Список проголосовавших за комментарий "Зачем тебе дельта нейтраль. Опционы созданы для плечевой торговли. Чтобы увеличивать потенциальную прибыль, не увеличивая потенциальный риск. Вот к примеру твоя система встала в Лонг. Ну вот как сегодня мы видели локальный разворот. Что делать. Покупать фьючерс? Тогда при росте мы получим прибыль от одного фьючерса, а при падении убыток так же от одного фьючерса. Но это скучно и неинтересно. Используя опционы можно собрать фьючерс поприкольнее. Выбираем ближайший страйк где колы вне денег. Продаём на этом страйке один пут. И на ту же сумму на этом же страйке набираемых колов. В зависимости от оставшегося времени до экспирации соотношение может получиться 5 к 1, 10 к 1 и т.д.<br/> Теперь соотношение риск/прибыль кардинально улучшилось в нашу пользу. А как известно на рынке мы можем управлять только риском. Поскольку рынком управлять невозможно.)))<br/> И да, чтобы закрыть риск полностью достаточно продать один фьючерс на опционом страйке. То есть превратить один из купленных колов в синтетический пут. Теперь вы не рискуете ничем.<br/> И вот тут стоит вернуться к теме дельта нейтральности. Если прибыль уже приличная и есть вероятность обратного движения — позицию можно занейтралить фьючерсами. Теперь куда бы не двинулся рынок, ваша прибыль будет только расти. Фактически вы становитесь счастливым обладателем бесплатного купленного стредла.)))<br/> Если рынок запилит в диапазоне, не забывайте выводить дельту в ноль после каждого движения на пару процентов. Этим вы будете постоянно отсекать прибыль, так что к эскпирации её станет уже некуда девать.)))<br/> "