Список проголосовавших за комментарий "Дмитрий Овчинников, здравствуйте! Сильно запоздалый ответ, но решил изучить ваш блог с самого начала.<br/> <br/> Глобально согласен с вами, что усреднение ухудшает системы. Но считаю, что это не абсолютно всегда так (есть исключения).<br/> <br/> Сначала по вашему кейсу, вызвавшему бурные обсуждения. Могу ли я переформулировать его следующим образом:<br/> 1. имеется две системы со следующими параметрами: «Прибыльные трейды 80%<br/> Прибыльный трейд 100 руб<br/> Убыточные трейды 20%<br/> Убыточный трейд 300 руб»<br/> <br/> 2. первая система всегда входит-выходит согласно правилам с size = 1<br/> 3. вторая система всегда входит-выходит согласно правилам с size = 2, но активируется только в 20% случаев, когда первая система выходит с убытком<br/> <br/> Можно ли считать данное описание эквивалентом мартингейла с двумя уровнями, которые в вашем посте?<br/> <br/> Если да, то получаем следующие результаты. Смоделируем серию из 100 сделок:<br/> <br/> 1 система:<br/> <br/> Сделки прибыльные 80 прибыль 100 сумма 8000<br/> Сделки убыточные 20 убыток -300 сумма -6000<br/> <br/> 2 система (пропускает 80% входов): <br/> <br/> Сделки прибыльные 16 прибыль 100 сумма 1600<br/> Сделки убыточные 4 убыток -300 сумма -1200<br/> <br/> Итоговый профит обоих систем: 2400<br/> <br/> Для работы связки из двух систем требуется вдвое больше ГО, и, т.к. вторая система пропускает 80% сделок, то капитал используется менее эффективно, чем в первой системе. Поэтому профит на единицу капитала падает. Но суммарный профит растет (предположим, что у нас ЕБС с большим капиталам в долгосрочных акциях, и ГО под спекпозиции используется под залог бумаг).<br/> <br/> <br/> Также хотел уточнить про усредненение. В некоторых редких кейсах усредненение улучшает ТТХ стратегий, например, в одной из моих (расчеты на тиках, период удержания от нескольких секунд до 15 минут) усреднение дает на 10-15% больше прибыли при на 10% меньшей просадке. Также еще одним кейсом, когда усреднение может помочь, является неполное исполнение заявки: если стратегия чувствительная к проскальзыванию, могут налить меньше сайза, риск-параметры позволяют сделать добор, но при этом уже хочется большего запаса прочности, и поэтому докупка (в т.ч. в размере большем, чем размер недобранного) может производиться на уровне ниже, чем исходный вход"