Список проголосовавших за комментарий "bstone, про «синергетику» ничего не скажу, но вам не кажется, что подход, который «назначает каждому опциону свою волатильность для хеджирования», по идее должен быть тождественным подходу ДХ всего портфеля по общей воле портфеля, посчитанной как сумма взвешенных по дельте этих же волатильностей обоих опционов? Что в общем-то и есть ДХ по БШ, только с вашей собственной волой, или как некоторые называют это по собственной дельте. "