комментарии Vovchick411 на форуме

В Русспрофиле информация: Доля Петронефти 99% и лично Трушева 1% в СТТ находятся под обременением с 10.08.2018г.

Евгений Рублев, если кто помнит, то бывший ГД подал иск по поводу получения своей доли в СТТ. На время арбитража активы заблокированы.

Однако, как составлено!
«доводит до сведения владельцев облигаций серии 01 и серии БО-05, в отношении которых допущен дефолт, что 28 июня 2018 года Общим собранием участников было принято решение о смене генерального директора Общества.»
Класс, а до других не доводит!

Vurdalack, Да. Я вот тоже не понял.Получается с этих слов Держатели других выпусков могут не переживать что ли???))) А вообще из профессионалов кто нибудь серьезно анализировал их отчет? Какое резюме то по отчету?

Евгений Рублев, я не профессионал, но: в целом по отчету компания в жесткой заднице.
Выручка выросла за тот же период (за полгода 2018/полгода 2017) в 2 раза, но Валовая прибыль осталась той же. То есть рентабельность продаж снизилась в 2 раза. Валовая прибыль не покрывает даже коммерческие расходы. Просрочка по выплатам %-тов по большинству заемных средств — как я понял по тем, по которым просрочки еще нет, просто не наступил срок выплаты.
За полгода ввели в строй основных средств на три млрд. денег в на счетах чуть меньше 100 млн.
Ну и само собой рост по статьи по выплатам процентов — 0,5 млрд.

А не пробовали обратиться к брокеру?
Брокер также все это делает, правда за определенную мзду.
Например, БКС мне ответил на мой вопрос, что мне нужно сделать, чтобы досрочно потребовать погашение:
«Нужно подать поручение на реализацию прав по ЦБ в офисе БКС, комиссия 1550 руб.» 

Поэтому лично я предполагаю, что арбитраж (неважно, какие условия опциона) по владению 20% доли в уставном капитале (для СТТ это всего лишь 8.4 млн руб) имеет место по той причине, что актив приносит и будет приносить доход.

Vovchick411,
или, например, специально не платят потому что по каким-либо причинам продают актив (вынудили или сами) — ведутся переговоры и потом долги повесят на покупателя.
А продать хотят задорого — поэтому директор и хочет свою долю.
Но высока вероятность того, что не договорятся и всё начнут банкротить, а потом на торгах покупатель выкупит за 20-40% от номинала и только залоговые кредиторы своё получат (ну в общем как обычно). А пока все денежные потоки могут выводиться…

alexshein1977, не исключаю такую возможность.
Но при этом честно ответьте на вопрос: стали бы вы лично покупать проблемный актив? внешний покупатель, не имеющий отношение к ГК, вряд ли будет влезать в эти игры. Сейчас «все ходы записываются» и при реализации активов могут всплыть всякие-разные факты. Что может привести к такой статье, как мошенничество. И как следствие этого долгие суды, оспаривание и признание сделок незаконными и т.п. а для покупателя — заморозка многих миллиардов.
Как мне видится — СТТ нужны длинные дешевые деньги, чтобы закрыть сами дорогие кредиты и облигации. Ну и хочется верить, что отчетность за 2018Q2 покажет продолжение тенденции досрочного погашения дорогих кредитов.
поэтому перепродать могут своим. А это опять мошенничество:)

ООО не АО/ЗАО, оно не имеет акций. Получив долю, не получится просто выставить на продажу, как пакет акций или слить частями. Иметь какую-то долю в том, что не приносит дохода, да еще и подавать в суд — достаточно глупая трата времени, поскольку:
1. рыночная цена в основном определяется показателями CF, рентабельности и долговой нагрузки,
2. владельцы — последние, кто получит что-то при продажи организации с молотка.
3. с недавнего времени руководящий состав и владельцы (+ конечные бенефициары в лице Р.Трушева) являются субсидиарно ответственными лицами по долгам своего предприятия.

Поэтому лично я предполагаю, что арбитраж (неважно, какие условия опциона) по владению 20% доли в уставном капитале (для СТТ это всего лишь 8.4 млн руб) имеет место по той причине, что актив приносит и будет приносить доход.
В будущем возможна капитализация нераспределенки (в смысле, когда она появится) с последующим выкупом доли самой ООО СТТ у любого владельца (выход этого владельца из предприятия). И именно в будущее смотрит сейчас ГД СТТ.
Но не завывайте, что каждый из вас в силу обстоятельств сам сможет стать владельцем СТТ, если ООО станет АО, а облигации конвертируют в акции.

… и в тот момент, когда оно «уходит с молотка» и возникает у ООО «САМАРАТРАНСНЕФТЬ-ТЕРМИНАЛ» сумма, которой она расплачивается с должниками.

Вадим Хавин, с теми, кто первый в очереди

Александр, Со всеми, но в порядке очередности: ЗП/бюджет/остальные

Вообще какие могут быть драйвера роста?
1) В России согласовано с ОПЕК увеличение добычи нефти, возможно и для внутреннего спроса что-то увеличат, то что добыли где-то надо перерабатывать.
2) Сейчас сезон обработки урожая, потом уборка — потребность в топливе наверняка возрастает.
3) Цены на нефть не такие низкие как в середине 2017, рентабельность должна быть выше.
4) Не смог найти конкретно что-когда, но судя по тому что Роснефть проводит закупки на обсуживание в технологический простой, то какая-то их часть Самарских НПЗ будет планово поставлена на паузу. А значит возможно нашему НПЗ что-то перепадет.

Зачем вводить электро подстанцию если всё плохо?
Зачем директору увеличивать долю в НПЗ в 20 раз если все плохо?

Иванов Максим,
Основной позитив в истории с СТТ это действующий НПЗ. Как бы не развивалась ситуация физ актив останется. В случае банкротства-->введения внешнего управления-->продажи НПЗ, новый собственник получит и долги, которые придется обслуживать.
Сегодня звонил в ПетроНефть (Московский офис, +7 (495) 150-46-46). Суровый мужской голос поведал, что банкротиться они не планируют, в течении этого месяца обещают решить проблему с дефолтом по облигациям (как не уточнил), сначала должны выплатить просроченные купоны.
Еще из новостей по СТТ, с 20/07 прекращается договор с ООО«Москва Сити Секьюритиз» о поддержании (стабилизации) цен на облигации.

Максим Сергеев,

Тоже сегодня звонил и видать он-же сказал тоже самое.
Поддержку не только по этим прекратили, но и по 1 и 3 выпуску, там же 3 новости подряд, только я не понял с 10 числа они якобы должны были что-то поддерживать и договор насколько понял заканчивается 20, там объемы никакие и не видно чтобы они что-то пытались поддерживать, короче этот ихний ход я вообще не понял, возможно там поддержка начинается от какого-то уровня который был пройден вниз, короче мутная какая-то поддержка, либо еще идея что она вне рынка была.

Иванов Максим,
Честно говоря, как интерпретировать новость про прекращение поддержки, я тоже не понимаю, положительно или отрицательно. Как только эта история началась, объемы в стаканах минимальны. Скорее всего вы правы, был пройден оговоренный уровень, после которого уже нет смысла поддерживать штаны!!!)))))

Максим Сергеев, тут дело не в штанах, а в большом риске убытков для самой «конторы-поддерживательницы ликвидности». Для этой поддержки на ее балансе должны быть эти самые ценные бумаги, иначе как она сможет выставлять на продажу? Бумаги СТТ — неликвид. Шортить никакой брокер не даст. ну а сам договор о поддержании (стабилизации) цен на облигации -это срочный договор. Просто срок закончился. Информация об окончании срока была еще до дефолта в разделе «Организаторы»
www.rusbonds.ru/toolorg.asp?tool=124762

ну вот еще один дефолт по облигациям и ноль реакции

Денис, Парни необходимо покупать и покупать.

AMSHA, почему? Аргументы?

Денис, мне выйти надо

AMSHA, до конечной состав идет без остановки…

А можно и прикупить немножко…

Vovchick411, ну это уже опцион получается. Либо все, либо ничего)

Денис, сейчас, до выхода отчетностей (1,5 месяца после завершения отчетного периода) все действия будут носить вероятностный характер. Так что пока все на свой страх и риск. Кто-то пойдет к своему брокеру и будет хотеть досрочного погашения. кто-то будет сидеть до 2022 года (при условии, что СТТ будет жить).
Лично мне представляется, что СТТ все же гасит дорогие обязательства. и выпуск СТТ-01 — самый дорогой. а как его погасить досрочно? это уже риторический вопрос, поскольку основные действия уже сделаны. И я уже ниже описывал возможные действия СТТ.

Vovchick411,
Вашу мысль понял, но смотрите СТТ 28.12.2017 размещает БО-5, причем в полном объеме (3 млрд) разместить не удалось. И уже по первому купону (26.06.2018) допускает тех дефолт, который перерастет в дефолт. Получается они решили дефолтить все выпуски, находящиеся в обращении. Но тогда как это вяжется с планами разместить БО-4 и БО-6. В апреле они регистрируют программу на 25 млрд. Значит планы у СТТ резко поменялись, так как после таких маневров разместиться у них не получится. А может быть все гораздо проще, и происходит банальный вывод средств из актива, с последующим бегством действующих лиц в теплые страны и проклинанием ненавистного режима?)))

Максим Сергеев,
Об этом я тоже думал, но физический актив не выведешь путем банковской транзакции. Но 20.06.18 СТТ выплатила купон по серии БО-03. Если вы смотрели отчетность первого квартала, то там указано, что активы заложены под гарантии кредитов. а так вообще:
Дополнительная информация об исполнении эмитентом кредитных обязательств (из отчетности 1-го кв 2018)
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 117 000 000 рублей, а также процентов в размере 9 891 880, 24 рублей по Кредитному договору от 19.02.2016 № 900002, заключенному между Эмитентом и ПАО «МЕТКОМБАНК».
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 258 333 333,33 рублей, а также процентов в размере 82 440 182,65 рублей по Кредитному договору от 12.03.2015 года № МСК-003/НКЛ-2015, заключенному между Эмитентом и ПАО «МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК».
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 221 387 143,18 рублей, а также процентов в размере 68 919 734,64 рублей по Кредитному договору от 24.03.2016 года № МСК-027/НКЛ-2016, заключенному между Эмитентом и АКБ «Абсолют Банк» (ПАО).
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 82 500 000 рублей, а также процентов в размере 30 750 053,04 рублей по Кредитному договору от 29.02.2016 года № МСК-015/НКЛ-2016, заключенному между Эмитентом и АКБ «Абсолют Банк» (ПАО).
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 42 416 415,45 рублей, а также процентов в размере 17 624 952,19 рублей по Кредитному договору от 28.12.2015 года № МСК-198/НКЛ-2015, заключенному между Эмитентом и АКБ «Абсолют Банк» (ПАО).
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено досрочное погашение кредитных обязательств в размере 35 266 320,48 рублей, а также процентов в размере 24 120 397,85 рублей по Кредитному договору от 28.10.2011 года № 04-1/0619к, заключенному между Эмитентом и АКБ «Абсолют Банк» (ПАО).
29.03.2018 года Эмитентом осуществлено полное досрочное погашение кредитных обязательств в размере 1 000 000 000,00 рублей, а также процентов в размере 5 740 267,98 рублей по Соглашению № Мск-009/КСн-2018 от 31.01.2018г.
28 апреля 2018 года осуществлена выплата дохода по второму купонному периоду в отношении облигаций серии 03 в размере 60,16 руб. в расчете на одну облигацию, общей суммой выплаты 120 320 000,00 руб.И было досрочно погашено несколько кредитов

А можно и прикупить немножко…

Vovchick411, ну это уже опцион получается. Либо все, либо ничего)

Денис, сейчас, до выхода отчетностей (1,5 месяца после завершения отчетного периода) все действия будут носить вероятностный характер. Так что пока все на свой страх и риск. Кто-то пойдет к своему брокеру и будет хотеть досрочного погашения. кто-то будет сидеть до 2022 года (при условии, что СТТ будет жить).
Лично мне представляется, что СТТ все же гасит дорогие обязательства. и выпуск СТТ-01 — самый дорогой. а как его погасить досрочно? это уже риторический вопрос, поскольку основные действия уже сделаны. И я уже ниже описывал возможные действия СТТ.

А можно и прикупить немножко…

Тоже уведомление пришло о выплате. Втб брокер

Александр, вам брокер в сообщении указал именно о выплате или что-то другое?

Что-то не совсем понятно. информацию о дефолте в НРД упало 21.06.18:
www.moex.com/ru/listing/emidoc-data-facts.aspx?id=837151
а то, что выслала Патриция
www.nsd.ru/ru/db/news/ndcpress/?id36=869331
это все инфо о выплате или, как указал sergeiponomaref, просто дополнительное сообщение о дефолте?

Прошло 10 рабочих дней с момента выплаты дефолта, технический дефолт перешел в дефолт. Собственно об этом и сообщение в НРД. С чего Вы взяли, что купон кому-то капнет?

sergeiponomaref, НРД обычно отражает реальную выплату купона, на то он и НРД.

Патриция, 100%. НРД эти деньги каким-то образом получил, либо через него они как-то прошли — тут я не знаю. но 100%, СТТ пульнул оплату 4-го купона серии СТТ-01 (ISIN RU000A0JWKY8).

воу воу, палегче))

Тут еще круче завернулось, вот такое уже от брокера прилетело:
Досрочное погашение облигаций по требованию владельца, по бумаге: СТТ 01, эмитента: ООО «САМАРАТРАНСНЕФТЬ-ТЕРМИНАЛ».

Виктор, я думаю, это требование возникает автоматически после наступления дефолта.
ООО «САМАРАТРАНСНЕФТЬ-ТЕРМИНАЛ» – Возникновение у владельцев облигаций эмитента права требовать от эмитента досрочного погашения принадлежащих им облигаций    

инфа www.disclosure.ru/issuer/6367042944/

Денис, мне сегодня пришло сообщение от брокера о выплате купона по ССТ 01, что бы это могло значить?

Виктор Бояркин, если не секрет, какой брокер?

там, кстати просто событие, что как раз не выплатили

Денис, читайте внимательно:

Сообщения о ценных бумагах и событиях по организации
06.07.18
(INTR) О корпоративном действии «Выплата купонного дохода» с ценными бумагами эмитента ООО «САМАРАТРАНСНЕФТЬ-ТЕРМИНАЛ» ИНН 6367042944 (облигация 4-01-36502-R / ISIN RU000A0JWKY8)

так, а возобновить торговлю облигациями теперь не могут?

Денис, почему не могут… все торгуется, просто планка. Стакан зеленый

Сегодня что-то кому-то выплатили: www.nsd.ru/ru/db/news/ndcpress/?id36=869331

Патриция, Если эта инфа правдива, то по этому, выплаченному купону, задолженность 420 млн… и эта сумма больше половины всей задолженности по невыплаченным купонам

Насчет банкротства Москва говорит «не для того завод столько строили чтобы банкротить, будем платить», вообще судя по словам дефолт должен был быть только техническим, но фраза «решение еще не принято», конечно смущала. По отчёту за 1кв видно что они старательно рассчитываются с банками. Не помню то ли в проспекте то ли в их статье читал что они планируют эти кредиты заменить облигациями (то есть так и идет) так как они им более выгодны. Вообще одно дело платить 10%, другое 17%. Можно только догадываться, что они хотят как-то проломить ставку.
У меня вопрос так и остался: кто знает как выйти на основных держателей их выпусков (те кто ступал миллиардами и сотнями миллионов)? — я думаю те люди должны обладать куда более детальной информацией.

Иванов Максим, Максим на сайтеРусбонда сказано что организаторы всех размещений: Абсолют-банк. Видимо он и основной держатель. Так как он же и основной кредитор(из отчетности СТТ за 2017 год это видно.на их сайте есть она)

Евгений Рублев, МКБ так же является кредитором СТТ