Список проголосовавших за комментарий "ch5oh, <blockquote>через ДХ</blockquote><br/> По хорошему, тут надо проводить следственный эксперимент. Завести два независимых портфеля: в первом реально купить опцион, во втором виртуально его продать и включить реальный ДХ. И потом сравнить их эквити. Насколько понимаю: БШ, Кирилл Ильинский (его фраза: «стоимость опциона — стоимость его хеджа»), bstone, Дмитрий Новиков (и вообще все кто считает, что опцион можно симулировать голым фьючом) утверждают, что эти эквити будут полностью одинаковыми. А мне кажется, если захватить достаточно большой период времени (чтобы там и гэпы были, и наоборот периоды застоя с временным распадом), то эквити будут достаточно сильно отличаться. Корреляция будет, но не 100%. И финальный PnL может довольно сильно будет отличаться. А если бы не отличался, вот тогда бы можно было утверждать, что метод «через ДХ» имеет право быть. Вот бы кто такой эксперимент замутил…"