Список проголосовавших за комментарий "Ed Wildi, да я смотрел такие ETF, они сейчас вообще сильно отстают от в целом растущего рынка. Не знаю что у них там за алгоритм. Возможно они продают в минус, что в моем варианте стратегии не практикуется. Например они получили акцию по 65, она упала до 50 и они продают 50 колл, он исполняется, получается акция закрылась в минус. Минус небольшой с учетом премий но всё же минус.<blockquote>Возможна ли реализация covered call стратегии, чтобы они давала доходность выше, чем просто buy and hold на этот же актив?</blockquote>Нет, в общем случае невозможно. В покрытых продажах мы жертвуем потенциалом условно бесконечной прибыли ради огранченной прибыли, при этом еще значительно уменьшаем риски, особенно если говорить про продажу годовых опционов, в которых премия может составлять от 20%, то есть риски на 20% меньше, это очень много.<blockquote>Я понимю, что эта стратегия лучше работает на боковике, но мы же стараемся выбрать растущие активы, и как будто им проигрываем. Смотреть на QYLD против QQQ вообще больно.</blockquote>Да все верно, последнее время американский рынок был очень трендовый: либо вверх, либо вниз. Эта стратегия просто не попадает в такой рынок. Но посмотрите напрмиер на Nikkei с 1995 по 2015 годы. 20 лет по сути рынок стоял на месте. Или на РТС то же самое. На таких рынках покрытые продажи с возможностью открытия дополнительных покрытых продаж в случае падения отлично работает"