Список проголосовавших за комментарий "ch5oh, Опционная позиция отличается от БА как БА*N(d1). Цена опциона не как не зависит от МЮ. Ее Мю просто нет в формуле. Вы это МЮ задаете самостоятельно тем что выбираете страйк. У вас d1=1/2 сигма, Если страйк и БА равны. Вы можете изменить d(1), добавить ln(S/K)/sigma*T^0.5. Цена конечно измениться, потому что вы добавили сдвиг. Ну и на что еще цена измениться? На не симметричность распределения БА и его эксцесс. Причем посчитанный с 0 МЮ. <br/> <br/> "