Список проголосовавших за комментарий "Максим Барбашин, <br/> <br/> 1. Роста S&P500 на длительных интервалах относительно М2 — НЕТ.<br/> 3. Про плечи и их влияние на риск — это в конце доклада вскользь. Все, что раньше — это рассуждения для одного постоянного плеча, включая без плеча.<br/> 4. Как раз в докладе я и доказываю, что хэджирование фьючерсом или опционом=изменению портфеля, т. е. перевложению в другие инструменты, близкие к долговым. <br/> <br/> А все рассуждения о бессмыленностях идут в рамках, что мы не уходим в другие инструменты, а имеем в одном одну из трех позиций: лонг полностью или частично, шорт полностью или частично, аут."