Список проголосовавших за комментарий "Хорошо, но неполно. Вообще чисто теоретически надо открывать (или сохранять ранее открытую) позицию по знаку математического ожидания будущего приращения цены (ее размер — это зависит от чувствительности к возможным потерям). И только у таких стратегий матожидание будет положительно. Напомню, что знак имеет три значения: -1, 0 и +1. Этот знак точно мы не знаем, поэтому пытаемся действовать по его субъективной оценке. А стоп или тейк — это лишь признание нашей предыдущей субъективной оценки — ошибочной и смена субъективного взгляда на знак этого матожидания. Это в самом общем случае чисто методологически. А дальше нам надо отвечать на вопросы:<br/> как строить эту субъективную оценку?<br/> как признать ошибочной предыдущую оценку?<br/> <br/> Самое интересное, что без дополнительных условий на взаимосвязи между прошлой информацией и будущим приращением цены однозначных ответов на эти вопросы нет. А вводя эти условия, мы уже не можем быть уверенными в их истинности и проверить это можем только путем корректных тестов для проверки ответов на эти вопросы, полученных в рамках дополнительных условий, на истории.<br/> <br/> Можно, например, легко показать, что если в последовательности знаков приращений присутствует положительная корреляция, то надо торговать по принципу «дай прибыли течь, быстро фиксируй просадку», а если отрицательная, то «быстро фиксируй прибыль и пересиживай убытки». И самое интересное, что в первом случае вторая стратегия имеет отрицательное матожидание, а во втором