Список проголосовавших за комментарий "wrmngr, возможно тут пример того как Lehman купили путы на опционы в 2007 году на индексы SP500, Eurostoxx, NIKKEI с экспирацией в 2027 году у Беркшир. С другой стороны, если бы они реально купили путы в 2007 году, то Lehman не оказались бы таком печальном положении в 2008 году. Да, и вообще странно, почему бы не купить путы напрямую на фондовом рынке. К чему было обращаться к Беркшир? И зачем Бекршир продавать путы кому-то, если они сделали ставку на падение рынка? Стоит заметить своевременнную ставку. Могли бы озолотиться на этом. Допустим, что все так и произошло, как на приведенной картинке. Однако в таком случае ставку ставили на падение рынка, а не какой-то бумаги. И стоит заметить расчет времени до падения рынка был очень близким к фактическому падению. Кстати, в приведенном в посте, я подразумевал шорты и лонги в обычной торговле: внутри дня, краткосрок и т.п. Одно дело понимать, что рынок вот вот упадет и поставить на его падение. Другое дело совершать суетливые движения внутри дневной торговли или краткосроке. Типа зашортил Сбер от 270, закрылся по 265. При этом, допустим, Сбер на следующий день снова вернулся к 270. Что в такой сделке героического? То что тупо повезло во время войти и во время выйти? У нас масса таких «гуру». Только почему-то никто из них не стал очередным Крамером, Баффетом или Джесси. Потому-что близоруки. Для них верх мастерства выхватить немного прибыли и радоваться тому что смогли во время закрыть шорт. В худшем случае зависают в своих шортах на годы, сливая депозиты. В случае с лонгом, если не повезет с ценой, и она упадет, можно хотя бы дивы получать, и никому не платишь за содержание плеча. Что тоже немаловажно. Неудачный шорт, даже, дивидендной бумаги, не дает ничего кроме убытка."