Список проголосовавших за комментарий "KiboR, а что значит «риски будут занижаться», в этих формулах «риск» — это понятие условное, его не надо трактовать в процентах или еще как-то, это просто некоторые чиселки, которые для двух стратегий показывают их относительную рискованность исходя из выбранной логики. Да, «полустандартное отклонение» получается обычно в sqrt(2) раза ниже стандартной сигмы, а общее сортино — во столько же выше шарпа. Ну так отсюда не следует, что риски занижены, потому что шарп и сортино несопоставимы (у них разные «риски» в знаменателе). Сортины надо сравнивать друг с другом для разных стратегий."