 к 28числа закрылась ришка…
avatar
KarL$oH, если вопрос про хеджирование чего то рублёвого, то надо доллары добавлять к РТСу
avatar
Потому что мосбиржа во время клиринга пересчитывает стоимость позиции по новому курсу, добавляя — вычитая тики цены, чтобы стоимость позиции  не менялась, с учетом нового курса доллара ( т.е., чтобы внутренняя стоимость позиции оставалась неизменной при изменившемся курсе доллара) . 
Сделали такой пересчет, чтобы упростить работу хеджеров. 
Вообще, этими +- копейками, в результате, можно пренебречь. Во фьючерсах, в которых цена привязана к доллару, вам важно быть правым в изменении цены актива в долларах. Изменением курса рубля к доллару можете пренебречь.
avatar
Фадеев Виталий, вот я примерно тоже самое хотел сказать, но проще: «а мне по**й» а если при работе с РТС одновременно считать курсы доллара к рублю, рубля к теньге, и теньге к фунту, то вообще… тем более по**й
avatar
KarL$oH, даже ты этого не знаешь))
Имеем:
— при шорте от 144 800 на Мосбирже пяти контрактов при цене 144 700 на счете будет отрицательная вар.маржа в районе 500 рублей из-за роста бакса примерно на 30 копеек и топтании MXI на месте?

Отрицательной вариационки не будет) Вариационка будет положительная, но скорректированная на процент роста бакса.
т.е. в данный момент эти 5 контрактов на отрезке 100 пунктов стоят 638,94 руб, исходя из расчетного курса бакса 63,894.

Вариационка НЕ БУДЕТ отрицательной, она при расчетном курсе бакса 64,194 (+30 коп) будет равна 641,94. т.е. даже больше на 3 рубля :)
И даже при падении бакса на скажем гипотетические 10 рублей, (63,894-10) = 53,894 вариационка и тогда не будет отрицательной и будет соответственно 538,94 рубля.
avatar
trader_95, Абсолютно верно!!  Неправ пропелерный друг))
avatar
Алексей В, там самое интересное начинается уже потом, когда поддерживаешь позицию. Мы же имеем ежедневные по два раза на дню прибавления и вычитания вариационки во время клирингов.
В итоге сумма этих промежуточных итогов(клирингов) за весь период не равна как если бы мы взяли начальную точку открытия позы, начальное расчетное значение бакса и конечную точку закрытия позы и конечное значение на момент закрытия позы расчетное значение бакса.
И как это захеджить эффективно уже интересный вопрос.
avatar
trader_95, можно предположить, что итоговый результат в рублях будет зависеть от среднего значения курса доллара за время удержания позиции.
avatar
trader_95, один момент : сразу!  после 13:59:59 действует фиксинг инд.курса  с 13-45, -> все что попало на промклиринг рассчитывается по нему

avatar
Вар. маржа в обоих случаях будет положительной. Удивительно, что есть люди, торгующие не первый год на рынке, которые до сих пор этого не понимают. 
avatar
Reznor, я бы на месте Карлсона отдал мне все свои тимофейчики и снес этот позорный топик, пока остальные не увидели)
avatar
trader_95, поддерживаю )
avatar
Не будет никакого убытка при шорте Ри и росте бакса, даже если Ри на месте останется. Вариационка считается по формуле: цена в пунктах открытия шорта минус цена в пунктах текущая, и все это умноженное на стоимость пункта. 
avatar
Да все давно известно, если читать внимательно спецификацию:

Вармаржа 1 контракта РИ в рублях = (номинал РИ сегодня в рублях по клиринговому курсу сегодня — номинал РИ вчера в рублях по клиринговому курсу вчера) + номинал РИ вчера в пунктах*0,02*(клиринговый курс вчера-клиринговый курс сегодня)

Величина в первых скобках примерно равна изменению индекса Мосбиржи*100, а во вторых скобках примерно прибыль в шорте USDRUB_TOM с 18:30 вчера по 18:30 сегодня.

Если позиция лонг открывалась сегодня, то номинал РИ вчера надо заменить на номинал открытия позиции. А если позиция лонг  закрылась сегодня, то номинал РИ сегодня надо заменить на номинал закрытия позиции.

Для шорта выщеуказанную величину надо взять со знаком минус. 

PS. Тимофейчики не нужны.
avatar
А мне кажется, вы это уже поясняли как-то, но я все равно не помню, т.к. мне пох_ю, на моих лосях это не сказывается никак. Извините, если что не так написал или кто-то что-то не то прочитал.
avatar

теги блога KarL$oH

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн