комментарии Vasilii Pupkin на форуме

Размышления по п. 3.
Если страйк минус цена опциона не будет достигнут, а фьючерс потеряет пункты, то возникнет дополнительный убыток, т.к. опцион нелинейный. Т.к. ближе к экспирации опцион, даже при определенном росте фьючерса не наберет стоимости. Т.е. если страйк (70 000 — 1 000 = 69 000 не будет достигнут, а фьюч куплен за 76 072. и он упадет до 69 500, то будет дополнительный убыток.
Получается, что фиксировать фьючем нужно только когда опцион в деньгах.

Здравствуйте! Прошу помощи… и не судить строго...
Купил опцион пут на Si 9.20 со страйком 70 000 за 1000 р.
цена базового актива растет.
вариационная маржа положительная.
Как я понял из изучения инфы по маржируемым опционам, то вариацион маржа должна падать...
Пожалуйста помогите разобраться:
1.если я продам опцион дороже чем купил, то получу разницу от продажи + вариационную маржу в момент времени?
2. если в момент времени вар. маржа + 100 р. я продам опцион за 900 то получу: -1000 (покупка опциона) + 100 (маржа в момент) + 900 ( от продажи опциона) = 0
3. если стакан пустой и куплю фьючерс:
* при экспирации и недостижении страйка-цена опциона, получу: — цена опциона (1000 р.) + Вар. маржа по фьючерсу ( в идеале больше чем цена опциона)
* при достижении страйка — цена опциона, получу: + разницу — вариационную по фьчерсу